明志科技(688355) 申购代码787355 申购日期4.28

發行概览：公司拟公开发行普通股不超过3077万股，实际募集资金扣除发行费用后的净额将全部用于投资以下项目：高端铸造装备生产线技术改造项目、轻合金零部件生产线绿色智能化技术改造项目、新建研发中心项目、补充流动资金项目。

基本面介绍：公司专注于砂型铸造领域，践行“做强铸造装备、做大铸件生产、做精铸造服务”的发展策略，以高端制芯装备和高品质铝合金铸件为两大业务，为客户提供高效智能制芯装备、铸件产品的研发与制造，致力于引领和推动我国铸造行业技术更新与产业升级，为铸造产业绿色智能发展赋能。公司拥有丰富的装备和铸件生产核心技术，依托自主研发能力快速响应铸造工艺革新需求。公司凭借装备及铸造工艺优势积极推动铸件业务发展，并以铸件工艺开发和生产实践带动装备技术优化升级，装备业务与铸件业务相互促进、协同发展，已成长为装备制造与铸件生产联动发展的综合创新型铸造企业。

核心竞争力：公司专注于砂型铸造领域，践行“做强铸造装备、做大铸件生产、做精铸造服务”的发展策略，以高端制芯装备和高品质铝合金铸件为两大业务，已成长为装备制造与铸件生产联动发展的综合创新型铸造企业。公司拥有丰富的装备和铸件生产核心技术，依托自主研发能力快速响应铸造工艺革新需求。公司凭借装备及铸造工艺优势积极推动铸件业务发展，并以铸件工艺开发和生产实践带动装备技术优化升级，装备与铸件两类业务具备显著的协同效应，装备业务与铸件业务相互促进、协同发展，为公司业务增长提供了可靠保障。

公司制芯装备产品具备全球竞争力，拥有广泛的客户基础及较强的市场影响力，已成为国内无机工艺、冷芯工艺高端制芯设备的主要生产商之一，并已出口海外市场。凭借装备技术优势和精密组芯工艺，公司铸件业务已不局限于某个或某类铸件产品，可实现复杂腔体高精度铸件产品的开发、试制及定型生产。

募投项目匹配性：本次募集资金投资的三个建设项目与公司核心技术密切相关。高端装备项目主要投资升级改造原有的生产设施、新建关键零部件机加工车间。公司在高端制芯装备领域的核心技术体现在装备产品的高效、精密、运行稳定以及信息化、智能化等方面。项目投产后能高效推进公司核心技术在装备产品中实现，促进装备产品从射芯机向制芯单元、制芯中心、精密组芯生产线、精密组芯铸造车间方向拓展，推动装备核心技术从自动化向数字化、信息化、智能化、无人化方向发展。此外，新的机加工车间可以提高关键零部件加工精度、表面质量等，提升装备产品的精密度、运行稳定性等。

风险因素：技术风险、经营风险、市场风险、财务风险、实际控制人共同控制的风险、发行失败风险、募投风险。

（数据截至4月23日）