互联网下商业银行理财投资业务的转型及思考

金潇

【摘 要】互联网的出现标志着人类文明发展的新进步，随着时代的发展，互联网技术逐渐渗透到我们生活的各个领域，产生了互联网金融。在互联网时代，商业银行传统的财务管理和投资业务已不能适应时代的发展。同时，新的投融资模式极大地满足了客户的需求，逐渐取代了传统的商业银行投资管理模式和金融业务，因此，商业银行要想提高自身的发展水平，必须做出一定的改变。

【关键词】互联网金融；商业银行；投资金融

随着互联网一体化的快速发展，个人金融业务已经开始为越来越多的人所熟知和理解，同时，商业银行的个人理财业务也受到了一定程度的影响。本文借鉴国内外研究文献，对商业银行理财业务的现状进行了调查研究，以互联网金融为背景，提出一系列商业银行个人理财业务创新策略，为我国商业银行个人理财业务的发展提供参考。对商业银行应对互联网金融的冲击，具有积极的理论意义和现实意义。

一、商业银行投资理财业务分析

（一）优势分析

商业银行自发展以来，凭借其独特的优势和信用，在金融市场上占有极其重要的地位。它们具有绝对的垄断优势，主要表现在其雄厚的资本。在我国银行业几十年的发展过程中，商业银行熟悉业务流程，依靠自身独特的信贷优势，吸引和积累了大量的客户，累积了大量的资产。互联网金融作为一种新兴的业务，正在成为我国银行业发展的必然趋势。近几十年来，互联网金融以其独特的运营模式和新颖性吸引了大量的客户。但是，它还是具有一定的风险性，要实现全面的法律监督，规避风险是不可能的。除互联网融资外，广大用户在一定时间内还是会选择商业银行的金融投资业务。

此外，商业银行基础设施完善，中国商业银行起步较早，为其发展奠定了坚实的基础，其在金融市场中的地位依然很高。其次，商业银行从业人员具有较强的业务能力。根据银行业务的分类，每个团队都有专业人员。法律法规对商业银行从业人员的要求非常严格，也保证了其工作的专业性，商业银行在多年的服务过程中积累了丰富的经验。他们有专业的财务管理知识和一定的知识基础。在互联网金融的发展中，如此强大的专业能力是无法平衡的。

（二）劣势分析

长期以来，中国的商业银行在金融市场上占有较高的市场份额，其营业利润远远领先于行业的其他银行。众所周知，他们的运营成本也很高，而且有一个逐步上升的趋势，其大部分成本来自于广泛的营业网点、许多从业人员和基础设施的维护[1]。

金融产品缺乏创新，产品功能单一，中小客户关注度低，传统的金融产品是为理财而设计的，主要是为了实现客户的财富增值，功能相对单一，相比之下，互联网金融产品的功能更加多样化，通常集理财、支付、消费、娱乐于一体，吸引了追求时尚的年轻投资者。

二、互联网背景下商业银行投资理财业务的机遇

（一）发展商业银行新客户

长期以来，商业银行一直把重点放在信用和实力较好的大中型客户身上，而忽视了那些“小散户”，因为无法达到银行服务门槛，就忽视了他们的金融潜力。正是互联网金融的快速发展，使商业银行认识到“小散户”的巨大潜力，即“长尾效应”。在这种背景下，一个新的商业银行的财务管理业务客户资源种类被互联网金融所开辟了。随着互联网的普及，我国互联网使用人数数量逐年增加[2]。可以预见，在未来的某个时刻，中国网民都将成为互联网金融用户。当前金融管理的繁荣使金融管理与公众的关系更加紧密，使他们认识到金融管理不再是富人的专利，看到了金融管理的可能性和必然性。他们参与理财业务，使理财理念走进千家万户，毫不夸张地说，现在我们正处于普遍理财的时代，大家都将成为理财业务的参与者，这些参与者也是银行的潜在客户。

（二）推进商业银行金融业务创新

1、金融产品结构创新

大量互联网金融产品如余额宝的诞生，吸引了大量高收入、高流动性和低门槛的用户。他们与商业银行争夺金融市场。为了应对互联网金融产品的冲击，商业银行也推出了自己的“宝宝类”金融产品，余额宝产品有着相似的运作原理和功能。

2、经营模式创新

随着互联网金融时代的到来，以存贷款利差为主的传统商业银行模式已不能适应新环境的要求。为了更好地适应环境的变化，银行必须进行业务创新。面对互联网金融的冲击，各大银行进行了业务创新，工行将互联网思维应用于金融服务，积极搭建自己的互联网平台，改革服务模式和运营体系，整合融资、金融、交易、业务和信息五大功能，努力打造电子工行。天然气银行已开始发展直销银行业务，没有实体营业网点或发行实体银行卡。客户依靠手机、电脑、电话等电子设备获得金融服务，大大降低了运营成本，而节约的成本可以为客户提供更优惠的产品和服务[3]。

三、互联网背景下商业银行投资理财业务的挑战

（一）商业银行理财业务利润空间面临的挑战

银行理财业务的利润主要来自顾问理财服务收入和委托理财综合服务收入两部分，其中，理财产品销售收入占很大一部分。银行理财产品销售收入直接影响金融服务收入。银行销售金融产品的收入受两个因素的影响。一是用户的需求，二是产品本身的利润率，在互联网金融的背景下，新兴的互联网金融产品从这两个方面影响着银行的财务收益。

（二）对商业银行中介职能的挑战

长期以来，由于金融市场资金供求之间存在严重的信息不对称，信用风险难以控制。商业银行凭借强有力的信贷支持赢得了客户的信任。商业银行在金融市场中起着重要的中介作用，其重要的中介作用包括信用中介作用和支付中介作用，随着互联网金融的兴起，商业银行的中介作用逐渐减弱，主要表现在两个方面。

1、削弱了银行的信用中介职能

在传统的银行经营模式中，其利润主要取决于存贷款之间的息差，商业银行依靠良好的信誉和国家的支持作为信贷支持，可以吸收大量的客户存款，然后以高于存款利率的利率向资金需求方贷款，长期以来银行是金融交易中连接资金供求关系的中介机构，与传统的银行业务模式不同，互联网金融可以为基金两端的交易员提供一个独立交易的平台，提高资源配置效率，节约成本，有效地避免参与金融交易[4]。银行等金融中介机构，特别是网上借贷平台和众筹平台出現后，越来越多的资金需求者通过众包融资平台获得项目资金，越来越多的用户通过网上借贷平台获得比银行更多的优惠贷款，商业银行的信用中介功能被进一步削弱。

2、削弱了商业银行的中介支付功能

商业银行的支付中介功能是通过存款转户、以存款为基础向客户支付现金实现的，随着互联网金融的兴起和支付宝、金融服务等三方支付工具的迅速发展，商业银行的参与已不再是一种公关。货币支付功能的实现及其中介支付功能已经弱化。

（三）对业务经营管理模式的挑战

与互联网财务管理相比，商业银行主要依靠实体营业网点、自助终端和人工服务。它们的业务环节多，流程长，降低了服务效率，在互联网金融模式下，客户主要依靠互联网平台获取金融服务。通过大量的产品信息筛选，基金两端的用户可以直接配置自助资源，大大缩短了金融服务的处理时间，大大提高了效率，互联网金融的诞生挑战了银行理财业务的传统运营模式。

四、互联网金融趋势下商业银行理财投资业务发展建议

（一）降低银行财务风险

1、为不同投资偏好的客户提供不同的金融产品

商业银行应当根据客户的情况，向其推荐相应的金融产品。例如，对于金融能力和风险规避能力较差的投资者，银行应向他们推荐低风险、固定收益的金融产品。对于希望通过购买高风险金融产品获得更高回报的客户，应在第一次购买前进行客户风险评估，只有通过评估师才能购买真正的金融产品。

2、投资者应改变财务管理理念

投资者应区分理财和储蓄之间的差别，清晰地评估自己的财务状况和自己的风险承受目标，充分了解收益和产品的购买风险，提高财务管理能力，有助于降低公司的财务风险。投资者可以在商业银行的网站上全面地学习财务管理的基本知识，通过理论知识，并在同一时间不断练习，以提高自己的理财技巧。在使用网上银行和其他服务时，要小心避免密码泄漏造成不必要的损失。

（二）更新银行的“特色业务”

银行的发展取决于存款，但存款利率非常低。银行不关注这个群体和他们未使用的资金。商业银行应与一些稳定优秀的基金公司合作，为这些客户提供优质存款，提升其影响力和竞争力。短期增强客户服务的个性化理财产品，充分利用其系统和业务优势提供不能通过支付第三方平台进行的独特业务，是未来的发展趋势[5]。

（三）加快专业人才的培养

银行必须有效地管理财务人员，加强人才队伍建设，成立了专业的财务人员，开辟对银行工作人员的专业课程。在合适的课程的基础上，进行案例分析和压力测试，并建立相应的认证体系、建立环境管理和后续评估系统。只有重视专业人才的创造，才能保证商业银行财务管理的健康和长远发展。

（四）金融产品应具有创新性

供需应该是平等的，客户需要哪些产品以及银行应尽可能提供哪些产品。目前，商业银行尚未对客户需求和产品市场进行深入的研究和分析，这导致了产品开发和市场不匹配。这些等级基本上是对银行原始中间业务或其存款和借贷业务的重组。金融产品“同质化”现象极为严重。商业银行应重视市场调研和分析，在了解客户需求的基础上加强产品创新，在客户与银行之间签订平等的金融产品合约。收入分配需要更清晰，更合适，客户和银行都可以在这项业务中实现目标。

五、结语

作为一种新的金融模式，互联网金融受到了很多关注。各种基于互联网的金融产品的兴起和快速发展对人们的日常生活，工作，投资和财务管理产生了巨大的影响。它还对商业银行等金融机构及其传统金融服务产生一定影响。同时它也带来了新的挑战，商业银行应学会应用掌控互联网金融的思维方式，加强服务和技术创新，并保留传统金融业务模式的好处。只有这样，商业银行才能在互联网金融的影响下实现更好的发展。

【参考文献】

[1]馬青.浅析互联网金融对商业银行传统业务的影响[J].黑龙江科技信息，2015.27.

[2]张萨赫.互联网金融对传统商业银行业务影响分析[D].对外经济贸易大学，2015.

[3]线明.互联网金融对银行传统业务的冲击[J].金融经济，2014.8.

[4]陈海强.互联网金融时代商业银行的创新发展[J].宁波大学学报（人文科学版），2014.1.

[5]宗河.余额宝改变银行[J].时代金融，2013，（22）：14-16.