低碳经济下大型煤企资本投入产出效益分析

袁 媛，王建民



低碳经济下大型煤企资本投入产出效益分析

袁 媛1，王建民2

(1. 淮南师范学院经济与管理学院，安徽淮南 232038；2. 安徽理工大学经济与管理学院，安徽淮南 232001)

低碳经济要求煤企转型清洁、安全、高效的新型发展道路。2015年度全国超九成煤企亏损，煤企采用“裁员减薪”自救。“裁员自救”改变煤企资本投入比例导致新的问题产生。研究选取八家大型煤炭上市企业为样本企业，采集原始数据，运用DEA方法分析计算样本企业人力资本和物质资本投入产出的有效性。研究发现两家样本企业实现DEA有效，另六家样本企业存在非有效资本投入。运用投影原理定量计算DEA无效的样本煤企人力资本投入冗余和物质资本投入冗余。研究所运用的现代评价理论和提供的范例方法适合煤企进行对比自查，避免资本动态投入时盲目决策，具备较强的实践应用价值。

低碳经济；大型煤企；人力资本；物质资本；效益分析

雾霾天气引起政府和大众对低碳经济的重视。低碳经济是相对高碳能源消耗经济而论的强调减少煤炭和石油消耗的可持续生态友好经济发展模式[1]。2014年中国国家发展改革委印发《国家应对气候变化规划(2014-2020年)》，规划明确指出要优化能源结构，控制煤炭消费，要在2020年，将一次性能源消费总量控制在48亿吨标准煤左右[2]。国家统计数据表明2015年煤炭占能源消费总量64%，比2014年的占比66%下降2个百分点[3]。2016年2月国务院印发的《关于煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见》明确提出要用3到5年时间再退出产能5亿吨左右、减量重组5亿吨左右[4]。大型煤企必须认识低碳经济的的能源利用要求：“清洁”要求煤企转变能源开采、运输、加工和利用方式；“安全”要求煤企消除人和物的不安全因素；“高效”要求煤企向管理要效益、向技术要效益。三大要求迫使煤企放弃粗放型、重资产、高污染的发展模式。在现阶段细致研究煤企资本投入比和效益产出结构关系，科学辅助优化大型煤企资本组成有重要的实践价值。

一、大型煤企资本投入现状分析

大型煤企是特指年原煤产量一千万吨及以上、平均单井年原煤产量一百万吨及以上的煤炭生产、洗选和加工型企业。大型煤企是中国煤炭行业发展的支柱性力量，其在低碳经济下的经营状况具有一定代表性。为保证数据准确可靠可查询，选取八家大型上市煤企为研究对象，样本对象排除近年年利润最高的煤企和最低的煤企，对象所属子公司和煤矿分布在新疆、内蒙古、山西、陕西、河南、河北、江苏和安徽境内。

采用王金营的扩展的柯布——道格拉斯有效生产模型分析大型煤企资本投入有效性[5]。

(一)大型煤企人力资本投入现状分析

经济学家将资本投入概分为物质资本投入和人力资本投入。马歇尔《经济学原理》指出人是生产的主要要素[6]；舒尔茨《人力资本投资》认为相比物质资本投入和劳动者数量投入，人力资本投入对经济增长效用更加重要[7]。人力资本测度方法主要分类有成法、收益法和价值法。综合考虑煤企经营实际和数据获得准确性，利用成本指数方法计算大型上市煤企人力资本存量[8]。

HEit是第t年第i学历层次工作人员人数；Wi是第i学历指数，i取值1、2、3、4分别表示高中、中专及以下，大学专科，大学本科，研究生及以上的4个学历层次。考虑到知识、能力的积累效应，本文将职工的学历指数序列确定为2的幂次方增长序列。

表1 2015年度样本企业人力资本水平和存量数据

从表1可见，相对国内电力等能源生产行业，煤炭行业职工中大学本科以上学历人数占比偏小，平均受教育年限偏低。煤企存在劳动力数量偏大但人力资本质量偏低的现象。

(二)大型煤企物质资本投入现状分析

物质资本投入计算公式：Kt=KCt+KVt。式中KCt表示第t年的固定资本存量投入，KVt表示第t年的流动资本存量投入。

KCt的测度多数采用永续盘存法。即：

KCt=KCt-1(1—δt)+ft

二、大型煤企资本投入产出效益分析

选取样本大型煤企2014年和2015年年营业收入进行对比，见表3。

表2 2015年样本企业物质资本投入和存量数据

表3 样本企业年营业收入对比表

从表3中可以看出，8家样本大型煤企年营业收入同比不同程度地下降，投入产出转化非有效。运用现代评价方法中DEA模型进行分析。DEA模型在处理多个输入、输出变量的生产、产出问题上有着显著的优势。运用DEA将8个样本企业分别命名为决策单元1—8，考察决策单元的资本投入产出的有效性；令2015年度样本煤企年营业收入命名为输出变量；令同年度人力资本投入命名为输入变量1；令同年度物质资本投入为输入变量2。处理结果如表4。

表4 DEA方法对样本煤企资本投入效益的相对评价结果

研究表明，不同大型煤企呈现不同的经营问题。不可采用一致的裁员减薪解决纷繁的经营问题。在目标收益下，郑州煤电和中煤能源实现DEA有效，同时实现规模有效和技术有效，今后的发展中应加快发展清洁型能源开采、洗选、加工、运输和利用，以增收为目标，动态跟进技术有效和规模有效；平庄能源、永泰能源和阳泉煤业纯技术效率为1，规模效率分别为0.369、0.958和0.748，说明纯技术投入在决策单元得到有效使用，综合效率偏低是因为企业规模和投入产出不适应，平庄能源和永泰能源因规模效益递增应增加规模，阳泉煤业因规模效益递减应减小规模；安源煤业、大同煤业和平煤股份为DEA非有效，且未达到纯技术有效和规模有效；根据DEA方法投影原理，安源煤业在人力资本投入上有11 849个人力资本存量单位的冗余，目标优化是18 311个人力资本存量单位，物质资本投入上有218 688.58万元的冗余，最优投入为628 474.82万元，大同煤业在人力资本投入上有3 736个人力资本存量单位的冗余，优化目标是16 115个人力资本存量单位，物质资本投入上有630 637.30万元的冗余，最优投入是2 719 974.45万元，平煤股份在人力资本投入上有75 829个人力资本存量单位的冗余。优化目标是30 571个人力资本存量单位，在物质资本投入上有1 896 986.45万元的冗余，最优投入是1 147 651.15万元。

三、结论

低碳经济下煤企应重新审视煤炭行业发展趋势和企业现有资本投入产出有效性问题。煤炭在中国能源消耗中的主体性地位短期内不会变，但环境保护要求煤企必须走清洁、安全、高效的能源利用道路。这条必行之路要求煤企提升人力资本，把资本增值的依托放在人这一特殊的资本上。这条必行之路和煤企现在实施的“裁员减薪”自救措施之间有矛盾冲突，特别是一些煤企在裁员时“关一个矿，裁一矿人”毫不加以区分的裁员方式使关停煤矿中高级别人才流失，严重损害煤企人力资本质量。

项目针对目前煤企普遍存在的问题，从资本投入产出有效性角度切入，运用科学的方法进行研究和评价，发现虽从年营业收入上来看煤企普遍存在亏损问题，但各个煤企在资本投入产出有效性方面却各不相同。研究希冀提供一个切实可行的评价方法作为煤企资本投入决策支持系统的一个组成模块，帮助提升大型煤企资本投入决策的科学性和有效性。

[1] 鲍健强, 朱逢佳. 从创建低碳经济到应对能源挑战——解读英国能源政策的变化与特点[J]. 浙江工业大学学报(社会科学版): 2009(6): 148-153.

[2] 刘毅. 中国有信心实现 2020年目标[N/OL]. 人民日报, 2014-9-20(3).

[3] 左丰岐. 煤炭占有仍有较多下降空间[EB/OL]. (2016-07-12)[2016-07-12] http://news.163.com/16/0712/18/BRPU9LQ100014AED.html.

[4] 中国政府网. 国务院关于煤炭行业化解过剩产能实现脱困发展的意见[EB/OL]. (2016-02-05) [2016-02-05] http://news.xinhuanet.com/politics/2016-02/05/c_128706840.htm.

[5] 王金营. 区域人力资本积聚和开发机制研究[M]. 北京：人民出版社，2013：15-20.

[6] 阿弗里德·马歇尔. 经济学原理[M]. 廉运杰，译. 北京：华夏出版社，2012: 56-58.

[7] 王传旭，王建民. 区域人力资本与经济增长[M]. 合肥：合肥工业大学出版社，2016: 6-8.

[8] 王传旭，王建民，袁媛. 人力资本投资运营效益评价方法与实证研究——以安徽为例[J]. 安徽理工大学学报(社会科学版), 2014(7)：41-46.

(责任编校：李延军)

2016-09-26

国家自然科学基金研究面上项目(71473001)；安徽省高校人文社科基地重点项目(SK2017A0501)

袁媛(1982-)，女，安徽无为人，助教，硕士。

10.15916/j.issn1674-327x.2017.03.012

F270.3

A

1674-327X (2017)03-0042-03