关于东营市金融环境的研究与分析

商雨晨

一、实体经济运行及风险变化情况

2019年，面对中美贸易战持续、国内经济下行压力加大、稳杠杆防风险持续推进、地方政府隐性债务化解等多重不利影响，企业要增强紧迫感，抓住国家支持民营企业的战略机遇，继续推进民企战略提速提质提效，同时积极推进国务院基建补短板中的优质重大项目，坚持“主动管理、结构优化”原则，合理配置信贷资源，加大对重点客群、重点行业、重点区域的信贷支持。存量资产在防范风险前提下采取有保有压策略，积极压降高风险、高资本消耗低收益客户的存量规模，加大优质资产项目储备，进一步优化新增投向。

二、各项存、贷款负增长的主要原因

2018年以来，东营市存、贷款基本呈现出增长乏力且逐步下滑的态势，存款稳定性较差。各项存、贷款负增长的主要原因有以下几个方面：

（一）经济下行压力加大，企业资金链紧张

在经济下行压力加大的影响下，由于实体企业对市场的不适应及企业间的相互拖欠，加之企业在管理方面存在问题，使得实体企业普遍资金链紧张，融资规模过高导致财务成本过高，一些企业资金链断裂，经营状况不佳。在经济新常态下，金融去杠杆力度加大，存款增长和流动性压力加剧。

（二）市场流动性收紧，银行业竞争日趋激烈

当前，全球经济金融环境深刻变革，互联网企业加速向金融领域渗透，加之东营地区银行数量增多，银行业竞争日趋激烈，导致我行资产、负债业务均大幅度减少。

（三）其他外部因素

金融脱媒与利率市场化加快了居民财富多元化，在金融科技快速发展的情况下，互联网理财及货币基金备受追捧，致使居民存款大量从银行分流，股票、房地产市场吸引了大量家庭资金流入。

（四）区域担保圈风险爆发，授信政策紧缩

在区域业务风险全面爆发的情况下，总行授信政策仍处于紧缩状态。东营分行大客户存在授信额度被压降及整体授信额度偏低的情况，企业面对成本提高、财务收益下降，合作意向逐渐降低。且业务到期后，相当数量的优质客户主动或被动结清，营销难度加大。

三、存、贷款利率变化情况及原因

存款利率方面，2018年，东营地区各行在“揽储大战”中，各期限定期整存整取存款加权平均利率有小幅度回落趋势，主要原因有三方面，首先是货币宽松政策导致市场流动性大，整体的利率价格走势都偏低;其次是7月份渡过了“年中揽储”期，所以提高利率并没有那么迫切;再次是理财和货币基金的监管政策出台，收益持续走低，所以吸储的压力也在缓解。

贷款利率方面，在利率市场化及央行四次降准的形势下，我行响应号召，聚焦单户授信500万元以下的小微企业贷款、个体工商户和小微企业主经营性贷款，利率走势平稳下行。

四、区域特点及原因分析

从全市股份制银行各项存款增幅看，2018年12月末民生银行东营分行存款总额在全市股份制银行中位居第三位。我行对公存款增幅较大，引起整体存款数额增加。2018年12月末民生银行东营分行贷款总额在各家股份制银行中排名第八位，主体原因为以下四个方面

（一）产能过剩，产品同质化严重

当前产能过剩形势严峻，压产能、调结构的行业政策正在实施。东营辖内企业主要集中在轮胎、冶炼、石油装备、汽配、纺织等方面，但国内橡胶轮胎、汽配、纺织均属于产能过剩行业，去产能压力较大，企业发展劲头不足。一是以上行业产能均有不同程度过剩，橡胶轮胎行业产能过剩尤为突出。东营辖内特色产业集群企业产能过剩，一定程度制约了东营地区实体经济发展;二是东营辖内企业产品同质化程度加大，尤其以轮胎行业为甚，企业经营成本加大，产品销量减少，回款较为困难，资金链紧张，偿还银行的贷款难度加大，又受到盲目投资、融资等情况影响，各家银行逾期、欠息等问题凸显，辖内问题资产客户逐步增多。

（二）家族式经营，专业化管理能力不足

东营辖内对公客户多集中为家族氏管理模式，企业管理专业能力不足，造成企业跟风行为较为明显，看到其他企业、行业赚钱，盲目上新项目，缺少职业经理人的前瞻性，造成了辖内部分企业资金紧张，影响了企业的正常经营，导致企业出现风险，这也是东营辖内企业出现风险的重要因素之一。

（三）担保圈、链交织复杂，代偿风险大

受到前几年东营地区企业“抱团取暖”发展模式的影响，现在广饶地区企业担保圈、担保链结构错综复杂，化解辖内担保圈、担保链难度加大，其中，部分我行存量授信企业直接担保圈未出现代偿风险，但二圈、乃至三圈以上有代偿风险的出现，部分授信企业担心出现代偿行为影响了其正常经营，企业主观地出现了逾期、欠息现象，倒逼银行进行谈判，进一步加剧了各家金融机构问题资产显现。

（四）地区金融环境日趋恶化

从2014年起，平安银行、渤海银行、南洋银行、潍坊银行等外地银行陆续从广饶县抽贷，金额逾百亿，对广饶县的区域金融环境造成恶劣影响，使本来资金就紧张的企业更加举步维艰 。外地银行的抽贷造成当地企业资金链难以为继，而企业面临的担保圈问题复杂多变，银行处理方式不一，造成银企之间不信任。当地政府考虑到区域税收和就业贡献，在问题处理上更偏袒企业利益，对本地银行的市场行为容忍度极低，导致银行在处理不良资产时诉讼压力较大。

五、风险防控措施

要利用好债权人委员会。但实际上债权人委员会发挥作用较小，主要表现为：

（一）债委会的组成不够全面

一是债委会成员仅包括当地债权行，而异地债权行并没有纳入。二是从范围来看，非银行金融机构、企业债券、民间融资等其他债权没有涵盖。由于这两方面的缺失，债委会在防范和化解金融风险方面有一定的局限性。

（二）债委会在重大事项上难以达成实质性共识

一是各债权银行由于贷款品种、风险缓释方法等不同，各债权行在债委会上很难形成一致性意见，即便是碍于情面在债委会上形成一致意见，在执行过程中也是各行其是，各自为政。二是各行信贷追责制度差异较大，个别行为规避责任追究，不敢担当，导致债委会决议执行效果不明显。三是银行的性质和社会责任的承担有矛盾点，银行偏好优质客户，在面对企业帮扶时往往需承担巨大风險，各债权行很难形成实质性共识。

（三）各债权行的授信准入先决条件难以落实

由于需要帮扶的困难企业自身经营困难，先期欠息难以偿还，债权行信贷投放落实不欠息的硬性条件难以落实。而企业担心银行抽贷、压贷而采取不还贷、不还息等行为，与担保企业协调时困难重重。

（作者单位：中国民生银行东营分行）