企业财务分析存在的问题及对策思考

上海北玻玻璃技术工业有限公司 孟繁杰

1 企业财务分析概述

1.1 企业财务分析的概念

企业财务分析是企业财务管理中非常重要的一项工作，它是以会计核算和报表资料及其他相关资料为依据，采用一系列专门的分析技术和方法，对企业等经济组织在整个营运过程中的财务状况、利弊得失及发展趋势作出评价、判断和预测的经济管理活动。目的是了解企业过去、评价企业现状、预侧企业未来，为利益相关者作出正确决策提供准确信息或依据。

1.2 财务分析的主要方法

财务分析方法是借助于数学模型，通过从数量上测算、比较和确定企业各项财务指标变动的数额，以及各财务指标变动的影响原因和各因素影响大小而进行分析。常用的分析方法有比较分析法、比率分析法、趋势分析法、因素分析法等。

比较分析法是指将某项财务指标与性质相同的指标标准进行对比，揭示企业财务状况和经营成果的一种分析方法。比率分析法是指利用财务报表中两项相关数值的比率揭示企业财务状况和经营成果的一种分析方法。在财务分析中，比率分析法应用得比较广泛，因为只采用有关数值的绝对值对比不能深入揭示事物内在的矛盾，而采用相对值对比则能做到这一点。趋势分析法是指利用财务报表提供的数据资料，将各期实际指标与历史指标进行定基对比和环比对比，揭示企业财务状况和经营成果变化趋势的一种分析方法。采用趋势分析法通常要编制比较财务报表，将连续数期的同一财务报表并列在一起比较。因素分析法是指对经济活动的总体或部分总体进行因素分解，是用来确定几个相互关联的因素对分析对象影响程度的一种方法。采用这种分析方法的前提是当有若干个因素对分析对象发生影响时，先假定其他各因素都不变，分析其中某一个因素单独发生变化所产生的影响。

2 目前财务分析存在的问题

目前，企业财务分析存在的主要问题表现为：质量不高，泛泛而谈，没有深度，不能真实全面反映公司经营状况，未能准确指出存在的主要问题，没有对公司未来发展提供有效预测和建议等。具体分析，造成这种状况的主要原因有以下几方面。

2.1 企业管理者未从思想上重视

从目前一些企业来看，有些企业未真正沉下心来，深入业务了解实际情况、对比分析财务数据。财务分析存在应付现象。或者把它当成是一种工作负担，仅仅是财务数据的简单罗列，避重就轻，泛泛而谈。也有一些企业的财务分析缺乏直观性，或者使用大量的专用词语，不考虑阅读者的能否接受，这样必然会导致财务分析无法取得良好的成效。

2.2 财务数据来源不准确

企业财务数据来自财务报表，而财务报表根据权责发生制和历史成本原则的会计记录数据编制的，尽管会计的基本原则是公允，这些数据受各种因素的影响有时候并不准确，从经营活动到会计报表这一变换，已经在很大程度上改变了信息的表达方式，信息已经经过了加工。例如，由于成本计算方法选择不当或不够完善，导致产品成本计算失真。企业存货跌价和积压损失、投资损失等可能产生潜在损失的不良资产，在会计数据中并没有表现出来，据以分析结果的准确性势必会被打了折扣。

2.3 财务分析方法单一

财务信息一般是依据会计核算提供的各项基础信息或财务报告中某些报表项目的相关数据，进行比率或比值的计算而得到的。但是，随着企业经营环境的变换和经营规模的扩大，传统的财务指标分析并不能真实完整地反映企业的经营状况，例如，单纯的依靠收入利润率，并不能真实的反映企业销售收入的构成和质量。

2.4 忽略非财务指标的分析

财务信息仍是公司信息的主来源和形式，投资者和经营者关注重点往往会集中于财务指标，特别是利润指标，并不能全面揭示企业的核心竞争力。企业的经营者主要是使用财务报表进行分析研究，过度看重企业的财务指标，而忽略了企业的非财务指标和可持续发展的要求，对企业的长期稳定发展产生严重影响。

2.5 财务分析时间上滞后

企业经营所面临的内外部情况是不断变化的，而财务分析所依赖的基础是财务报告，从经营实际到生成财务报告，不仅要经过一个会计系统的加工，更要一定的时间，需要一个生成周期，而会计报表最短的周期也需要一个月，所以根据财务报告计算出来的财务指标天然是滞后的，最快也只能是对上一期经营情况的反映。如果要拿着上一个月的财务分析结果来指导这个月的经营活动，那是非常危险的。

3 企业财务分析的改进对策和建议

3.1 建立健全财务分析体系，扎扎实实开展财务分析工作

首先，企业管理者应切实把财务分析作为一项重要的工作，进一步健全和完善财务分析制度，定期和不定期召开财务分析会，企业高层亲自参加，分析报告按要求上报给相关管理高层。

其次，财务分析需要全员参与。财务分析组织应以财务部门为核心，及时进行比较全面综合的分析，横向各部门、单位，纵向各车间、班组也应进行专题分析。

再次，财务人员要深入到业务中去，多多接触各企业各层级的人员，及时了解最新动态。同时，扩大财务人员的工作范围，财务部门应尽量参与企业的各类经济活动。

最后，并不是所有经营管理者都精通财务，财务人员要树立服务意识，要学会用通俗的语言把各种术语和指标“翻译”给他们，尽量把复杂的事情简单化，使相互之间的信息沟通能顺畅进行。

3.2 确保基础财务数据准确

真实、完整的财务基础数据是保证财务分析结果准确的基本保障。首先，企业应该严格按照国家会计制度和企业会计准则的要求进行会计核算工作，合理使用会计政策，确保财务分析依据的财务数据真实可靠；其次，在工作中发现会计核算方法不再适用时应及时进行修改和完善，确保财务数据能准确反映实际情况，不能得过且过，存在偷懒意识。最后，准确的财务数据来源于基层的信息统计，必须加强基层统计人员的素质培养。有条件的企业还应充分利用现代数据信息化的技术手段，例如使用成熟的ERP管理软件，提高基础数据采集的效率，。

3.3 综合使用多种财务分析方法反映企业主要问题

在财务分析时，不仅要关注各财务指标的准确性和适当性，还要注重各指标之间的系统性、全面性和互补性。

(1)将结构分析、趋势分析引入财务指标的分析中，如，通过计算应收账款/销售收入比率、核心产品的销售利润增长率和核心产品销售收入/总销售收入比率等，对连续几年的数据进行趋势分析，能够比较容易发现问题，预测其未来的发展前景。与结构指标相结合，就可以从纵向和横向两个方面，找出关键问题，寻找企业的拳头产品与主要成本费用点，从而有针对性的解决问题。

(2)不仅要注重“数量”的增加，更要注重“质量”的提高。例如，对企业销售盈利能力的分析，通常计算销售毛利率、销售净利率和成本利润率。不仅要注重销售收入的绝对数量，还要关注收入来自哪个地区、是哪种产品获取的、收入的回款率等。以此来评价企业收入的质量和现金流量，分析产品的盈利能力和销售区域的市场潜力。

(3)引入长期指标分析。传统的财务分析，更关注企业的短期盈利而忽视其长远发展，这使得企业的经营活动充满了投机色彩，不利于企业长期价值的增值。应采取长期指标和短期指标分析相结合的方法，建议至少以五年为周期来分析企业的长期经营业绩表现。

3.4 注重非财务指标分析，全面揭示企业状况

并非企业所有的经济活动都表现为资金的运动，财务指标只能反映企业一部分的信息。因此，需要运用一些非财务的信息，来反映企业的经营状况。例如，顾客满意度、企业知名度、创新指标、内部控制、企业人员流动性、用工合同履约率等指标。有时候，非财务指标提供的信息可能更有用。例如，一个企业具有成本领先优势，获得了较高的市场份额和销售利润。从财务上来分析，该企业的经营业绩和盈利能力都不错，但如果该成本优势来源于政府的税收优惠和政策的扶持，那么该企业的竞争能力就比较弱了，因为其利润来源前景未知数较多。将财务指标和非财务指标结合，可以更加全面更加科学地反映和衡量企业的经营状况，有利于提高管理水平。

3.5 建立监控指标体系实时反映财务状况

从理论上看，财务指标可能永远无法做到超前预测和反映，然而即使这样，我们也应尽力改变滞后性问题。要达到这个目标，笔者认为企业要建立一套指标适合于自己的指标体系，能实时报告企业的各项主要状态，使经营者能随时掌握了解企业经营的动态情况，特别是财务方面的反映，诸如资金、收入、支出、成本、费用、销售、库存等重要的数据。

为此，主要做好三个方面：一是选取关键指标，需要结合企业自身特点，在梳理企业业务活动流程的基础上，找出关键节点，选取最重要的参考信息；二是保证取得准确信息，企业不仅要做好会计基础工作以及各项业务数据统计的基础工作，同时还要保证财务账和业务账核对一致，实物和账务相符；三是实时报告信息，应尽量实时报告，不应满足于月度报告，比如企业重要资产库存量、现金销售收入、现金余额等重要指标，应该让经营者实时了解。特别是当企业处于市场剧烈变动，或者竞争非常激烈的环境中，更需及时地报告关键财务指标，以便于企业管理者及时作出决策，把握企业发展方向。

4 结语

企业财务分析对企业的发展非常重要，企业财务分析人员一定要从思想上高度重视，健全财务分析体系。对于分析过程，在做好会计基础工作保证财务数据准确的基础上，建立财务指标体系，根据实际情况灵活运用多种分析方法，结合运用非财务指标的分析，为企业的战略决策提供保障，最终达到促进企业长远发展的目的。