浅析如何在家庭理财中合理的配置保险

刘蓉

摘要：本文介绍了标准普尔家庭资产象限图和金字塔图的地位、组成及内涵，多角度分析保险在家庭理财规划中占据了不可替代的位置，起到了举足轻重的作用。并通过一则案例为大家演示家庭资产配置中如何合理的配置保险产品。

关键词：家庭理财;资产配置;保险理财;保障规划

1 引言

根据保险产品的功能，可将保险产品划分为保障类和投资收益类。保障类的产品目的是在风险发生之前定期储蓄以对未来发生的风险进行赔偿。收益型产品的保险性质有所减少，但投资收益却明显增加。当前，市场上有许多产品，例如股息保险和投资公司的投资和财务回报率可与基金相媲美。但是，家庭可以将保险视为基金吗？对于经济背景不同的家庭，保险分配计划应遵循哪些原则？我们应该怎么做才能确保正确使用我们帐户中的每一分钱？

2 标准普尔家庭资产象限图

在谈到家庭财务时，就必须要看标准普尔家庭资产象限图（简称标普图）。任何金融机构及其中的计划者都非常熟悉并且经常使用它。因为通俗易懂，不懂专业的普通民众也可以快速轻松地确定如何在家中配置保险。

根据美国标准普尔的规定，为了实现家庭财富增值，必须在发生事故时保护家庭财产免受过度损失并确保家庭的未来生活水平或生活质量处于相对稳定的状态。调查结果区分了家庭财富的不同用途和不同的投资方法，然后根据需求、流动性等因素，将家庭财富以一定比例划分为四块。通过这种方式，标准普尔地图可以满足多家庭对于资产的共同的需求。

在普通家庭进行财富配置时，标普图具有很大的参考价值。它将家庭账户分成两大部分，一是保障账户，二是增值账户。标普图在此二者之间针对理财性的保险产品的配置问题给出了建议。比如，将家庭资产的20%拿出来投资到保险产品上用来预防某些发生概率低但是损失程度大的风险对家庭造成的严重打击，所谓“保命的钱”。将家庭资产的40%购买年金保险以谋求稳健的资产增值。30%用来进行基金股票等高风险高收益的投资，所谓“生钱的钱”。剩余10%作为短期生活费用，可用作银行活期存款，比较强调灵活性。

3 金字塔图

除了标普图之外我们还有一张解读家庭科学投资与理财的金字塔图。金字塔图有三层：保障层，消费层，增值层。

保障层有三个支柱。一般家庭应将进半年的生活开支存在银行作为“紧急储备”，这是金字塔的第一支柱。

金字塔的第二支柱是社会保险。社保是具有强制性和补贴性的国家性政策，但只是保护的基本最低水平。此外，面对重大疾病，社会保障的报销方式也不太合适。

金字塔的第三大支柱是商业保险。商业保险也是抵御风险的社会互助的保障机制。通过商业保险公司提供适合家庭状况的商业保险产品来为家庭提供比社保更高程度的保障。如果家庭金字塔的三大支柱搭建完毕，那么其他风险投资的回报是不会对家庭的基本生活质量造成太大影响的。

4 案例

胡先生今年40岁，国企中层管理者，年收入236000元，每月生活费3500元。胡夫人，36岁，私人管理员，年收入21万元，每月4000元生活费。他们的孩子11岁，每月生活、教育等各项支出合计3000元。

胡先生家有两套房：一套市价310万元的自己住，另一套市价180万元，每月还房贷2800元，还有38万元未付。租了出去，每月能收租金3000 元。有一辆18万元的汽车，每月的养护加油停车等费用大概是2200元。胡先生每月为孩子的教育投资基金定投3000元，累计已支出2.2万元。银行存款122万元。胡夫妇都有社会保险，此外每人购买了20万元的大病保险，年保费共1.2万元。其他开支每年两万。

4.1 应急准备规划

胡先生家每月基本生活支出10500元，还贷2800元。建议胡先生准备半年期即79800元作为紧急准备金。这七万多元可以按1：5的比例分配，第一个月的存在银行，后5个月的可以拿来买基金。

4.2长期保障规划

胡先生的大病保险保额只够胡先生一年的收入，还没有把房贷余额算进去。如果把保障范围扩大到5年的收入，那么胡先生的保险金额缺口是117万元。同理，胡太太保额缺口为104万元。胡先生每年交23600～35400元保费比较合适，而胡夫人的是21000元到31500元。

4.3子女教育规划

虽然胡先生的子女已经有了教育储备资金，但在生活水平逐渐提高教育成本日益增长的今天，这还远远不够。胡先生目前的资产配置的长期效益很低，家庭财富增长有限。假设通货膨胀率为3%，如果要在孩子上大学之前准备100万元，需要每月投资11388元。

4.4退休养老规划

胡家的每月生活费用约为13000元。按3%的通货膨胀率计算的话，胡太太退休后25年的养老费用在394.54万元左右。除去社保的50%的保障，胡家每月要定投4160元用于养老金准备。

4.5家庭资产配置

这些基本的资产配置计划完成后，胡先生每月仍有5953元的余额，一年下来就是22531美元，表明上述计划可以在现有的资金资源的基础上是完全可以实现的。

从目前的资产配置来看，胡先生在银行的活期存款偏少，定期存款较多，不利于财富的增长。再考虑到胡先生的风险承受能力以及保守型的投资风格，可以测算出其高低风险的最优投资组合是0.15：0.85。那么胡先生124.2万元的资产总额中，可以先用收益率最低的定期存款去偿还房贷，偿还后还有74万元可以用于银行存款，12万元用于股票基金等。

4.6具体方案操作

（1）从银行活期存款中拿出6.4万元购买货币基金，和剩下的1.6万元活期存款作为应急准备金。

（2）对于保障型保险产品可以增加投入。建议胡先生增加17600～29400元、胡太太增加15000～25500元。

（3）对于教育基金方面，胡先生应当每月增加8388元，即每月11388元。

（4）对于养老基金，胡先生可以再建立一个基金账户，每月投资4160元进去。

（5）建议偿还房屋贷款时优先使用银行里的定期存款。

（6）偿还贷款后，可以将12万元的定期存款拿来投资股票或股票型基金。

5 总结

保险产品在科学合理的家庭资产配置规划中是十分重要的一个部分，如果家庭运用合理，可以通过购买保险产品实现保障家庭财产安全、规避意外风险、遭受风险损失后使家庭尽快恢复到受损之前的正常状态、实现资产保全增值、避税避债、合理安排财产传承等举足轻重的作用。这些功能除了保险产品之外没有任何一个理财产品可以做到。所以对于有意学习家庭理财，实现财富增值的人群来说，保险是一个十分重要的工具。

参考文献：

[1] 金梦媛.迎接家庭财富管理保险时代[J].大众理财顾问，2018（12）：56-59.

[2] 李娜.城市居民家庭理财的现状研究与优化建议[D].山东大学，2018.

[3] 李超.可用标准普尔家庭资产象限图来做资产配置参考[N].杭州日报，2015-07-16（A08）.

[4] 张唯.城镇居民家庭理财模式研究[D].武汉科技大学，2014.

[5] 敖旭.社会主义市场条件下我国居民家庭投资理财模式研究[D].西安石油大学，2012.

[6] 沈孟娇，山珊.关于城市家庭理财投资策略的分析[J].纳税，2017（20）：145.

[7] 孟佳培.高收入家庭如何科學理财[J].中国国际财经（中英文），2017（08）：205.

[8] 赵媛.家庭理财系统的设计与实现[D].电子科技大学，2016.

（作者单位：上海立信会计金融学院 保险学院）