商业银行上半年不良率攀升11个基点 农商行刮骨疗伤未来在哪

闫军

根据银保监会发布的2018年商业银行主要监管指标，商业银行不良风险持续暴露，今年二季度不良贷款率为1.86%，较一季度的1.75%上升了两个基点，这也是较2017年全年不良贷款率稳定在1.74%之后，连续两个季度上升。

但是也不能就此断言商业银行资产质量转差。从贷款分类指标来看，正常类贷款占比也在提高。数据显示，今年二季度正常类贷款占比94.88%，环比上升了0.04个百分点。相应地，关注类贷款占比下降明显，从一季度末的3.42%下降到二季度末的3.26%。

对此，某券商分析人士向《投资者报》记者表示，部分银行严格了不良贷款确认标准，将逾期90天以上的贷款纳入不良贷款导致数据上升。不过，今年商业银行不良表现有所分化，上半年A股上市银行表现较好，整体不良数据同比略有下降，但不少非上市农商行不良攀升迅速，甚至突破20%。

仅4家上市银行不良贷款率上升

A股26家上市银行资产质量持续改善，根据已披露年报数据显示，上半年仅有4家不良贷款率较年初略有上升，南京银行和兴业银行不良贷款率较年初持平，其余20家银行不良贷款率均为下降，26家上市银行平均不良贷款率为1.5%，较年初下降了5个基点。

其中，26家A股上市银行中农业银行不良贷款率降幅最大，其上半年不良贷款率为1.62%，较年初下降了19个基点。招商银行和吴江银行两家降幅略低于农业银行，不良贷款率较年初下降了18个基点。此外，常熟银行、江阴银行不良贷款率下降幅度也分别达到13、10个基点。

“调整优化信贷结构，压降產能过剩行业敞口，加大不良贷款的清收处置力度。”农业银行的做法是多数银行今年上半年在风险控制方面的两个重要因素。

其中，不良的处置力度持续加强。以招商银行为例，今年上半年，该行以核销为主共处置了181.87亿元的不良贷款。值得注意的是，在不良资产处置方面，继去年推出淘宝拍卖不良资产之后，平安银行利用大数据进行清收。

此前2018年中期业绩会上，平安银行行长助理、董事姚贵平表示，在不良资产清收方面，平安银行一方面是改变了过去依赖于诉讼和上门清收的方法，改为使用大数据工具，今年上半年成功率达到40%，效果比较显著；另一方面，运用生态圈模式把不良资产精准推送到有关客户手中。

此外，中信银行、贵阳银行、民生银行和华夏银行今年上半年不良贷款率较年初分别有不同程度上涨，其中中信银行上涨幅度最大，为12个基点，贵阳银行也上涨了5个基点，民生银行与华夏银行则均上涨了1个基点。

对于不良贷款率的上升，中信银行方面向《投资者报》记者表示，其上半年严格执行不良确认标准，对于逾期90天以上贷款全部降级不良，资产质量压力有所释放。

农商行资产质量堪忧

上市银行中今年上半年，不良贷款率最高的是江阴银行，虽然较年初下降了10个基点，但是仍然达到2.29%。农商行重点服务三农与小微企业，受当地经济环境影响较大，这也导致其资产质量在商业银行中处于劣势。

近年来，农商行不良攀升成为市场关注的焦点。2017年年底，贵阳农商行不良贷款率从2016年末的4.13%猛增至2017年末的19.54%，资本充足率降至0.91%，核心一级资本充足率则降至-1.41%；河南修武农商行2017年不良贷款率20.74%，资本充足率跌到了-0.75%，拨备覆盖率仅43.44%；同期，山东邹平农商行不良贷款率也升至8.7%、山东寿光农商行不良贷款率为8.37%。

尽管非上市农商行未披露上半年的不良数据，但是从监管指标来看，农商行不良贷款率持续攀升。银保监会公布的数据显示，今年二季度末，农村商业银行不良贷款率4.29%，较一季度末上升1.03个百分点，较商业银行平均水平则高出2.43个百分点。

在不良认定趋严和宏观经济不确定性增强背景下，不良生成率同比上升，国泰君安研究所银行组研报提示，部分银行仍在加速暴露不良，对此银行加大核销力度予以应对，下半年需密切关注信用风险情况。

近日，中信银行研究部针对一份农商行的研究报告也指出，部分农商银行不良率上升，一方面是部分银行自身管理的问题，导致存量风险积累；另一方面则源自今年以来监管强化资产质量真实性，引导银行积极暴露风险。

“农商银行风险暴露的区域特征明显，集中在环渤海、东北和中西部地区，而非全面性的爆发。22个省市中，平均不良率前五为贵州、河南、辽宁、山东和吉林，相比之下北京、重庆、四川、上海和广东的平均不良率均在1.5%以下，远低于行业平均水平。”

这个结论也得到业内人士的认同，某银行研究院负责人向《投资者报》记者表示，个别农商行不良高涨的过程是风险出清，相当于刮骨疗伤，需要给其一段时间消化。