双创背景下大学生创业传统融资困境阐释与消解

张力晖

（华北电力大学，河北 保定071003）

1 问题的提出

近年来，我国高等教育事业规模不断壮大，高校毕业生人数也呈现指数式增长的趋势。而与之相比，社会上的就业岗位稀缺，无法满足需求，引起社会各界的广泛关注。李克强在2019年政府工作报告中指出要“进一步把大众创业万众创新引向深入”[1]。在此背景下，大学生自主创业迎来了新的发展机遇。

资金问题是当前大学生自主创业需要解决的重要问题。传统的创业融资方式中，国家为大学生自主创业提供了很多平台，包括专项扶持资金和税收优惠政策，以及享受金融机构提供的小额免息贷款等，这些措施虽初步缓解了创业融资压力，但创业融资难问题仍然是大学生创业发展的障碍因素。

2 传统融资困境的阐释

2.1 家庭借款

家庭借款具有速度快、成本低、条件少等优点，是当前大学生创业非常重要的融资方式，但绝大多数的家庭不具备充足的物质资本来支持大学生创业。再加上创业本身具有高风险的特点，一旦创业失败，损失巨大，造成家庭经济的崩塌。

2.2 银行贷款融资

农村中小金融机构和邮储银行的小额贷款是当前银行机构支持大学生创业贷款主要渠道，这种贷款由于设置门槛过高、可贷金额较少等缺点，无法满足大学生创业的资金需求。同时，虽然很多商业银行开办了针对大学生创业的贷款业务，但由于大学生创业项目抵押担保缺少、信息不对称、财政扶持政策落实难等问题，无法达到银行贷款的发放条件。当前银行贷款融资存在的问题主要有以下几方面：第一，大学生初创企业时达不到银行贷款所需的条件。银行会对贷款人是否达到必备的条件进行详查，部分银行甚至要求必须拥有实体店才符合申贷条件，在无形中增加了大学生获得贷款的难度。第二，信息不对称。一方面，由于大学生初入社会，不能够及时获得政府促进创业的相关技能优惠政策；另一方面，由于征信体系建设不完善，金融机构对创业大学生为人、信用状况等进行详查时，缺少诚信状况等征信记录，导致信息不对称。第三，财政扶持政策落实难。首先，当前大学生办理创业贷款由多个政府部门共同管理，审查审批手续层次多。其次，贷款“准入”门槛设置过高。国家扶持大学生创业的相关政策要求贷款申请人必须有稳定的还贷能力，所创办的企业要有一定的自有资金。最后，国家出台的贷款贴息等扶持政策对商业银行吸引力弱，商业银行发放创业贷款的积极性不高，导致政策执行受阻。

2.3 政府政策基金及高校创业基金

政府政策基金主要包括创业种子基金和孵化基金，具有成本较低的优点，但也存在可获得的资金额度小、程序烦琐、不确定因素较多等缺点。政府政策基金的总量取决于政府每年的经费投入，并且融资者还要受到来自外部的竞争，申请难度较大。当前国内大多数高校都设立了相关的创业基金来鼓励本校学生进行创新创业。创业基金在实际运行中也存在不少问题，其中较为突出的是“僧多粥少”、审批时间较长等问题，并且当前高校中能够用来支持大学生创业的资金总量较小，无法满足大学生创业的实际需求[2]。

2.4 风险投资

风险投资是一种全新投资方式，风险投资者通过为创业者提供一笔资金来保证创业者企业的正常运营，作为代价，创业者要将企业的一部分股权进行转让。但是专业的投资机构通常不太愿意投资早期的项目，并且创业者获取投资资金的条件有时会以企业的控制权作为筹码，会使大学生创业者重新变成打工者，这将严重打击大学生创业的积极性。

3 传统融资困境的消解

3.1 完善创业小额贷款相关制度

政策性的银行贷款是创业者主要的资金来源。因此，当前最重要的问题是出台完善的小额贷款政策。首先，要规范小额贷款制度。对小额贷款申请的标准、流程、监管进行明确规定，规范小额贷款制度的运行，提高小额贷款的覆盖面。其次，要对当前的刚性制度进行合理地调整。当前小额贷款政策对于申贷人的要求做出了严格规定，稍微不符合条件就要被排斥在外，无法申贷。对此应与高校或相关机构合作，在申贷条件、贷款金额、贷款利率回收及还款期限等原有刚性制度上做弹性调整。这样既能保证小额贷款发挥作用，也能最大限度缓解创业者投融资压力。最后，要简化贷款手续，加大贷款宣传力度。小额贷款制度现阶段最为突出的问题是手续较为复杂，因此，要简化贷款手续，缩短贷款审批周期，使贷款服务能够更快地惠及创业群体。同时，还要大力宣传小额贷款政策、创业融资的帮扶政策，让更多的大学生群体了解相关政策。

3.2 建立科学规范的创业金融体系

未来国内创业工作的重点是政府、出资人、创业者、金融机构及担保机构等主体协同创建一个有利于万众创新的创业金融体系。首先，良好的创业融资环境需要创业金融体系的建立及完善，因此，创业金融体系要以服务创业企业为目标，让企业获得更多的融资机会。其次，对于大学生创业企业中出现的双方信息不对称、交易成本过高、容易出现道德风险等问题，创业金融体系应具有一定的解决机制及能力。

政府应该不仅仅在资金上给予大学生创业者支持，也应该拓宽资助渠道，提供多种方法来帮助创业者。例如，将大学生帮扶由资金转变为实体形式的融资，解决大学生创业者在创业前期的场地、办公用品、设施及器材等短缺的问题。在创业金融这一体系当中，信用担保机制的建立也非常重要，多数企业出现了由于资信不足导致不能在正规融资渠道获得资金帮助的情况。这些都需要通过建立社会征信机构、开放征信市场、加强征信市场监督来解决。

3.3 加大创业融资政策的宣传力度，联合企业成立基金鼓励创业

基于当前创业大学生对国家相关创业融资政策不太了解的现状，高校应该成立专门宣传大学生创业政策的组织机构或社团，帮助他们了解相关政策。有条件的高校还可以邀请创业成功人士、有代表性的校友来校宣传创业。

高校要联合企业成立创业融资专用基金，利用基金帮助大学生完成创业。资金的来源根据渠道不同可以分为企业和校友的捐助、企业所捐助的资金。可以通过两种形式支持大学生创业者，一种为权益性投资，以风险投资的形式投入创业企业，另一种为债务性融资。大学生也可以以高校基金为担保向银行申请贷款，高校的名誉也是创业者申请贷款的保障。这样不仅巩固了高校与企业的良好关系，将大学生拥有的科技知识逐步转化为现实生产力，也解决了大学生创业者很难找到担保的现状，处理了大学生初创企业在创业融资上遇到的问题。

3.4 大学生要提高自身素质，增强创业融资能力

创业者个人的素质和能力以及创业项目的质量是创业能否成功的重要因素，因此，大学生要在日常的学习生活中，注重对企业管理方面知识的学习，提高自身能力，在掌握科学有效知识的基础上进行实践，实现成功创业。

大学生创业者要合理地评估自己项目的价值，同时，在进行投融资之前，创业者要做好详细的计划，清楚地了解本项目发展方向，考虑到未来发展可能遇到的问题并制定应急方案等。在投融资过程中，要尽可能多地考虑多种投融资方式，了解每一种投融资方式的优缺点，结合项目实际，做出最佳选择。

4 结语

为支持大学生创业，国家、高校和社会都为大学生创业融资提供了重要的平台和资金，但是当前创业融资还存在诸多问题亟须解决，不过随着国家在制度、法律、政策上的不断完善，一定会为大学生创业融资提供一个更加公平、完善的平台。