互联网金融背景下中小企业现金流管理问题探析

周麦孜

一、引言

在我国互联网金融伴随着大数据、云计算、人工智能等新技术的突飞猛进并且蒸蒸日上的背景下，中小企业能够多方面借助互联网金融带来的众多福利，更加高效地解决企业现金流管理以及价值创造的问题，从而促进企业现金的可持续性流通和高效运转。但因为目前我国中小企业受限于自身抵御风险的能力和发展水平，所以，在互联网金融带来的新兴产品和与传统金融产业不同的发展模式下，中小企业的稳定发展也面临着不同程度的威胁和风险。那么，关于如何推动互联网金融高质量发展从而促进中小企业现金流管理水平提升的问题便显得尤为重要。

二、互联网金融对中小企业现金流管理的影响

1.积极影响

大部分中小企业存在融资难、融资成本高等困难。而互联网金融的众筹模式既能解决项目大且急需融资企业的困难，又能帮助资金较少但计划投资的企业，是中小企业投融资的较好模式。P2P网贷模式通过一借多贷、多借一贷、多借多贷等方式可以解决中小企业的借贷问题。第三方支付的便利性和保障性可以帮助中小企业提高信用和服务水平。中小企业还可以利用金融机构提供的大数据金融、信息化金融及金融门户等资源为企业的资金管理服务，可以弥补中小企业由于信息化不足、信息不对称、信用不完善的不足。所以，互联网金融对于中小企业的投融资、理财等资产管理而言，能够有效地推动中小企业的成长，进一步缩小与大企业之间的差距，推动收入分配优化，促进实现金融公平。

2.消极影响

一是监管机制不够完善。目前，互联网金融发展较广泛，但其总归是一种新型的金融业务模式，其发展和施行仍处在不成熟的阶段，一定程度上增加了企业现金流管理的信用安全风险。再加上外部市场缺乏完善的监督体系，这给企业全面管理资产和业务增加很大难度，极易造成资金周转缺少动力，甚至导致企业供应链和资金链断裂，引起核心资本的流失。

二是财务管理人员的整体素质仍处于相对较低的水平。由于互联网金融要借助互联网平台，所以要求财务管理人员不仅要熟练掌握财务专业知识，还应掌握互联网知识，例如分析技术、数据处理等。而中小企业的财务管理人员大多并不具备综合素质，如此一来，容易造成在互联网金融背景下，中小企业现金流管理难度大大加重。三是加剧了信用安全风险。由于互联网金融的高速发展，大数据、互联网+等技术的广泛应用，在为企业创造便利的同时，也给企业，尤其是发展缺少经验的新型的中小企业加重了多方面的压力。例如，在投资融资方面，由于经验不足或规划不合理，许多中小企业盲目采用互联网金融的投融资方案，最终无奈市场极速变化带来的高风险而破产倒闭。

三、新环境下中小企业现金流管理存在的问题

1.缺乏科学的管理和风险监控

目前，就中小企业整体而言，其对现金流的管理水平仍较低，且重点体现在内部控制的设计不合理。由于中小企业中财务人员相比之下，专业能力较弱，对于现金流的管理认知以及方式较为传统落后，从而导致中小企业易面临现金链断裂的问题。所以，中小企业缺少对于自身的生产经营情况的科学分析以及有效的风险监控体系，在很大程度上不仅无法有目的地规划现金流，还会由于现金流问题引发一连串的不良后果。

2.互联网金融利用不合理

互联网金融浪潮掀起的同时，许多中小企业纷纷想要挤占其带来的红利。但是由于互联网金融自身的门槛低、保障性弱等局限以及中小企业的认知不充分，大量中小企业盲目通过互联网金融进行融投资和理财后，由于融资不当降低了现金的使用和转换，这加速了许多中小企业的倒闭和破产，甚至负债累累。这使得互联网金融的优势无法发挥，中小企业的问题无法解决，由此循环作用，给整个经济的高质量发展也会造成一定程度的不利影响。

3.自身发展水平限制

在整个市场经济中，中小企业所占份额仍不占优势。规模小，发展潜力不足等普遍问题使得中小企业在产业链条中的议价能力不足，这也就造成大量的现金被存货和固定资产占用，同时，由于中小企业在市场中并非主导地位，再加上赊销情况严重，因此产品的销售并未给企业创造足额的现金。在这种情况之下，企业现金的价值创造能力明显不足，进而使得其现金的流动能力、偿债能力以及支付能力存在问题，长年累月，会给企业埋下不小的隐患。

4.市场现状影响严重

由于新冠肺炎疫情的不稳定性，使得市场存在着许多的不确定性。而中小企业自身抵御风险能力不足，受到疫情的影响尤为严重，主要体现在：生产能力压缩、销售收入锐减、运营成本增加、盈利能力下降等。除此之外，由于市场中存在许多产业层次较低且创新能力不足的产业，造成经济发展易遇到瓶颈，因此增强企业的内生动力是提高市场竞争力的重要途径，但这些问题给中小企业现金流的管理无疑增加了不少的难度。

四、在互联网金融背景下中小企业现金流管理的改进方法

1.加速推进互联网金融的高质量发展

伴随着大数据、云计算、互联网等技术的高速发展，互联网金融在近些年掀起了一阵热潮，相对于传统金融的模式，呈现出发展速度快、覆盖范围广、效率高、资源整合能力好、运营成本低廉等优势。但与此同时，互联网金融也存在如下的缺陷：金融产品风险、个人信息被滥用风险、支付和结算风险、信用安全风险等，而这一系列的风险，在一定程度上对多个行业乃至全社会造成了或多或少的负面影响。那么，为了充分发挥互联网金融的优点，顺应大数据、互联网的发展趋势，推动互联网金融的高质量发展便显得尤为重要，主要体现在：一是优化互联网金融的运营模式，在提高便利性的同时增强金融产品的质量以及信息安全指数；二是完善支付结算体系，丰富支付结算方式及内容，从而降低支付结算的风险，提升监管效率和使用便利性；三是控制风险传递链，真正实现金融风险的高效可控，从源头建立风险防范体系；四是加速推进大众金融，将互联网、大数据、云计算、人工智能等技术深度应用，使得社会各阶层均可使用到适合的金融产品和工具，从而推动国民经济的高质量发展。

2.健全互联网金融监管机制

互联网金融在带来一系列福利和革新的同时，也带来了一系列风险和挑战。除了需要规范互联网经济金融市场体制，还应该加强对互联网金融的监管。通过国内外经验可从以下几个方面入手：一是将互联网技术建设金融风险监测预警系统实现全覆盖，从而对互联网金融机构和传统金融进行双重监测，提高防范风险的整体能力；二是在增强监管能力的同时，鼓励科技创新，着力推动技术监管和品质服务相结合的金融产品，从而适应大数据、互联网、人工智能等新科技的发展潮流，三是在健全动态监测和风险预警系统的前提下，通过行业自律、法律法规引导互联网金融企业合规发展；四是有效规范制约互联网贷款业务。随着互联网贷款不断发展，对网贷管理的全面性、细节性要进一步提高，应从政策、法规等多方面促进互联网贷款良性发展。

3.增强互联网金融背景下现金流管理安全意识

相比之下，传统金融较互联网金融严格到甚至于有些死板僵化的审核已将不少中小企业拒之门外。而互联网金融平台门槛低，审核更是简易，这就为整个市场增加了许多不稳定因素。那么除了健全互联网金融监管机制，促进互联网金融高质量发展外，中小企业努力提升现金流管理能力和优化风险防控体系也显得尤为重要。而这就要求中小企业能够积极主动地加大对职工培训和系统升级的投入，使得企业内部财务管理等相关人员的专业度得到提高，同时，又具备与之配套的使用设备和平台，从而适应互联网金融的发展趋势，提高自身抵御风险的能力，这样才能更大程度地高效利用互联网金融为企业创造更多的价值。

4.保证现金流稳定，进行合理的“开源节流”

疫情暴发以来，大部分企业受损严重，尤其是中小型企业仅靠自身无法撑过这次“寒冬”，政府财税、金融机构等先后出台各项政策来延长中小企业现金流量这条生命线。而仅凭国家的政策支持并非长远之计，那么现金流作为企业可持续性运行的血液，保证现金流的稳定，采用多种方式实现开源节流是提高中小企业抵御大环境变动、市场波动而带来的风险和挑战的重中之重。那么稳定现金流量的关键则是牢牢把握企业商品或服务的定价权并向客户预收款，如此一来，可以有效地减少资金波动引起的现金短缺风险。除此之外，企业灵活“节流”，严格控制现金支出，例如削减酌量性固定成本、调整工资薪金结构、加强现金促销、制定有效应收账款催收方案等均可以实现节约成本的目的。同时，优化并适度拓展业务线，寻找新的融资方式如“收益权”转让、委托贷款、应收账款质押贷款等，延长采购付款期限等“开源”的方式也十分必要。

5.合理规划企业投融资项目

放眼各企业的发展历史，投资和融资对于大多数中小企业来说是保证现金流正常运行的重要方式。在互联网金融的背景之下，投融资相较于传统金融变得更加便利、高效且成本更低。而在互联网金融能够有效提高中小企业的现金流动性、增加现金流管理价值的同时，随之而来的也有信用风险、管理风险、网络安全风险等问题，这些问题小则会影响到相应业务和部门的正常运营，大则会严重危及企业现金流安全，甚至给中小企业带来倒闭、破产的威胁。那么，除了应增强风险防控能力和职工专业素质外，合理规划企业的投融资项目、谨慎投融资、丰富并优化投资和融资结构、提前做好全面的风险预测、并健全企业内部风险准备金制度也同样重要。

五、结语

伴随着大数据、互联网、人工智能、云计算等技术的高速发展，互联网金融也会得到快速成长，而互联网金融若想迎来美好的春天，就必然离不开各种市场参与者的积极作为。身为新事物的互联网金融，其前景是光明的，道路是曲折的。因此，国家应加大对互联网金融的监管力度，创新的同时推其高质量发展。此外，作为企业的血液，现金流贯穿企业经营的始终，其不仅对企业的发展起到举足轻重的作用，而且是企业经营管理质量的重要衡量指标，那么，中小型企业在如今信息技术时代希望能够得到有序合规地持续性发展，就应充分利用互联网金融带来的红利，健全风险防控机制，提高互联网技术运用能力，为自身创造更多的价值。