电子信息制造业：仍将保持稳步增长态势

赛迪智库电子信息制造业形势分析课题组

2019年，在复杂多变的国际经济形势和持续增大的外部压力下，我国电子信息制造业增加值、利润、出口等基本面数据增速放缓。但同时，随着中美政治经济关系进入质变期，逆全球化趋势和贸易投资保护主义倾向加强，全球经济贸易分工合作的共识和基础开始动摇。在产业发展内外部环境多变化的形势下，应加快构建电子信息产业供应链安全体系，攻坚电子信息领域基础核心技术，塑造产业竞争优势和发展新路径。

2020年形势基本判断

国内经济韧性为产业发展提供新支撑新契机

2019年，全球经济增速趋于放缓，诸多国际机构下调增速预期，不确定性因素不仅对全球经济带来负面影响，也对电子信息制造业外部需求和动能形成一定抑制作用。受整体负面趋势影响，全球消费电子产品市场需求逐渐萎靡，笔记本电脑、平板电脑、智能手机等主要产品出货量增速放缓。我国电子信息制造业中量大面广的核心产品增长有限，品牌厂商和配套厂商面临市场份额下降的海外市场环境。

展望2020年，国内宏观经济稳定性和韧性持续增强，新动能新消费为产业发展提供新支撑新契机。国内宏观经济成功抵御各类下行风险的冲击，经济的发展韧性有所强化，推动经济平稳运行的积极因素不断增多，为电子信息制造业高质量发展提供契机和支撑。从创新驱动看，新产业新产品呈现较快增长趋势，前三季度战略性新兴制造业增加值同比增长8.7%，增速均明显快于规模以上工业，占全部规模以上工业比重较上半年有所提升，预计2020年仍将保持稳步增长态势，光伏电池、新能源汽车产量分别同比增长25.1%和21.4%，为电子信息制造业关联性领域提供前向、后向和旁侧支撑。从内需增长看，前三季度最终消费支出对经济增长的贡献率为60.5%，服务型消费和发展享受型消费占比持续提升，预计2020年仍将稳步推进，消费升级为电子信息制造业转型升级发展提供新契机。

2020年电子信息制造业增速维持10%以内

2019年，在产业整体受到下行风险冲击形势下，也应看到基本面数据企稳或改善的“降中趋稳、触底反弹”潜在态势。1—10月，电子信息制造业增加值增速仅为8.8%，增速较去年降低4.6个百分点，为近十年以来最低水平，但比较好的苗头是，从月度增速看，3月、6月、9月的当月同比增速分别为10.2%、10.4%、11.4%，呈现季末增速逐步回暖态势。从行业经营情况看，收入、利润增速双双下降，但利润环比增速逐步边际改善。从收入增速看，与前两年数据相比，电子信息制造业收入增速稳中趋缓。从利润增速看，同期五年来首次下降，环比有所提升。1-9月，行业实现利润总额3436.7亿元，利润总额同比增长3.6%。比较好的苗头是，9月利润增速摆脱自2月份以来的负增长趋势，比第一、二季度有明显修复。

展望2020年，预计电子信息制造业全年增速维持10%以内。短期来看，市场对宏观经济的预期将趋于稳定，且第四季度为消费电子产品传统旺季，当前电子元器件产量回暖、库存下降趋势已较为明显。在此基础上，第四季度行业呈现“稳中有升”趋势的概率较大，全年行业收入、投资、利润等主要指标增速将有所改善，预计此趋势将延续至2020年。但整体而言，电子信息产业尚不存在大幅回升的条件，原因有二：需求端方面，全球消费电子市场弱化的趋势短期内难以根本性提振;供给端方面，新技术新领域还无法及时填补传统产业衰退留出的产业空间。综合以上考虑，年尾电子信息制造业营收、利润将会持续修复，但展望2020年，如果没有强劲的消费刺激拉动增长，行业要达到10%以上的基本预期增长目标，还面临较大的困难和压力。

传统领域“需求蛰伏”

新兴领域“大幅铺开”

传统领域，整体需求承压低迷，年末有望恢复“稳”的基础。

2019年，主要消费电子产品、元器件“需求蛰伏”。手机市场进入存量时代。由于消费者换机周期延长且因5G网络和设备即将推出而对购机持观望态度，我国智能手机市场销量连续出现下滑。据Camlys统计，国内智能手机出货量增速连续9个季度出现同比下滑。彩电销售持续承压低迷。数据显示，国内第三季度彩电零售量（1034万台）环比第一季度下降13.98%，零售额规模（277亿元）环比第一季度下降20.63%。据海关总署数据，1—9月国内彩电出口量7118万台，同比增长2.6%，比2018年同期（19.7%）下降17.1个百分点。上游配套元器件厂商链条反应。手机、汽车、电视等终端电子产品销量下降，上游配套的元器件企业订单也普遍减少。

展望2020年，上游元器件增速“修复效应”逐月强化，主要消费电子产品有望企稳回升。第四季度由于国内双十一、圣诞节等节日密集，为消费电子产品传统旺季，有望拉高行业需求。从上游电子元器件看，10月集成电路产量增长23.5%，较1—9月份呈现明显上扬趋势。根据上游电子元器件等先行指标的变化，预计年末主要消费电子产品有望企稳回升，除非出现强有力的需求拉动，预计2020年主要消费电子产品的回升力度比较有限。

新興领域，行业应用大幅铺开，逐步集聚建构“进”的动能。

5G商用稳步循序推进，提振产业发展动能。据113家通信行业上市公司半年报情况，整体实现主营业务收入5745.63亿元，同比增长2.73%，剔除中兴通讯与中国联通后，整体实现收入3850亿元，同比增长3.85%。今年由于5G终端设备配套产品较少，组网方式SA技术路线并不成熟，且产能处于逐月爬升过程中，5G基站交付量较少，5G占行业投资比重较低，预期2020年随着国内及海外时机成熟，5G部署将加速。

超高清视频领域消费继续爬坡，行业应用加速落地。2019年，4K电视在国内电视销售市场古比继续增长，由2018年年底的66.7%升至70%，预计年底将超过80%; 4K用户数不断增加，中央广播电视总台4K频道覆盖用户数超过2500万，观众触达数已达2.48亿，比2018年年底增长一倍以上;前端设备国产化集成设计进步明显，企业推出多种超高清视频摄影机、摄像机、8K采编播系统、8K非线性编辑系统等内容制作工具，主导设计、集成建造了全球首台“5G+8K”超高清视频全业务转播车，已投入应用测试，并在世界男篮世界杯期间开始实施重大世界体育赛事的试验性转播。展望2020年，超高清视频行业应用将加速落地，在广播电视、新媒体、远程直播、远程医疗、智能工业控制等领域形成众多标杆型案例。

人工智能的行业级场景更趋明显。从市场规模看，2019年我国人工智能核心产业市场规模超过24亿美元，相较于2018年同比增长约34.8%，AI+、智能机器人、智能驾驶、无人机等细分市场规模较为突出。展望2020年，人工智能应用场景更加明确，预计人工智能应用场景将在科技、医疗、汽车、半导体、金融与保险、工业制造等领域加速落地，促进人工智能与实体经济的深度融合。

虚拟现实应用落地速度显著加快。5G和人工智能技术的发展促进虚拟现实应用的不断创新。2019年，VR+5G在广播电视、医疗、安防等领域创新应用落地，VR直播、VR远程手术、VR医疗培训、VR安防等典型案例不断涌现。展望2020年，5G、人工智能、超高清视频等新技术新领域新动能将显著提升VR、AR、MR的操作效率、交互能力和用户体验，促进VR/AR/MR技术实现在娱乐、工业、商贸、医疗、教育等行业的不断普及。

2020年发展对策建议

当前，我国电子信息制造业在发展中也遇到了一些阻力，主要体现在“价格遇冷”，出厂者价格指数出现近五年来“凹点式”下降;“市场收缩”增速维持正增长，但增幅持续走低，未来受外需疲软影响增长难以持续;“支出高企”，成本、费用“跳跃式”攀升等方面。对此，提出以下建议：

（一）构筑系统思维，推动形成“整机主导+多元合力”的产业链一体化发展局面

针对国产元器件与整机厂商需求匹配程度不高的问题，加大对计算机通用CPU、操作系统、储存设备、彩电芯片等关键核心部件的政策、资金、人才支持，加快其国产化替代过程。选取一批国产关键部件设计、生产企业，进行重点扶持，加快其产业上下游配套，同时引导其在研发方面投入，加速关键产品的性能提升，增强其市场竞争能力，打破关键领域国外垄断的格局。对整机厂商进行政策引导，鼓励其使用国产零部件，设立专用基金，对于使用国产零部件的整机厂商进行适当的风险补贴，同时给予税收减免等优惠政策，提高企业使用国产化零部件的积极性，推动“整机主导+多元合力”市场格局的形成。

（二）促“软硬”兼修，强化核心电子器件、高端通用芯片和基础软件攻关

攻关芯片领域关键技术，在基础芯片领域全面强化应用导向，同时在物联网、人工智能、工业互联网等新场景中加快开发GPU、TPU和NPU等新型芯片。推动操作系统技术发展，加大适用于彩电、计算机和智能手机的通用性操作系统的研发力度，提高操作系统的兼容性，为电子信息产业链上游企业提供更多选择。积极强化储存设备生产制造技术，在存储芯片、软件定义存储、对象存储、数据保护等重点领域不断突破，推动存储产业技术水平持续提升。以市场需求为导向，做好体系化技术布局，围绕重点整机产品拓展上游产品。

（三）推动整合发展，建设具有国际话语权的一流大型企业

我国电子信息领域迈入高质量发展的新阶段，亟须建设一批世界一流的大型企业，起到全球资源配置者、创新链条整合者、产业升级带动者的作用，逐步建立“中国体系”，参与国际标准规则制定，加大我国在电子信息领域的话语权。鼓励企业专业化整合，以拥有优势主业的企业为主导，聚合现有优质资源，培育具有全球竞争力的世界一流企业。选取电子信息行业大型龙头企业，成立产业联盟，促进优势资源的共享，加强相关业务合作。

（四）注重人才培优，促进和弘扬“企业家精神+工匠精神”内核

弘扬诚信、创新、敬业、乐于奉献、造福社会、家国情怀、精益求精、坚韧、善抓机会以及不断超越的企业家精神。企业家在注重自身企业发展的同时，更要担负起相应的社会责任。企业家不仅是财富的创造者，更应怀有对国家、对民族、对社会的责任和担当，要充分发挥自身能力向社会给予回馈，担负企业社会责任。同时重视工匠精神与工匠队伍建设，大幅度提高产业技能人才待遇和社会地位，构建完善的技能形成与提升体系，激发电子信息行业的创新活力。

（五）强化“免疫预防”，构建产业运行监测预警机制

一是及时建立监测机制。相关部门应当选拔专业人员，组建检测机构，及时准确了解电子信息行业经济发展情况，开展关键指标监测、趋势研判、风险预警和运行调度等产业运行监测工作。二是构建完善的监测指标体系，围绕供应链安全性、工艺技术先进性、基础软硬件国产化等，建立标准化、规范化的監测指标体系，定期进行数据的收据、整理和分析，及时跟进行业发展情况。三是加大现有企业的生产运行和跟踪服务力度，选择电子信息领域重点龙头企业进行重点监督，强化运行调度机制，搭建电子信息行业运行监测预警平台。