LNG 出口坐上过山车

文／王能全

进入冬季以来多年来少见的寒冷天气，使得前不久还看似充裕的能源供应转眼之间变得紧张。拉闸限电、工厂停产以保有序用电，LNG 接收站限量，燃气公司对企业限气，已见诸新闻媒体并成为局部地区热点。2020 年上半年无人问津的国际市场LNG 船货变成了抢手货，12 月2 日开始东北亚LNG 现货22 个月内首次进入了8 美元/百万英热单位时代。

作为世界第三大LNG 出口国，美国2020 年LNG 出口大起大落，无论是从全球能源市场还是LNG 市场看，都非常典型地说明了全球能源市场的高度脆弱。

2019年全球LNG供应充足

2019 年，世界LNG 行业出现了两位数的贸易增长和两位数的价格下跌，说明了全球LNG 市场供需两旺、供应充足。

根据国际天然气联盟统计，2019 年世界天然气消费总量为3.948 万亿立方米，比2018 年增长2.3%，增加了870 亿立方米。与消费总量增长相比，2019 年全球天然气贸易增长了2.9%，高于消费的增长速度。其中，LNG 贸易大增13%，成为拉动全球天然气贸易的主要力量。2019 年，世界LNG 贸易总量达到3.547 亿吨，比2018 年增加4090 万吨，是连续第4 年的两位数增长。

从出口端来看，卡塔尔是2019 年世界第一大LNG 出口国，出口总量为7780万吨，占全球LNG 贸易总量的22%；澳大利亚位居第二，出口总量为7540 万吨，占比21%；美国位居第三，出口总量为3380万吨，占比10%；俄罗斯位居第四，出口总量为2930 万吨，占比8%；马来西亚位居第五，出口总量为2620 万吨，占比7%。

从进口端来看，日本是2019 年世界第一大LNG 进口国，进口总量为7690万吨，占全球LNG 贸易总量的22%；中国位居第二，进口总量为6170 万吨，占比17%；韩国位居第三，进口总量为4010 万吨，占比11%；印度位居第四，进口总量为2400万吨，占比7%；中国台湾地区位居第五，进口总量为1670 万吨，占比5%。2019 年，世界前五大LNG 进口国和地区都在亚太地区，合计进口总量2.194 亿吨，占当年全球LNG 贸易总量的61.86%。

●疫情使人脆弱，同样脆弱的还有能源行业…… 供图/视觉中国

从生产端来看，2019 年，全球共有4250 万吨新增液化能力投入运营，全球LNG 生产能力达到4.3 亿吨，比2018 年增长11%。其中，澳大利亚LNG 生产能力为8760 万吨，超过卡塔尔，成为世界第一；卡塔尔生产能力保持在7710 万吨，多年世界第一的位置被澳大利亚超越，退居世界第二；美国LNG 生产能力增加到4660 万吨，超越马来西亚成为世界第三。上述三国的LNG 生产能力合计2.113 亿吨，接近全球的50%。

截至2019 年12 月，全球仍有1.246亿吨的液化能力正在建设中。

2020年全球LNG消费量价齐跌

从需求方面看，IEA 预计，新冠肺炎疫情使2020 年全球天然气消费比2019 年下降4%，大约减少1500 亿立方米。其中，2020 年前5 个月欧洲的天然气消费下降了7%，美国下降了2.8%，日本下降了5%。据此，IEA 认为，2020 年是全球天然气史上所见的最大一次消费量下降，是2009 年因金融危机而导致的消费量下降的2 倍。彭博预计，2020 年，全球LNG消费量将比2019 年下降4.2%，大于整个天然气消费量下降的幅度。

面对需求的下降，全球主要LNG 供应商均已减少了供应量。2020 年6 月和7 月，澳大利亚和美国的LNG 出口量在LNG 生产国中降幅最大，分别为日均减少12 亿立方英尺和15 亿立方英尺；俄罗斯的日均LNG 出口量与去年同期相比减少9亿立方英尺，下降了25%；卡塔尔LNG出口量与去年同期相比平均减少5 亿立方英尺/天。

如同国际石油价格一样，需求的减少也带来了全球天然气价格的普遍下跌。2020 年第1 季度，美国亨利中心的天然气均价为1.9 美元/百万英热单位，按年下降33%，是1999 年以来的最低季度价格；2020 年5 月，亨利中心的天然气价格又下降到只有1.75 美元/百万英热单位；当月，欧洲天然气价格标杆的荷兰转让点价格下降到只有1.5 美元/百万英热单位，是2003 年荷兰枢纽建立以来的最低水平，而且5 月中旬还出现了低于1 美元/百万英热单位的价格。2020 年前5 个月，亚洲LNG 现货价格均价为3 美元/百万英热单位，3 月下降到2 美元/百万英热单位，其中前4 个月包括中国、日本和韩国进口LNG 的加权平均价格按年下降超过15%。

2020年美国LNG出口大起大落

2020 年，美国的LNG 出口大起大落，非常典型地代表了全球LNG 市场在这一年中的戏剧性变化。

2017 年是60 年来美国首次成为天然气净出口国。2016 年2 月，美国首次从本土出口第一船LNG，自此出口能力不断增长。EIA 估计，2020 年初，美国LNG 的生产能力为89 亿立方英尺/天，最大生产负荷可以达到101 亿立方英尺/天。

2020 年前3 个月，美国LNG 的出口量平均为79 亿立方英尺/天，比2019 年同期增加39 亿立方英尺/天，增长98%。其中，1 月创下80 亿立方英尺/天的出口纪录。但是，从4 月开始，美国LNG 出口量大幅度下降，6 月下降到只有36 亿立方英尺/天，不到1 月的一半；7 月进一步下降到只有31 亿立方英尺/天，与2018 年5月持平。2020 年7月12～18日的一周里，美国仅出口4 船LNG，数量下降到仅为20 亿立方英尺/天，与2016 年12 月份第二周的出口数量相当。

2018 年液化生产能力大幅度增加以来，美国LNG 设施的负荷夏季一般都超过90%。EIA 预计，2020 年夏季生产负荷下降到只有约1/3。

据EIA 统计，2020 年6 月，美国有46 船LNG 出口船货被取消，7 月取消的出口船货为50 船。从出口设施看，萨宾帕斯、科珀斯克里斯蒂和自由港受到的冲击最大，液化生产能力负荷分别下降到只有33%、28%和6%。

虽然2020 年夏季，美国LNG 的出口数量下降到了26 个月以来的最低水平，但是从8 月开始出口数量迅速增加。EIA 预计，11 月的出口数量将增长到94 亿立方英尺/天，LNG 的生产负荷将大幅提升到最大能力的93%。

中美之间的LNG 贸易可以从另一个侧面说明美国2020 年LNG 出口的戏剧性变化。中美LNG 贸易始于2016 年7 月，2017 年9 月至2018 年8 月间最为正常和稳定；2019 年3 月至2020 年2 月归零；2020 年3、4、5 月恢复，6 月又归零，7～9月恢复正常交易。其中，2020 年4 月，中国从美国进口LNG 数量为211.4 亿立方英尺，是2020 年进口量最高的月份，其他月份维持在110 亿立方英尺上下。

2016 年7月至2020 年9 月，中国从美国进口的LNG 共计90 船，累计数量3066亿立方英尺（约合86.82 亿立方米），占2016 年2月以来美国LNG 出口总量的5.7%，成为美国LNG 出口第五大目的地国。