基于电子商务环境的金融发展探析

张辰晨

（烟台银行股份有限公司 山东烟台 264000）

1 基于电子商务环境下金融发展的背景和要素

近些年，互联网飞速发展，互联网金融服务平台模式因此涌现，最为突出的是电子商务金融服务平台模式，越来越多的电子商务企业加入金融服务业中，通过电商平台提供金融服务业务，其中具有代表性的电商企业有拼多多、阿里巴巴和京东商城。电子商务金融的发展引起了社会的广泛关注，电子商务企业与金融领域进行了深度融合。电子商务金融的发展对社会经济发展产生了重要影响，在推动社会进步的过程中也伴随着一些问题。

在社会科技创新发展的过程中，互联网时代已经到来，互联网在悄然改变着人们的生活和工作，同时也改变着管理方式及人类的各项经济活动。电子商务环境下的金融发展的背景由四方面组成：中小型企业的融资难、电子商务金融的交易成本低、电子商务拥有较大的成交量、电子商务金融运行中的运营风险较低。电子商务金融的发展要素由资金供给方和需求方、电子商务平台、大数据等几方面组成。由此可以看出，在电子商务金融发展的过程中，其自身的优势非常明显，因此电商金融平台的模式逐渐受到社会的重视及企业的追捧。电子商务金融不仅能解决中小企业贷款难的问题，对中小企业的发展还起着积极的推动作用，因此基于电子商务环境下金融未来的发展空间巨大。

2 基于电子商务环境下金融发展模式概述

2.1 电子商务金融的含义

电子商务金融，即电子商务中融入了金融，是两者结合的产物。在电子商务金融发展的过程中，通过利用网络技术及大数据技术进行分析，在电商平台中应用大数据金融模式，对供应商及平台用户进行贷款融资，由此获得流畅的供应链并为企业带来利益。电子商务平台在风险可控的情况下，可以为有融资需求的消费者或供应商提供可靠的担保，为资金需求方提供相应的资金。

2.2 电子商务金融发展模式的本质

电子商务金融不只是将线下的金融业务搬到线上，而是利用大数据技术有效解决银行和企业之间的信息不对称问题。以大数据技术为依托，利用大数据的优势，电子商务逐渐进入金融领域，电子商务金融的发展引起了广泛重视。电子商务进入金融领域对交易数据进行深挖和判断，为交易双方提供资金融通服务。

2021年11月12日零点，天猫和淘宝双十一总交易额定格在5403亿元，交易额创造了新的纪录。淘宝本身拥有着庞大的数据，阿里金融以淘宝和天猫商户最真实的数据为根本出发点，对数据进行深度挖掘分析，并构建网络数据模型及相关的信用体系，通过信用体系对符合标准的企业进行贷款的发放，对传统银行而言，根本无法建立这种信用数据。因此，对于互联网金融企业而言，交易数据是极其重要的信息资源，电子商务金融发展模式的本质即大数据金融。

2.3 电子商务金融发展模式的两种类型

在互联网飞速发展的过程中，涌现了阿里巴巴、京东、拼多多等电商，电商企业以平台为优势，进军金融服务领域，不断拓宽新的发展市场。2010年，阿里巴巴领先推出小额信用贷款业务，2012年正式进军金融业；2012年，京东商城也进入了供应链金融领域，电子商务企业进军金融服务领域，是电商企业完善商业生态系统的有效手段。由于电子商务企业的运营模式有所不同，所以金融服务模式也各有不同，下文内容主要以阿里巴巴和京东为例，对两种电子商务金融发展模式进行分析，即以小额信用贷款业务为代表的平台模式和供应链金融模式。

2.3.1 以阿里巴巴小额信用贷款业务为代表的平台模式

电子商务企业在发展中，通过平台多年交易数据的积累，凭借互联网技术和大数据技术，向平台用户和供应商提供相应的金融贷款服务。主要通过分析和深挖平台中客户交易信息数据，利用大数据技术，对平台商户及消费者提供小额信用贷款服务，此贷款业务无需抵押担保，随借随还，具有灵活性和便捷性。其盈利方式为利息收入、会员费收入等，阿里巴巴是我国首个面向电商发放贷款的企业，其业务数据来源由淘宝、支付宝、阿里巴巴提供，由于数据之间的互通性，使阿里巴巴的小额信用贷款业务数据更加全面和成熟。此外，阿里巴巴小额贷业务也有着自身的不足之处：第一，监管方面的不足，即无法清晰定位小额贷款企业的身份，因此产生监管漏洞；第二，企业资本金的限制问题，这从一定程度上会限制企业放贷规模。

2.3.2 以京东为代表的供应链金融模式

京东商城在进军金融领域之后，一些金融业务的开展会效仿阿里。由于中小企业的资金不充足，而且实际规模不大，在银行获得贷款的难度可想而知，但中小企业有着较大的融资需求，以京东为代表的供应链金融模式，能够为上下游企业提供相应的融资方案，银行授信难的问题也能得到解决，从而有效地缓解了中小企业融资困境，并优化了整个供应链生态圈。以京东为代表的电商企业供应链金融模式，也可看作电商企业所主导的在线供应链金融服务。以京东供应链金融为例，京东拥有众多消费者和优质供应商，这也无形中积累了大量的金融业务数据，因此京东进军金融领域是发展的必然，其自身也具有供应链金融的优势。此外，作为领先的数字化产融联结平台，京东供应链金融科技依托京东在数智化社会供应链上的实践，不仅对实体产业有深刻的行业洞察，也更理解供应链上各类中小企业发展中的核心诉求。通过对外科技输出，京东供应链金融科技能够解决不同产业供应链上中小企业融资难、融资贵等问题，为企业降本增效与数字化转型助力，引领供应链协同增长并创造更多的社会价值。从上述内容可知，电子商务金融模式的竞争愈演愈烈，而如何获得成功，与电商平台的运营及平台生态系统有着密切联系。

3 电商金融发展模式的环境分析

电子商务金融发展模式的环境分内部环境和外部环境，其中，企业内部相应的管理体制、管理人员和技术创新等为内部环境；而监管环境、消费者对产品需求的扩大化、消费者日益提高的生活水平、消费者对事物的需求变化等，这些共同组成了外部环境。

4 基于电子商务环境下金融发展所存在的问题挑战及对策建议

4.1 问题挑战

第一，金融风险。在电子商务金融中，其金融风险是一直伴随左右的，因为电商金融与金融有着相似之处，所以基于电子商务环境下金融的创新发展，要清晰地认识，并预防金融风险。

第二，缺乏创新。在电子商务金融发展模式中，金融创新发展是关键，同样也是电子商务企业健康长效运行的关键所在。目前，我国电子商务金融模式的发展中跟风、效仿的现象较为突出，创新性严重不足。创新是企业发展的加速剂，也是企业保持常青的法宝，一旦缺乏创新则企业在市场中的竞争力便会逐渐下降。

第三，法律不完善。电子商务金融是新型的金融模式，其在不断发展的过程中，新产品和新服务层出不穷，然而我国相关法律法规的完善速度跟不上新产品和新服务的发展速度，因此电商金融相关法律亟须完善。

第四，监管缺失问题。现阶段，对于电子商务金融中的金融风险问题，相关监管部门缺乏相应的制度，存在监管缺失的问题，这也无形中加大了电商金融风险的发生概率，会对电商金融的发展产生不利影响。

4.2 对策建议

第一，有效防范风险和控制风险。现阶段，我国电子商务金融发展的成熟度不够，而电商金融风险是始终存在的，只有正确认知并防范风险，采取有效的应对措施，才能促进电子商务金融的健康和良性发展，因此电商金融发展中，要能够做到风险可控，并有效降低风险，为电商金融的发展营造安全的环境。

第二，进一步加大互联网技术的投入，有效保障电子商务体系的安全性能。要不断加大对大数据技术、支付技术、云计算技术等的研发投入，构建完善的电子商务金融体系，有效摆脱黑客攻击。在创新电子商务金融模式的过程中，除了产品和服务的创新外，企业内部业务流程的优化整合及内部重组也是关键部分，要加大技术的创新研发，确保电子商务金融交易系统的安全，进而保障资金的安全。

第三，健全互联网金融相关法规政策，为电商金融的发展提供法律支撑。现阶段，电子商务金融的发展中缺乏有效的法律依据，政府相关部门应尽快健全和完善互

联网金融法规政策，以互联网金融的实际发展为出发点，确保电商金融的发展有法可依。互联网金融在发展中的风险不可避免，因此政府应积极联合多部门成立监管机构，明确电子商务金融主体的权利、义务和责任，清晰划定电子商务金融相关业务的范围，不断促进电子商务金融的发展。

第四，构建分层协同监管模式，避免监管漏洞和监管重复。在电子商务金融业务开展过程中，由于其涉及范围广、业务类型多，因此构建分层协同监管模式非常有必要。因此，政府应对电子商务金融主体进行分层监管，实施分级管理，清晰划分不同监管部门的监管范围，明确其监管责任和义务，同时明确每层监管对象的监管政策和对应的监管部门，避免监管漏洞和监管重复问题，进一步规范电商金融的发展。