浅析我国中小企业融资难现状及对策建议

【摘要】中小企业在繁荣我国经济、推动创新、扩大出口、增加就业等方面都起着不可替代的作用。但是，近年来融资困难使中小企业陷入发展瓶颈。文章从我国中小企业融资现状处发，指出造成融资困难局面的主要原因，最后提出解决中小企业融资困境的几点对策建议。

【关键词】中小企业；融资难；商业银行

20世纪90年代以来，经营灵活、组织成本低廉、转移进退便捷等优势使中小企业得到迅猛发展，并对我国经济起了非常重要的推动作用。有数据显示，目前中小企业数量占我国企业总数99%以上，它提供了全国80%的就业岗位，创造了近60%的经济总量和财政税收。此外，它还完成了我国65%的发明专利、75%的技术创新、80%的新产品开发。这充分表明，一个充满活力的中小企业群体，是中国经济持续发展的不竭动力。但受当前经济大环境的影响，中小企业发展面临着比以往更多的困难，如资金力量薄弱、人才匮乏、缺乏战略规划等，而融资困难是限制中小企业发展的首要问题。因此，如何有效解决中小企业融资困境是摆在企业、政府、社会面前的一个重大课题。

一、中小企业融资难现状

随着市场竞争的加剧，我国每年都有大量企业倒闭，其中80%以上都是中小企业。据有关资料统计，在我国近5000万家中小企业中，每年有30%左右的中小企业倒闭，其中超过60%都是由资金短缺、融资困难导致的。这些数据表明，融资难被普遍认为是中小企业发展的最大瓶颈。

由于内源融资能力不足，中小企业一般进行外部融资，主要包括直接融资和间接融资。中小企业规模小，资金有限，而我国资本市场准入门槛高，限制多，使大部分中小企业无法进行直接融资。对于间接融资，中小企业主要依赖银行信贷资金，但信息不对称等因素造成银企“供需错位”困境。统计资料显示，仅有10%左右的中小企业能够获得银行信贷资金的支持。此外，民间借贷也是中小企业间接融资途径之一，但成本高，运作不透明等使得民间融资市场混乱、经济纠纷不断。从整体来看，中小企业面临严峻的融资难形势。近两年，温州民间借贷危机与国内外经济形势下行风险将中小企业融资难问题推向风口浪尖。

中小企业融资难的主要原因分析。

（一）中小企业风险较高

中小企业的风险主要有经营风险、信用风险、道德风险等。首先中小企业先天不足，后天缺乏科学管理理念，在经济下行的影响下，他们更容易出现经营风险和偿付风险；其次很多中小企业管理与信息披露都不是很规范，有的企业甚至连会计报表也没有，这都潜在增加它们的信用风险；另外有的企业没钱不还贷，有钱还不还贷的行为，使得整体中小企业道德风险较高，这些风险的累积显然加大了融资难度。

（二）中小企业缺乏有效的抵押和担保

抵押和担保对中小企业顺利融资很重要，但规模小，资金不充裕，造成其抵押能力不足，合适的地抵押品很少，而抵押担保评估手续过于繁琐、高费用和抵押物的高折扣率也在无形中增加了企业融资成本。同时，由于我国信贷担保体系不完善，信用担保机构商业化运营程度低，信用评级机制不健全，使中小企业在寻求融资时很难找到合适的担保人。

（三）资本市场不完善，中小企业直接融资渠道不顺畅

长期以来，我国中小企业的融资结构都是以间接融资为主。一方面我国的资本市场发展不完善、准入槛高等直接限制了中小企业直接融资。另一方面，就股票融资来说，即使目前我国在A股中有中小板的基础上，还推出二板市场，但从总体来看，大部分的中小企业依然上市受阻，融资困难。

（四）金融机构对中小企业融资的支持有限

银行信贷资金是中小企业融资首要渠道，但因为中小企业发展前景不明确、信用意识薄弱、面临风险较大、贷款额度普遍较低，再加上银企信息不对称，使银行在为其提供融资时付出的信息成本、交易成本和违约成本甚至高于大企业，所以坚持审慎经营的银行为降低自身风险，一般将大量的信贷资金分配给自认为风险小、收益高的大企业。

（五）政府对中小企业的扶持力度不够

一直以来，国家的各种优惠政策都偏向国有企业以及大中型企业，对中小企业的扶持少之又少。例如，大企业在出现资金困难时政府会出面扶持，而中小企业却无法享受同等待遇。相比大中型企业，中小企业本来就是相对弱势群体，政府的倾斜政策使中小企业在市场竞争中处于更加不利地位。

二、解决中小企业融资难困境的对策建议

（一）企业方面

首先，中小企业应增强经营管理水平，提高技术创新能力。这要求中小企业要改变传统的经营管理理念，制定长期发展战略，根据市场环境变化对技术、产品创新，从而在激烈的市场环境中占据有利地位，实现长期健康发展，从根本上解决融资难问题。

其次，中小企业要建立风险内控制度，加强自身信用管理。根据现代企业管理制度，中小企业应树立风险防范意识，健全财务制度和信息披露制度，加强信用管理，从整体上改善资信状况，为获取更多的融资创造机会。

（二）金融机构方面

首先，金融机构要改变传统的融资理念，加大对中小企业的贷款支持。银行要抛弃嫌贫爱富的观念，总的来说，中小企业中还是有很多经营稳定、发展势头良好的企业，所以银行要改变之前以偏概全的看法，在公平对待中小企业融资的基础上，逐步加大对它的支持力度。

其次，银行要促进融资产品的创新。在保证自身盈利、风险控制的基础上，金融机构可以根据中小企业的特点、发展周期等，加强对中小企业融资产品的创新，改变传统的融资模式，例如，向众多企业提供批量贷款。

最后，银行还要加强其内部控制，建立科学的贷款审批程序和指标，简化中小企业申请贷款程序，使它们从申请到真正拿到贷款的时间大大缩短，从而提高银行的服务质量。

（三）政府方面

首先，政府应加大对中小企业的扶持力度。“营改增”的试点逐渐铺开已经使一些地域的中小企业享受到了税收优惠，降低了企业的经营成本，这在一定程度上有利于改善中小企业的资金状况，但对融资难问题的彻底解决来说，这只是杯水车薪。所以政府应在加快“营改增”试点的全面展开同时，还应在其他相关政策上加大力度对中小企业予以支持和保护。

其次，政府要拓宽中小企业融资渠道。一是政府要培育与中小企业相适应的中小型金融机构，使它们可以针对中小企业的特点为其提供高质量的融资服务。二是国家要建立多层次的资本市场体系，使大多数的中小企业可以进入资本市场进行直接融资。三是政府要引导民间借贷“阳光化”，通过建章立制将其纳入主流的金融体系，使其成为中小企业资金的合法供应者。四是政府要合理引进外资机构，让其发挥对中小企业融资的作用。

另外，政府应健全中小企业融资法规，加快建设信贷担保体系。关于融资法规，不仅要包括对中小企业的支持和保护，还要涉及对金融机构在向中小企业提供融资时的保护，这样就大大降低金融机构的风险，使其进一步拓宽对中小企业的融资范围。此外，还要建立完善的市场信贷担保体系、信用评级指标，在政策上鼓励和支持我国民营担保机构的快速发展。

参考文献

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[2]蒋加平，项霄.对温州中小企业倒闭的原因剖析及对策探讨[J].经济师，2012（01）.

[3]紀霞.中小企业融资难的成因分析与解决措施[J].商业现代化，2010（01）.

作者简介：王静（1991—），女，河南新密人，大学本科，现就读于河南大学经济学院2010级金融学专业（保险方向）。