互联网金融视角下小微企业融资模式创新思考

冯少静 北京市朝阳区国资委

我国社会经济的不断发展，小微企业在其中发挥着极其重要的作用，小微企业的运营发展，从眼前利益来看，增加了居民的就业机会，有效的缓解了社会人口在就业方面的压力，同时也为促进国民经济的稳步发展打好了基础。随着我国社会经济发展体系的不断改革，小微企业自身技术条件不足导致在互联网金融的视角下，传统的融资模式无法适应企业发展的需求，因此，为了紧跟时代发展的脚步，小微企业必须要加强对融资模式的创新，提高资金的周转率和使用率，在为企业赢得更多经济效益的同时，促进企业行业竞争力的提升。

一、互联网金融及特点

互联网金融也及时互联网时代下的产物，在互联网金融视角下，市场信息的对称度比较低，资金需求者和资金提供者要直接进行相应的交易活动，导致资金的实用价值降低。互联网金融的引入不但能够有效推动社会经济的增长，还能为行业的发展指明方向。基于互联网平台的这种金融模式与传统的金融模式相比较，渗入了互联网信息技术，为客户提供了高质量的金融服务需求，增加了金融模式的活力及金融业务的透明度，促使各种金融活动的交易操作变得更加便捷。互联网金融有着自己的特点，如（1）应用了大数据技术。互联网时代，数据发挥着重要的作用，其也是大数据技术实施的核心资源，通过大数据技术对客户的信用评分、金融信贷的风险等进行分析，避免传统模式所带来的弊端。（2）服务更加便捷。在互联网金融视角下，互联网也就成了各项金融业务活动的主要平台，在此平台上，互联网金融能够实现业务操作的全过程，不但操作流程更加流畅，并且操作方式更加便捷。互联网金融系统能够根据客户的具体需求为其制定相应的金融服务，工作效率得到了有效的提升。（3）服务成本更低。互联网金融模式的应用，交易双方都能够通过互联网平台进行金融服务活动的了解和分析，消费者可以根据自身情况选择合适的金融产品，服务成本明显降低。

二、目前小微企业融资模式中存在的问题

（一）小微企业内源融资不足

由于小微企业经营规模有限，为了维持稳定的发展，内源融资极其重要，如民间借贷、闲散存款等，但是从整体上来看，其发展资金还是比较匮乏，导致内源融资严重缺乏。

（二）小微企业融资渠道较少

由于大部分小微企业的固定资产较少，经营规模比较小，很难得到商业银行的房贷标准。尤其是小贷业务的利益比较低，加上缺乏担保条件，极大的限制了企业融资渠道的开发。另外，证券市场、股票发行等计划管理及标准要求均比较严格，小微企业要想得到这些方面的投资，难度还是比较大的。

（三）小微企业融资成本比较高

大部分小微企业都是领导者具备独立的决策权，财务信息并不透明，甚至部分企业并没有完善的财务管理制度，这也对融资需求及监控工作带来了较大的困难，导致信息出现了不对称的局面，不但增加了资金使用的成本，还增加了融资成本。

（四）小微企业经营风险较高

小微企业经营成本比较低，风险的抵抗能力比较弱，导致其破产率较高，这可能与小微企业自身运营能力有关。如新闻中频频曝光的一些小微企业，为了逃避银行的债务，领导人出逃，不但降低了小微企业的信誉度，还在很大程度上增加了融资的难度。小微企业虽然也可以借助于新型互联网平台进行金融融资，但是由于小微企业缺乏完善的规章制度和监管体系，导致其融资道路坎坷。

三、互联网金融视角下小微企业融资模式创新的措施

（一）优化点对点的融资模式

在互联网金融视角下，点对点金融模式应用的比较广泛，此种金融模式也指的是企业通过互联网平台，去寻找一些有贷款意向的客户，在与其进行有效的沟通后，在满足自身需求的基础上，与贷款方进行点对点融资。此种融资模式的安全价值比较高，交易成本又比较少，信息的透明度也比较高。从运行模式上来看，此种点对点融资模式主要借助了互联网平台实现了金融融资的各项操作，将互联网金融的灵活性充分的体现了出来。贷款方可根据自身的实际情况选择贷款的利率，极大的减少了贷款的风险。如小微企业有贷款意向时，根据自身的实际情况，通过互联网平台输入贷款利率，经过系统筛选后，会显示出符合标准要求的交易对象，进而最大限度的完成本次借贷合作。当双方达成合作意向后，均可通过大数据分析技术对信用、财务信息等进行审核，当对对方资金、信誉等无疑义后，达成协议，确定贷款的金额，并对本次贷款行为进行风险评估。

（二）充分的利用大数据技术进行融资

大数据技术在电商企业融资中应用的比较多，此种融资方式不会受到较多条件的限制，并且资金周转的速度还比较快，借贷双方均能够通过互联网完成所有的交易操作，提高了贷款融资的效率，并且还有效的规避了传统融资模式带来的风险。但是需要注意的是借款方要在全面了解小微企业经营状况的基础上确定贷款事项，并且当借贷款项交易完成后，还要密切关注小微企业实施贷款的进度，进一步明确自身可能会承担的贷款风险。

（三）实施众筹投资的融资模式

近几年来，周筹融资的融资模式受到了更多人的认可，其主要依靠了大众的力量，借助互联网金融平台，可制定出吸引大众的条件，吸引大众注入资金，实现了互惠互利的经营目标。但是此种融资模式又包括股权众筹和创新众筹，前者则是借助互联网金融平台，向外界发布了融资信息，拓宽了小微企业的融资渠道。后者则是小微企业向外界发布了创新产品的预售方案，在获得了资金支持的基础上，还对创新产品进行了推广。

（四）加强对供应链金融模式的创新

根据互联网金融在我国市场应用的情况进行分析后发现，小微企业要在现有的金融产品及服务模式的基础上，不断的开发出更多新型的金融产品，提高企业的金融服务质量，更好的满足消费者的习惯和需求。还要充分的利用互联网技术，建立完善的金融风险控制系统和框架，而这一目标的实现，首先要对小微企业现有的金融模式进行完善和创新。供应链金融在我国起步的比较晚，但是其在小微企业中的应用，不但对现有的金融资源进行整合，还能够提高金融资源的利用率，进一步降低小微企业融资的难度。所以，小微企业应加强对供应链金融模式的创新，提高自身的信用度，促使企业内部形成完整的产业链，进而提高小微企业的资金额。

（五）加强对征信系统的完善

在互联网平台进行互联网金融活动，尤其是融资违约风险，一直以来都是融资方与投资方最为担心的问题，小微企业为了提高企业自身的信用度，避免一方跑路事件的发生，就需要有个完善、统一的真心系统为此做好保障，如可在政府机构、资信评估机构、银行等的合力下，建立完善的征信系统平台，为金融企业的合法权益做好保障，进一步弥补了传统融资模式中信息不对称的弊端。另外，风险审核及财务信息的透明度对征信结果也有着较大的影响，通过对风险审核，建立完善的预警名单制度，以及金融黑名单制度，将违约的小微企业，其违约的程度、违约的等级或者违约人员的名单等及时公布在相应的网站上，这样一来，能够促进小微企业更加重视自身的信用，并且对减少违约风险也发挥出了极其重要的作用。

（六）加大对小微企业融资工作的支持

相关政府部门也要加强对小微企业融资工作的支持，制定完善的回报标准，加强对各审批文件的监督审核，将有发展前景较好的小微企业公布于官网上对其进行宣传。另外，还应积极的鼓励小微企业应用新型的互联网金融筹资模式，进一步拓宽小微企业的融资渠道。

四、结束语

总之，小微企业是我国经济发展体系中不可缺少的一部分，但是部分小微企业存在着融资困难、发展资金不足等问题，从而对小微企业的发展造成了阻碍。但是在互联网技术不断发展的今天，在互联网金融视角下，小微企业要加强对企业融资模式的创新，为企业的可持续发展做好保障。