当前世界经济环境下“一带一路”国际工程财务管理

陈光应

【摘要】在世界经济陷入低迷，经营环境趋于恶化，地缘政治和安全环境趋于复杂、经济全球化遭遇逆流，全球通胀水平高企的背景下，国际工程市场面临增长压力，中国对外承包工程财务管理面临新挑战，也提出了新要求。国际工程企业财务管理应在做好核算的基础上，探索新的经营模式、建立多元化融资体系、构建系统化防风险机制、加强税务筹划，大力推动境外财务共享的建设，努力实现对外承包工程高质量发展。

【关键词】“一带一路”；新形势；财务管理；境外财务共享

【中图分类号】F275

一、引言

自我国2013年提出“一带一路”倡议以来，经过10年发展，152个国家、32个国际组织、200多份战略合作协议，一批标志性工程记录着“一带一路”发展历程。重大项目促进设施联通、中欧班列等带来贸易畅通、资金融通拓展国际合作新空间。

新的國际环境和新的市场机遇，对“走出去”企业财务管理提出了新的更高要求。规范企业境外经营核算，探索新的经营模式、建立多元化融资体系、构建系统化防风险机制、加强税务筹划，充分利用大数据、区块链、财务机器人、财务云等信息技术，打造境外财务共享是新形势下国际工程财务管理的必然要求。

二、“一带一路”国际工程海外财务管理存在的问题

“一带一路”国际工程海外财务管理还存在一些亟待解决的关键问题，这些问题严重制约了海外业务的发展，影响海外业务质的提升。

（一）会计核算基础薄弱，标准化程度低

“一带一路”沿线大都属于发展中国家，这些国家的政治环境、社会治安、基础设施、法律法规、税收政策、外汇制度等差异很大，甚至同一个国家两个行政区域的情况也全完不同。而且“一带一路”沿线国家地域跨度大，国情差异大，会计核算标准制定情况复杂，高质量的核算工作难度大，影响财务工作正常开展，财务管理的作用和价值难以有效发挥，直接影响工程项目的管理。现阶段由于信息技术的发展，财务共享中心的普及，为这些问题的解决提供了新的可行方案。

（二）现有管理模式不能适应国际工程市场发展需要

近年来，特别是发达经济体陷入滞胀，新兴和发展中经济体的债务普遍上升，造成巨大资金缺口，要求承包商必须进行商业模式、金融模式创新。

市场竞争加剧，国内各大央企、国企、民企都下大力气布局海外市场，抢夺市场份额。西方国家也重返建筑市场，部分国家采取“本地优先”政策，传统工程承包模式势必要进行变革。这些都要求国际工程项目财务管理进行创新，传统核算型财务管理已经不能适应市场发展需要。国际化、综合性兼具投融资型财务管理才能符合国际工程发展需要。

（三）风险规避和识别能力需要持续加强

中国建筑企业所承揽的国际业务，大多在政治稳定性较差、法制相对不健全的发展中国家。建筑业对外投资存在涉及地区广、参与方多、建设周期长、资金回收慢等特点，参与方增多，法律关系更加复杂，增加了许多新的风险因素；同时项目实施时间变长，如PPP/BOT类项目施工和运营周期通常为20～30年，甚至更长，风险管理的时间也大大加长。如2023年6月11日，小米在印度的分公司被印度方面指控，称其违法向国外转移资产，小米约合48亿元人民币的外汇被冻结，相当于小米去年一半的净利润将被印度当局收入囊中。2023年8月13日，中国在巴基斯坦工程队遭袭击，引发国内舆论关注。巴基斯坦内部动荡、外部势力干涉、地缘政治冲突等复杂环境给国际工程带来不确定性，是近年来国际局势的一个缩影。

三、当前国际环境下，加强国际工程财务管理的措施

在复杂多变的国际环境下，国际工程面临诸多挑战。在“一带一路”高质量国际工程的带动下，守正创新，坚持科技引领，国际工程新市场、新机遇应该大有可为，国际工程项目财务管理需要发挥越来越大的作用。

（一）以高质量核算，夯实境外财务管理基础

国外工程核算主要是以项目部为管理、核算中心，基本核算思路和国内一致。由于国外项目情况复杂，需要针对不同情况，一个项目制定一个政策。要建立完善的管理制度，严格按照《会计法》及《会计基础工作规范》的规定办理财务业务，加强海外票据合理性、合法性、合规性的审核。

关键是要做好外币管理，精研外汇政策，研究汇率风险管理策略，做好资产、资金管理。国外项目的成本费用核算及管控的原则、方法与境内单位一致，加强预算管理并强化预算执行、分析工作，及时进行纠偏。

借助所在国会计师事务所进行指导和服务，做好税务管理工作，积极开展税务筹划工作，降低税务风险，更好开展涉税业务核算工作。

利用境外财务共享，实现企业业务流程再造，实现会计核算标准化、流程化。可以设置审批人员的权限，完善内部控制流程，线上全流程可跟踪，降低经营风险。加强总部对境外机构的统筹协调，实现精细化和集中管理，让财务人员从传统基础工作解放出来，参与到更多财务管理工作来，实现价值创造。

（二）加快管理模式创新

管理模式创新是新形势下国际工程财务管理迫切需要的。加强资源整合，完善海外管理架构，突出专业优势，让管理发挥巨大潜能。

目前中国企业承揽大型项目的能力持续增强，EPC总承包等传统承包方式依然占据主流。巴西圣保罗当地时间2023年7月3日，由中铁十局和巴西Tiisa公司组成的TCR-10联合体承建的FIOL铁路第一标段在巴伊亚州开工。2021年2月20日，中建一局承建的莫斯科中国贸易中心项目竣工，是目前俄罗斯唯一由中方投资、施工并经营的项目1。国际工程合作模式也在不断转变，由传统单纯施工积极寻求全产业链的投资机会，越来越多地实施“投建营一体化”项目。寻找当地产业空白，不仅参与铁路、地铁、公路、电站的建设运营，房地产项目、农业产业园项目、工业园区项目、建材和矿产资源开发也方兴未艾。中国交建在海外投资的柬埔寨金港高速项目总投资额20.19亿美元，2019年3月开工建设，采用投资——建设——运营——移交经营模式，协议运营期50年。根据自身优势、发展战略和项目特点确定经营方案，后续拥有长期稳定的收益，发挥了较好的经济效益。项目建设过程中摒弃传统各标段分散管理模式，整合有关资源，大力推行财务共享建设，促进财务运行一体化、标准化、专业化，集中团队力量化解经营风险，节省了项目的人力成本，为项目顺利完成贡献积极力量2。

（三）建立多元化融资体系

联合国发布《2023年世界经济形势与展望》报告指出，国际社会必须加紧解决许多发展中国家面临的日益严重的资金短缺问题，加强它们在可持续发展方面进行关键投资的能力，实现包容性和持续性的长期增长。

世界经济市场大环境的不景气，面临经济增长下行、滞涨乃至深度衰退的风险，有可能爆发全球性金融危机、债务危机的风险，还有一些发展中国家已经因债务破产，例如斯里兰卡。国际工程承包商的资金越来越紧张、压力越来越大，资金在经营中越来越重要。在项目层面，既要解决资金瓶颈问题，又要选择有利的融资方式来降低成本、规避风险是承包商所面临的重要选择。一要转变发展方式，更加注重质量，选取优质区域、优质项目，评估考量项目的收益、避免盲目承接项目、无序进行扩张，不仅无法带来效益，还造成资源的浪费。二是建立多元化融资体系，目前银行贷款、供应链融资、产业基金、资产证券化、BOT、PPP等融资方式较为常见。

从“一带一路”倡议实施至今，部分“一带一路”沿线国家的项目已经完工并投入运营，中国金融机构在这些项目上提供的各类贷款宽限期也已届满，并陆续进入偿还期，有些项目的资金偿还出现一定的困难。除了改善项目现金流外，另一个重要的解决途径就是再融资，海外项目财务管理要增强融资能力，扩大融资渠道、使用金融产品。整合境内外融资渠道，充分利用我国跨境融资政策便利，通过直接投资、股权融资、银团贷款等多元投融资模式为项目提供融资支持。重点跟踪设计优、效益好的基础设施，以及高端房建等类型项目，联合外部投资者、金融机构，为业主提供投融资解决方案，推动项目签约落地。

（四）构建系统化防风险机制

建立统一的风险管理理念，市场布局方面，从源头上选择高质量的项目，从原来重规模向重质量转变，从重市场向重效益转变，应聚焦重点国别（地区），围绕“一带一路”沿线国家、与我经贸联系紧密且有多双边自贸机制覆盖的国家重点布局，集中优势资源深耕细作，避免点多面广的“撒网式”布局，有效节约成本、管控风险。建立风险管理职能组织体系，明确风险组织架构及各自的职责，建立健全涵盖风险主要环节的风险管理制度体系。加强对所在国政治、经济文化、宗教等国情的了解和信息收集，淡化母国色彩，积极融入当地。积极关注项目所在国外汇政策和汇率波动并对汇率发展趋势进行分析和预测，减少汇率对项目盈利的影响。对于国际工程承包项目而言，要积极建立财务和税务管理体系，加强对项目日常账务的管理，包括原始凭证的整理、保存、入账，以及税务核算等，根据所在国的会计准则和税收优惠政策进行准确核算，并在基本账务管理的基础上，按照项目所在地的财务税务管理制度做好纳税申报工作，并建立税务档案。充分利用所在国会计师事务所的资源，做好税务管理工作，降低税务风险。

（五）合理税务筹划，发挥税务产生的价值，获得更多收益

2023年4月18日，来自世界各地的34个国家和地区的税务部门在浙江乌镇签署了《“一带一路”税收征管合作机制谅解备忘录》，标志着“一带一路”税收征管合作机制正式成立，这将为跨境纳税人带来实实在在的好处。在国际工程具体实施过程中将涉及包含反避税、税收抵免及饶让、预提税、个人所得税及增值税的规定。通过资本弱化、转让定价等政策漏洞，控制税务支出；所得税方面，分公司利润、利息及股息预提所得税的政策，要求企业注意选择境外经营组织形式，选择税率比较低的国家成立经营机构。个人所得税方面，通过国内和所在地税率进行对比，选择更划算的方式发放薪酬。对比增值税税率低、具有成本优势的国家，选择税收洼地，合理控制增值税，如文莱是不征收增值税的。税务筹划是一项系统工程，要考虑全面。及时关注税务政策的调整，组建专业的税务团队，加大税务筹划人员的培养力度。借助所在国具有经验和实力的会计师事务所，提供专业的指导和服务。多方举措才能实现税务管控目标，为项目创造实实在在的收益。

在经济全球化的宏观背景之下，中国作为全球第二大经济体，践行着“一带一路”倡议，从未停歇国际合作的脚步。随着国际竞争与合作的环境正在发生深刻复杂的变化，境外传统财务管理模式弊端非常突出，已越来越难以满足企业在海外跨区域经营管理需求，特别是新冠疫情期间财务共享的优势非常明显。境外财务共享的建立，可以实现企业业务流程再造，促进业财融合，使企业向数字化转型。通过境外财务共享中心，实现会计核算标准化、流程化，可以设置审批人员的权限，完善内部控制流程，线上全流程可跟踪，降低经营风险，改变传统线下审批效率。面对不同国家不同的国情、法律法规、汇率政策，财务集中管理确实存在一定的难度，随着财务共享的逐步发展，能有效解决这一问题，实现精细化和集中管理。境外财务共享能有效解决传统财务痛点，在规范会计核算的基础上逐步推动境外经营的业财融合，实现符合现代管理需要的财务管理体系，助推走出去企业提高竞争力。

四、结语

中国企业为了更好地参与国际竞争，规范境外企业经营会计核算，为国内企业提供高质量的会计信息，不仅是境外经营的基本要求，更是防风险、增强国际竞争力的必然要求。紧跟国际形势，全方位提升境外工程财务管理水平。随着企业的数字化转型，推动境外经营实现业财融合，实现财务共享，并通过这一融合过程持续促进企业价值创造，让境外财务管理再上一个台阶，真正推动更多企业成为具有国际竞争力的世界一流企业。

主要参考文献：

[1]商务部：中国对外投资发展报告，2019.

[2]张哲.2022年对外承包工程行业发展回顾[J].施工企业管理，2023（01）：36-39.

[3]王冠男，徐超.国际工程企业海外财务管理面临的困境及解决方案[J].国际商务财会，2021（11）：42-44+50.

[4]高波.培育后疫情时代对外承包工程竞争新优势[J].施工企业管理，2023（01）：116-118.

[5]王宇翔.集团企业海外财务管理转型升级路径探析[J].国际商务财会，2023（08）：3-7+15.

责编：梦超

1 相关资料来源于中国对外承包工程商會官网。

2 相关资料来源于中国路桥有限责任公司公众号和作者亲身经历。