Logistics模型在财务报表舞弊识别中的应用

李蕾++++韩丽

摘 要：随着我国经济的快速发展，各行各业的市场竞争也越来越激烈，这就导致很多企业为了继续生存下去而做出财务舞弊的行为，这对市场环境及企业本身的发展都会带来消极的影响，所以识别财务舞弊行为非常重要。基于此，本文主要分析了Logistics模型在财务报表舞弊识别中的应用，并提出了消除财务舞弊行为的意见，以供参考。

关键词：Logistics模型；财务报表；舞弊识别；应用

随着经济全球化和知识经济时代的到来，财务报告舞弊现象在全球证券市场上频频出现，针对财务报告舞弊问题的研究正逐漸成为当前学界和业界的重要课题。由于不同行业有不同的行业背景和特征，不同行业的上市公司其财务数据也存在着一定的差异，因此建立具有针对性的行业专属模型，来提高模型识别率，具有重要的现实意义。

一、Logistics模型在财务报表舞弊识别中的具体应用

（一）研究样本与数据的选择

1、样本的选择

在样本的选择过程中，对于舞弊公司的选取标准上，符合以下的条件：中国证券监督管理委员会行政处罚决定板块中在2005年至2014年被披露有财务舞弊行为的A股上市公司。选取重点针对财务报表进行舞弊的上市公司，并剔除数据缺失的公司，最后确定10家舞弊样本。

在对与舞弊样本进行配对的对比样本的选取中，首先要确定其是与舞弊公司处于同一行业，行业的分类标准以中国证监会的CSRC行业代码为标准。选取的配对样本与舞弊样本企业处于同一行业并且规模是最为相近的。表1列举了所有的10个舞弊样本和一部分非舞弊样本。

2、数据的选取

本文在数据收集的过程中，主要是通过国泰安数据库的途径进行收集。本文选用财务报表中数据加以研究，舍弃公司治理方面数据。因为每个公司的财务报表都是经过仔细整理得到的，其数据信息很容易得到，而且不同公司的相关数据会存在很大的差别，所以财务报表是衡量舞弊的重要部分。所以，本文对舞弊、非舞弊公司进行区分的衡量指标也是年度会计报表。

（二）配对样本的T检验

财务报表存在舞弊行为的公司与非舞弊公司在很多数据上面会存在很大的不同，比如资产负债率、总资产增长率、存货周转率，存在财务造假的公司在这几个数据上都有很高的值，而非舞弊公司的值相对来说会很低。在公司的应收账款周转率方面，舞弊公司要远远高于非舞弊公司，舞弊企业的标准差上也比非舞弊企业要高处很多，这就如果一些公司的应收账款周转率经常出现很大的波动，其可能实施了财务造假行为。通过对各个公司净利润现金净含量、净资产收益率和流动比率的统计分析可知，舞弊公司的这些数据要明显低于非舞弊公司，差异非常显著。在总资产周转率方面，两种公司的区别不太大。

（三）logistic回归分析

1、logistic回归模型如下：

以提取的6个公因子为变量，建立了财务指标的Logistic回归分析模型，并利用SPSS20.0软件分析，结果如下：

最终，进入模型的变量及其系数如表2所示，根据表2可以写出：Logit（p）=11.240-1.642X1-0.130X3-0.035X8+6.723X17-14.542X20-2.236X23

从显著性水平来看，所有的6个变量的吨值都小于0.05，所以6个变量都是显著的。

2、模型的检验

对该模型进行检验，检验结果如表3所示：

通过随机抽取预测样本对上述模型进行检验，得到该模型舞弊样本、非舞弊样本、总体样本的预测正确率分别为79.3%，72.4%，75.9%。

二、相关政策建议

（一）消除舞弊动机

尽量从制度上消除财务报告舞弊的压力或动机。这就要求我们完善有关法规制度、评价体系等。在评价一个上市公司的业绩或者考量一个公司是否具有上市资格，评定一个上市公司是否能够再融资时，不能只考虑利润方面的财务指标，而是要多考虑财务数据背后的真实信息。以尽量防止上市公司为迎合政策法规而进行财务报告舞弊。因此，对上市公司业绩的评价指标要进行改进，要从公司经营的各个方面去全面评价，不能片面的考量，要让企业健康的发展。

（二）严惩财务报告舞弊行为

对于那些有财务舞弊行为的上市公司及其相关负责人，必须要加大惩处的力度，可以在提高最高赔额、强化巨额赔偿制度等方面对其造成威慑力，并且要强化法律的责任。对于尤其严重的相关人员可以给予刑罚无期，使其付出惨痛的代价，使其不敢铤而走险

（三）完善改革现有审计制度

预防和整治财务报告舞弊，不能仅仅加强企业内部的管理，还要加强外部的监管力度。通过研究和分析的结果可知，对那些频繁更换注册会计师的上市公司，监管部门要重点关注。此外，还必须加强对注册会计师的监管力度，建立相应的制度。必须对现有的制度进行改革和完善，主要有以下三方面：一是在审核上市公司的会计事务所的选择上，应该有监管机构来选择，不能选择上市公司雇用的会计事务所；二是保证会计事务所的独立性，除审计外不能向被审公司提供其他服务；三是对会计事务所的监管也要加强，对于那些与被审上市公司共同舞弊的会计事务所要加以严惩，甚至用无限赔偿方式对其惩处。

三、结语

综上所述，由于市场竞争力越来越强烈，很多公司都面临着很大的发展压力，所以它们为了存活下来，会做出违法的行为，也就是财务舞弊，这严重影响了市场动向。目前比较有效的舞弊识别方法就是Logistics模型，其能够通过一些分析，准确判断企业财务报表的真实与否，值得广泛推广与使用。

参考文献：

[1]李琳.我国制造业上市公司财务报告舞弊识别研究[D].山东农业大学，2016.

[2]严彦.上市公司财务报表舞弊的识别研究[D].山东农业大学，2015.endprint