基于定量分析的第三方支付商业盈利模型

刘滢 王睿鸿

摘要：本文针对公交移动支付的问题，定量分析公交第三方支付平台的收支和盈利情况，构建了第三方支付商业盈利数学模型。首先，根据双边市场理论，得到了效用和定价之间的关系，紧接着推导出定价，根据商业盈利模式，构建了商业盈利的数学模型，并运用MATLAB编程求解，定量分析第三方支付平台的收支和盈利状况。

关键词：商业盈利模式;定量分析;盈利模型

引言

随着智能手机的普及和移动支付技术的提高，越来越多的支付手段可以转移到手机端。现有的现金缴费和实体公交卡刷卡的付费方式存在缺点，如公交卡在使用过程中存在着充值不方便、容易丢失、刷卡记录个人无法查看、跨地区无法使用等问题，现金支付带来很多不便，增加人工成本等，而公交移动支付则可以很好的解决这些问题。

1 第三方平台盈利模式

（1）手续费：对于第三方支付企业，目前最成熟的盈利模式是手续费率差，即第三方支付企业收取用户的手续费和其向银行支付的手续费差。

（2）广告费：第三方支付平台拥有互联网平台和移动客户端，支付平台利用网页上投放的各种广告代理费用获得利润。

（3）沉淀资金的利息收入：沉淀资金是指闲散放置在社会上，未被聚积起来加以利用的资金。沉淀在第三方支付企业的资金主要由两部分构成：来自于交易过程中的在途资金和交易前后暂时存放在第三方支付平台里的资金;另外，买家将资金长时间存放于其第三方支付平台账户的行为也形成了沉淀资金的第二方面。

（4）服务费：一种是相关理财产品的服务费，如余额宝;另一种是代缴业务服务费，如水电费、电话费等，第三方商戶向支付宝支付服务费。

（5）注册费：这里是指第三方支付平台为其客户提出支付解决方案，提供支付系统以及各种增值服务。

（6）无形收益：客户资料，无形交易信用记录等。

2 第三方平台商业盈利模型

2.1 模型建立

作为双边市场，第三方支付平台的定价方式主要包括与用户相互作用无关的接入费（注册费）和用户间每次发生相互作用的使用费（手续费）等。因此就有注册费、手续费、两部收费制（既收取注册费又收取手续费）三种定价方式。目前我国第三方支付平台采取对用户收取手续费，对商户收取注册费和手续费的两部收费制。因此构建用户收取手续费，对商户采用二部收费的定价模型。

2.2 模型求解

2.3 模型结论

（a）对于用户和商户来说，交易次数t1，t2的增多和自网络外部性的增强分别会使得用户的手续费和商户的注册费减少。为了确保利润，平台会增加商户的手续费，同时采取降低用户手续费和商户注册费的方法吸引更多的用户和商户，进一步提高交易次数，最终趋向于向商户收取更多的手续费来补贴付出的成本。

（b）度量用户和商户对平台偏好会同时影响平台对用户和商户的定价，它们任意一个的增大会使平台转向增加对商户收取的手续费，而降低用户的手续费和商户的注册费用。

（c）平台用户和商户之间的交叉网络外部性α1、α2的变大或者平台另一边的用户数很大分别会使得用户的手续费和商户的注册费减少，使平台趋向于向商户收取手续费。

（d）以上情况的发生有可能使得用户的手续费趋近于边际成本V1甚至为0或为负，商户的注册费亦然，这时平台会把对商户手续费的收取放在首位，而平台针对商户的两部收费制就会演变成单纯收取商户的手续费。

结论

在本文建立的模型中，考虑了收入和成本及其构成要素，从而建立了第三方公交支付平台的盈利模型。而在平台的实际运营中，风险的考量也尤为重要。因此，后期工作将会考虑风险对利润的影响，对盈利模型进行分析。

参考文献：

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[2]吴存钱.杭州公交推行一体化公交移动支付 “互联网+公交”激发公共出行新活力[J].城市公共交通，2018（02）.