中小财险受困马太效应 众安车险保费猛增能否成突围样本

闫军

商车费改以来，车险市场竞争愈发激烈残酷，大型财险已经将中小企业远远的甩在了后面，

如何摆脱亏损困境，后者苦苦找寻着出路

一方面是我国汽车保有量的持续增加，车险市场的规模预期不断飙升；另一方面则是多数财险企业在车险业务上的持续亏损，中小险企复制行业巨头抢占市场份额的模式，最终只落得“赔本赚吆喝”。

据此前多家媒体消息称，第三期商车费改箭在弦上，监管层将持续挤压车险的费用空间，让利给消费者。网点、服务、品牌均不敌大公司的中小财险处境或将更加艰难。

不过，凡事无绝对。尽管多数中小财险企业业绩堪忧，但仍有公司立于泥潭之外，2017年在香港上市的众安保险公告显示，其车险业绩在去年获得同比超9倍的增长，那么众安的成功经验能否成为中小财险企业突围的借鉴样本？

超八成险企亏损

咨询公司Oliver Wyman 报告称，2016年至2021年，中国车险市场预期将由6830亿元增长至1.2万亿元，车险科技市场规模将由1240亿元增长至4120亿元。

车险是块大蛋糕，同时也是被瓜分完毕的市场。近年来，车险市场的“二八效应”愈发明显，即掌握了品牌、渠道、服务优势的大型财险企业不惧费用空间压缩，反而获得了更高的市场占有率和保费收入。近日，有媒体获得的一份财险行业数据显示，2017年有超过八成险企的车险业务处于亏损状态。

车险业务强者更强的“马太效应”从下组公开数据中可窥见一斑：二次商车费改后，2017年下半年不同阵营的保险公司车险增速表现不一，总保费体量最大的人保财险和平安产险两家公司平均增速13.6%；150亿元～1000亿元规模的公司车险整体增速8.6%；50亿元～150亿元规模的公司负增长1.0%；10亿元～50亿元规模的公司增速为5.0%；10亿元规模以下公司的增速为13.1%。

所谓商车费改，即商业车险费率改革，主要目的是降低保费费率与提高赔付率。保监会从2015年6月开始试点商车费改，2016年6月在全国范围内推开，到2017年7月正式实施二次商车费改。保监会方面称，下调商业车险费率浮动系数下限后，根据前期行业测算，车险最低折扣率将进一步下调至0.3825，部分地区低至0.3375（即具有良好驾驶习惯和安全记录的车主在一家经营稳健的保险公司投保，保费可能下浮20%左右）。经过改革，保险行业商业车险赔付率可能提高3.6个百分点。

商车费改虽然通过倒逼财险企业提高服务水平、为消费者减负，但对于原本服务意识和渠道欠佳的中小财险企业来说，无疑是雪上加霜。

网销车险困局有解

保监会最近披露的另外一组数据同样引人关注：2017年互联网保险签单件数近125亿件，增长107%。其中，退货运费险超68亿件，增长近52%；保证保险近17亿件，增长107%；意外險16亿件，增长539%；责任保险10亿件，增长438%。

但在签单数突破新高的同时，互联网保费增速却出现了六年来的首次下降。保监会统计信息部巡视员、副主任王蔚表示，2017年互联网保险保费1835亿元，同比下降近22%，车险商车费改促使线上销售渠道进一步受到影响是保费下降的原因之一。

有观点对此分析称，商车费改使得线上车险的价格优势下降，线上获客的成本也会随之增加，因此线上车险业务的发展之路并不好走。

中小财险企业的线下车险业务不赚钱，转型线上的路途也困难重重，面对虎视眈眈的行业巨头们，中小财险在车险市场上是否就毫无招架之力了呢？

事实并非如此。众安保险日前公布的其2017年“保骉车险”业绩显示，其车险业务当年保费成交总额近3.7亿元，同比增长922%。保费月均增速为58%，下半年较上半年环比增长531%。

众安保险相关负责人向《投资者报》记者表示，车险一直是众安保险的主营业务线之一，“保骉车险”是2015年公司与平安保险联合成立的首个互联网车险，该产品在2017年采用OMO（Online-Merge-Offline线上与线下融合）模式取得了快速发展。

众安保险1月1日公告显示，受益于业绩增长，众安保险与中国平安双方将平分保费，共享理赔及成本，车险业务的分保比例已由30%∶70%调整到50%∶50%。华南一位保险从业人士向《投资者报》记者指出，这说明众安保险获得了更加平等的话语权。

难以借鉴的样本

众安保险的车险保费收入为何会在2017年下半年激增呢？众安汽车负责人王禹告诉记者，公司之前忙于与平安的合作衔接，对OMO模式的车险处在探路、磨合、打底的过程中，在基础打牢前还看不到太高的收入。到2017年，双方在架构、战略、系统等各个方面都对OMO的全面落地做好了充分准备，所以保费有了较高的快速增长。此外，2017年之前公司只在6个地区有车险业务，但2017年3月增加到了12个地区，9月则获得保监会批复，进一步覆盖了剩余的18个地区，实现了除港澳台以外的全国覆盖。王禹同时非常自信地表示，这种增长势头“当然能持续”。

进入2018年，众安保险又提出“新零售、新金融、新出行、车联网”四位一体的汽车生态战略。比如，在新金融上，众安汽车将提供全套的买车、用车、养车全流程金融保障服务；在新零售上，众安保险将扩大与汽车生态合作伙伴的合作深度，提供更多元化、更碎片化的车险产品及周边研发。

此外，众安保险推出数据平台“数据魔方”，结合了互联网从人的行为、用户出行、驾驶习惯、金融征信等因子，引入AI人工智能的计算方法和机器学习的自动迭代方式，导出更为准确的产品研发和服务升级策略。

那么众安的这一成功经验是否能成为其他中小财险公司借鉴的样本？上述华南保险从业人士认为，虽然众安保险一直在试图摆脱对阿里巴巴、腾讯以及平安等股东方的依赖，但是强大的股东背景为其发展提供的资源远非其他中小财险公司可比。不过，监管其他公司未必能够复制众安保险的发展路径，但可以寻求合作，抱团取暖。endprint