外资对广东云浮产业结构优化作用分析※

周启良

(罗定职业技术学院，广东罗定527200）

外资对广东云浮产业结构优化作用分析※

周启良

(罗定职业技术学院，广东罗定527200）

由于地域的差异，云浮市的产业结构和广东省平均水平相比存在严重失调的问题。在产业转移政策的实施下，云浮市的外资引进大有转变。利用云浮市的相关数据，就其利用外资对产业结构影响的效应进行了较为详尽的分析，并提出进一步利用外资的对策。

外商直接投资；产业结构优化；实证研究

一、云浮市FDI对产业结构优化的作用

开放经济条件下，外资可以弥补资金缺口、外汇缺口，而且更重要的是能够提升东道国关联产业存量资本和新形成资本的质量以及关联产业的技术水平，从而直接带动东道国的经济增长、厂商数量增多、产业规模变大以及产业结构的升级。

（一）FDI的产业资本供给效应

FDI的进入最为直接的作用是弥补东道国的产业资本不足。根据分类标准，市场主体包括内资企业、私营企业、外资企业和个体工商户4大类。至2009年8月，云浮共有外资企业503户，只占市场主体总量的1%，其中327户投资于第二产业，151户投资于第三产业，投资于第一产业的只有25户。可见，云浮市的外资企业数量明显不足，但主要集中于第二和第三产业，弥补产业资本的不足，对云浮市的产业结构向“二、三、一”的方向发展、升级有着积极的意义。

表1 截止2009年9月云浮市市场主体产业分布（单位：户）

（二）FDI的技术效应

产业升级需要先进的技术支持，FDI在弥补东道国资金、资源缺口外，还带了国外发达国家先进的技术和研发能力，通过直接转让技术和技术溢出效应推动东道国的产业技术升级，促使产业朝着资本密集型和技术密集型方向发展，提高产业的结构水平。

从表2中可以看到，云浮市的第二产业和第三产业在2003－2007年间的增长速度明显高于第一产业，2008－2009年间，由于受到金融危机的影响，第二产业和第三产业的增长速度有所放慢，但仍然高于第一产业的增长率。这与FDI的产业分布和技术供给效应是分不开的。

为了确定FDI对云浮产业的技术供给效应，我们对此进行实证研究。

（1）模型的设计

假设生产函数为科布－道格拉斯函数形式，此时其表达式为：

其中，Q表示总产出，A表示要素生产率，Kd企业表示内资企业的资本投入与劳动力数量，Kf表示外资企业的资本投入，L表示劳动投入，α、β、γ分别为国内资本、国外资本、劳动的弹性系数。

对（1）式取对数并整理，得到：

在进行参数估计时，以（2）式为基础，我们确定了对数模型（3）进行回归：

其中，为被解释变量，lnQ、lnKd、lnKf、lnL为解释变量，C表示截距项，α、β、γ为待估系数，υ为随机扰动项。

（2）数据来源与变量的含义

本文采用广东省云浮市的工业企业部门1997-2009年的相关数据进行估计，所用最原始的统计数据均来源于《广东省统计年鉴》（历年）。模型中的各个变量含义如下：

A——各年度云浮市规模以上的工业企业全员劳动生产率，以2003年为基期将各年度的数据按照广东省商品零售价格指数折算为基期的数值，其单位为元/人；

Q——各年度云浮市规模以上的工业企业总产值，然后再按各年度商品零售价格指数折算为1993年（基期）的数值，单位为亿元；

Kd——各年度云浮市规模以上的内资工业企业资产，本文用规模以上的工业企业总资产减去相应的外资（包括港澳台）工业企业资产而得。由于广东省是从2000年才开始编制固定资产价格指数的，本文以广东省商品零售价格指数来代替固定资产价格指数，并以此对各年度的内资工业企业资产的数据进行平减，折算为2003年（基期）的数值，单位为亿元；

Kf——各年度云浮市规模以上的外资（包括港澳台）工业企业资产，并用广东省商品零售价格指数将其折算为2003年（基期）的数值，单位为亿元；

L——各年度云浮市在岗职工年末人数，单位为万人。

最终，我们得到的计量分析的数据如下（参见表3）：

表3 回归所用的时间序列数据（金额数均为2003年不变价格）

（3）单位根检验

检验结果表明(表4)，在5%的显著性水平下，lnA、lnQ、lnkd、lnkf、lnL～I(1)，即水平序列是非平稳序列，一阶差分序列都是平稳时间序列。

表4 ADF单位根检验结果

（4）VAR模型估计

VAR模型即向量自回归模型由希姆斯（C.A.Smis）提出，n在一个含有个方程（被解释变量）的VAR模型中，每个被解释变量都对自身以及其它被解释变量的若干期滞后值回归，若令滞后阶数为K，VAR则模型的一般形式可用下式表示：

其中，Zt表示由第t期观测值构成的n维列向量，Ai为n*n系数矩阵，Vt是由随机误差项构成的n维列向量，其中随机误差项Vi(i=1,2,...n)为白噪音过程，且满足E(Vit,Vjt)=0(i,j=1,2,...n)。

VAR模型的滞后阶数越大越能反映所构造模型的动态特征，但是会造成待估参数过多、自由度损失过大，本文根据AIC和SC信息准则最小化，确定滞后阶数为1(AIC＝－7.003977，SC＝－5.791710)。在滞后1阶情况下，对VAR(1)模型残差进行JB正态性检验、LM自相关检验和异方差检验显示残差服从正态分布、无自相关、不存在异方差。VAR(1)的估计结果如下：

在上述的第一方程的值为0.930442，统计性质良好。说明前期的全员劳动生产率、内资工业企业资产、在岗职工对当期全员劳动生产率产生了负面效应；前期的工业企业总产值、外资工业企业资产对当期全员劳动生产率产生了正面效应，并且前者产生的作用更大。

【背景】有时候对于我们自己的人生，我们却像一个“局外人”，或者是不得不选择当一个“局外人”，或者是想要成为“局外人”。就如同《局外人》里的主人公默尔索，他在一场被剥离灵魂与肉体、完全被误解的审判中被判了死刑。但是在小说的最后，默尔索却说“为善始善终，功德圆满，为了不感到自己属于另类，我期望处决我的那天有很多人前来看热闹，他们都向我发出仇恨的叫喊声。”

（5）Granger因果检验

Granger因果关系检验在考察序列X是否是序列Y产生的原因时估计当前的值被其自身滞后期取值所能替代的程度，通过引入序列X的滞后值是否可以提高Y的被解释程度。还应该考虑另一面.即序列Y是否是序列X的Granger成因。我们根据赤池信息准则（AIC）确定各变量的滞后阶数为1，对各变量的因果关系检验如表5所示。

表5 Granger因果关系检验结果

由检验结果可知：①lnQ与lnA、lnKf与lnA之间存在双向的因果关系；②lnKd与lnA、lnL与lnA只存在单向的因果关系，即lnKd是lnA的原因，lnA是lnL的原因。说明云浮市的工业企业总产值、外资工业企业资产与技术进存在双向推动效应；云浮市的在岗职工不利于技术的进步；云浮市的内资企业资产对技术进步存在负面效应，不利于其进一步的扩大投资和发展。

（6）脉冲响应分析

脉冲响应函数描绘了特定变量对各种冲击的反应轨迹。图1是模拟的脉冲响应函数曲线，实线是响应函数值，虚线为响应函数两倍标准差的置信带，纵轴表示因变量对解释变量的响应程度，横轴表示实验设定的响应期。从脉冲响应函数图形的分析，可以得出下述结果：

图1 脉冲响应函数

①第1－2年云浮市规模以上的工业企业总产值对工业企业全员劳动生产率有明显的拉动作用，这种拉动作用在第2年达到高峰，以后逐渐衰减，但持续效应较长。

③云浮市规模以上的外资工业企业资产在1997－2009年对工业企业全员劳动生产率表现正向的拉动作用，但这种拉动作用有减弱的趋势。分析原因可能是内资企业逐渐认识到技术进步的重要性，在与外资企业进行竞争时，自身的技术有所提升。

④云浮市在岗职工对工业企业全员劳动生产率冲击作用几乎没有，原因在于这些职工的教育程度相对偏低，主要从事劳动密集型的工作，对促进技术进步、提高生产效率作用不显著。

（7）方差分解

表6显示，从长期看工业企业全员劳动生产率的变化30%由其自身决定，呈现出逐年递减的趋势；20%左右由工业企业总产值决定，这种贡献率呈稳定趋势；40%左右由内资工业企业资产决定，呈逐年递增的趋势；4%由外资工业企业资产决定，呈逐年递增的趋势，是一种长期效应；0.02%左右由在岗职工决定，并且影响的程度比较稳定。表明长期中云浮市工业的技术进步不能忽视外资的作用，但必须清楚其主要的决定因素是国内投资而不是国外投资，内资企业应该吸收外资企业的技术并加以自主创新。

表6 方差分解结果（单位：%）

二、结论与建议

模型显示工业企业总产值、外资工业企业资产对当期全员劳动生产率产生了正面效应，并且前者产生的作用更大；因果检验显示云浮市的工业企业总产值、外资工业企业资产与技术进存在双向推动效应。说明在样本研究期内FDI对云浮市技术进步的作用是积极的。

脉冲分析和方差分解结果反映从长期来看，云浮市工业企业的技术进步不能过分依赖于外资。说明：一方面目前云浮引进的FDI技术含量并不高，对于技术进步的可持续性作用不大；另一方面云浮市的人力资本对外资技术的吸收创新能力不够。因此，合理的引资政策，人力资本的培训教育制度，加强内资企业的吸收和自我创新能力，提升内资企业技术水平，促进产业结构的合理化，是云浮市需要特别关注的问题。

当前云浮市委、政府正在加快产业转移政策的实施和工业园区的建设，要使云浮市的产业结构升级，经济快速健康增长，建设成为富庶文明的大西关，可从以下几方面着手：

（一）进一步加大对国内工业企业的投资，推广新技术和新能源开发与运用，注重吸收外资企业的技术并加以创新，走集约化发展道路。

（二）继续大力吸引外资，特别是高技术含量的外资项目，引导外资投向第二、第三产业。要采取政策支持推动某些领域“以市场换技术”措施的真正落实，充分发挥“干中学”效应，提高云浮市的工业技术水平。

（三）在发展传统劳动密集型产业的同时，大力鼓励资本、技术密集型产业的发展，从政策上扶持服务业的发展，形成若干个产业集群的工业园区。

（四）加大对工业企业职工的基础教育与职业培训，对于一些紧缺和必需岗位可由政府免费或给予补贴，提高企业职工的人力资本；同时取消阻碍农民转移的不合理制度，实现劳力在农村与城市之间自由流动。

（五）加强对云浮市高等教育的投入，大力培养技术型的专业人才，满足云浮工业企业发展的需要。政府应该制定切实可行的、适合市场经济的人才制度，提高工作的待遇水平，防止人才流失，使高校毕业生愿意留在云浮工作。这对于外资企业的技术吸收和创新，提高内资企业的技术水平与研发能力，促进产业结构的升级，有着重大而深远的意义。

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[11]资料来源：云浮山区信息网.云浮市鼓励外商投资优惠政策[EB/OL]，http://yunfu.gdsq.cn/main_v2_2/contentfiles/detail.jsp?dparam=resinvest&infoid=96，2006-03-20.

Industrial Structure Optimizing in Foreign Capital View——Case Study of Yunfu,Guangdong

ZHOU Qi-liang
(Luoding College,Luoding，Guangdong，527200，China)

Due to geographical differences,compared with the average level of Guangdong Province,Yun Fu's industrial structure has serious disorders problems.With the implementation of the policyshift in the industry,the introduction of foreign capital is changing greatly in Yunfu.This paper，on the basis of data of Yun Fu,Guang Dong，makes a empirical study of the influence of FDI in Yun Fu's industrial stmcture together with some suggestions for more effective utilization of FDI.

Foreign Direct Investment；Industrial Structure Optimization；Empirical Research

F062

A

1009-2277（2011）01-0017-05

广东省云浮市社会科学联合会2010年研究课题“外资对云浮产业结构升级作用的分析”的阶段性成果。

2010-12-02

周启良(1973-)，广东省罗定职业技术学院教师;厦门大学国际经济与贸易系2007届硕士研究生,研究方向为国际投资与国际贸易。

表2 云浮市地区生产总值增长速度（单位：%）

责任编校:徐晓