对互联网金融是如何影响我国商业银行盈利模式的思考

望昊翔

（湖北经济学院法商学院，湖北 武汉 430205）

一、互联网在中国的主要运营模式

（一）移动客户端互联网支付代替传统形式的支付业务

随着信息科技的飞速发展和不断进步，我国信息化进程不断加快，其中，尤其是移动互联网通讯设备的迅速发展，让互联网金融打破了金融行业系统的固定传统模式，与移动互联网通讯设备相结合迅速发展了移动互联网支付，因此，以前由银行扮演的金融服务提供者如今正在被互联网公司所挑战。据了解，从2012年到2015年就中国国内的移动互联网市场规模分别达到1835亿、4734.2亿、13437.7亿和30794.6亿,而相对应的从2013年到2015年的增长率分别为158%、183.8%和129.2%。不止国内，目前世界上很多国家的移动互联网支付都在快速发展，并且规模在呈现日益扩张的趋势。

（二）互联网金融P2P贷款对于传统商业银行存贷款业务的替代

一直以来，传统商业银行在融资方面都有着苛刻的要求，不仅需要丰厚的资产来作为抵押和担保，而且贷款利率高且审批时间长。虽然，这种情况对于大型企业融资来说无足轻重，但对于中小企业和部分个体的融资却存在致命的问题，某种程度上根本无法有效地解决融资问题。因此，互联网金融凭借在信息处理方面的优势，以更高的便捷度、更少的时间成本有效地解决了中小企业和部分个体融资“短、小、频、急”等需求，让P2P模式在商业上成为可行。

（三）互联网金融的众筹融资模式对于传统券商业务的替代

2013年，国产动画影片《大鱼海棠》和人气动漫《十万个冷笑话》剧场版分别筹集到来自3593位网民的15826万元的制作经费和来自5510位网民的136万元的资金。这是一种新型的互联网股权融资模式，也就是众筹，以项目为筹资对象，向公众公开募集资金。美国曾在2012年通过JOBS法案，允许通过众筹获得股权资本，虽然国内的众筹融资为了避免非法集资的法律风险没有出台相应的法律法规，但众筹筹集的资金一般都来自互联网用户，由于国内互联网用户数量庞大，因此，互联网金融的众筹融资模式渐渐地对传统券商业务造成巨大影响。

二、商业银行的盈利来源

商业银行对于整个国民经济的发展来说都具有非常重要的作用，它在我国的金融体系中占有举足轻重的地位。作为金融机构里面非常重要的一员，商业银行就像是一个“中介”，一方面，商业银行通过吸收企业和个人的闲余资金来作为存款，为他们提供利息，以集中存款来产生商业银行的现金资本，另一方面，又以融资贷款的形式，把集中到的现金资本经过筛选再借给有需要的企业和个人，从中赚取存款和贷款的利差。目前，这是商业银行最主要也是最重要的盈利方式之一。当然，商业银行像一个“中介”不仅仅是在借贷方面，它还在众多货币交易的收付、结算等业务中充当支付方面的“中介”收取中间费用，这也是商业银行重要的盈利方式之一。

三、互联网金融对商业银行盈利的影响

（一）互联网金融对商业银行利差存贷的影响

存贷利差是传统商业银行最大的盈利来源，但和世界上很多国家相比，国内资本市场发展不够充分，没有全面开放利率市场化，基金投资类业务的发展也存在局限性，所以由于在很多增值类业务上我国没有发展到和国外的同等水平，因此，目前我国传统商业银行的最主要盈利模式依然是利差盈利。

2013年6月，“让投资变得简单”的余额宝悄然上线。上线十多天后，客户数达到251.56万用户，其规模也达到42亿元，之后，在短短一年的时间里，余额宝先后完成规模突破1000亿元、成为我国基金史上首只破千亿基金、成为全球四大货币基金、管理规模达到5413亿元、用户数量已经超过1亿户。背靠拥有着8亿多互联网用户的支付宝平台，余额宝迅速发展壮大，这样一个互联网虚拟钱包业务的出现，对传统商业银行利差存贷这种最重要的盈利模式造成巨大冲击，并对我国传统的金融格局产生了重大影响。余额宝以平均5%的高收益率、资金随时可以提出、没有手续费和转账时间以及同时保证资金的安全有效等众多优点吸引大量的互联网用户为之心动，这样的现象使传统商业银行的利润受到了严重的影响，压力越来越大。

（二）互联网金融对商业银行信用卡的影响

信用卡这一卡种一直是传统商业银行主推的业务之一，它在利息收入、年费收入、商户回佣收入、取现费和惩罚性费用以及一些增值服务收入等给传统商业银行带来利润。虽然互联网金融在信用卡业务方面还没有实际发展，相比国外来说，信用业务在我国国内发展不久并存在局限性，因此，我国国内的信用卡业务有着很大的市场待开发并且有着非常大的发展潜力。一直以来，作为互联网金融巨头和先行者的阿里巴巴对信用卡业务都有着巨大的发展欲望，所以在某种程度上来说，互联网金融进入信用卡业务只是时间问题，因此，随之而来的互联网金融对传统商业银行信用卡业务影响也会越来越大。

（三）互联网金融对商业银行理财产品的影响

相比于传统商业银行收益低且不够灵活的活期存款，越来越多的人更加偏爱收益高、流动性好、风险低的互联网金融产品。就拿余额宝来说，平均5%的高收益率、资金随时可以提出、没有手续费和转账时间以及同时保证资金的安全有效等众多优点吸收了大量的闲余资金。虽然就现在的融资规模上来说，互联网金融还不能与传统商业银行的总存款规模相提并论，但随着互联网金融的不断发展，其潜在的威胁不容小视。

四、结语

互联网金融时代的到来是大势所趋，面对来势汹汹的互联网金融，传统商业银行正面临着一场由技术革新及市场多样化需求而带来的变革，所以，传统商业银行必须高度重视互联网金融带来的机遇和挑战，在结构上面做出相应的调整，顺应市场的需求从而进行新的市场定位，实施对传统业务进行创新和改革，最终，实现与互联网金融合作共赢、共同发展的目的。