浅析衍生品对银行风险承担影响

摘 要：衍生品除却会有利于银行发展，还会为银行的发展造成较大的风险。银行对于衍生品业务的发展，只有正确了解其会产生的风险，乃至当前发展中具有的问题，并使用针对性方法才可以有效控制。

关键词：衍生品；银行；风险承担；影响

相较于发达国家的成熟经济体制，我国的资本市场还处在初级阶段，我国银行在总体金融体系中占据主导位置，在金融资源的配置方面处于重要地位，成为了货币政策执行的重要途径。通过对中国上市银行的分析，了解衍生品对银行风险的承担关联，不但对深入新形势中保护银行体系的稳步运转具有深入的意识，还有利于规避我国银行重现国外银行危机的状况，从而保障金融系统的安全，并维护宏观经济的平稳。

一、衍生品对银行风险承担造成的影响

1.欠缺专业人才

衍生品交易对人才具有较高的标准，不但需要工作人员真正掌握国家政策及银行各类业务构成，并且还需工作人员对市场具备正确的认识，假如从业人员没有这些能力，则会在工作中较易因为操作不正确而为银行带来较大的风险。通过对银行发展过程的了解，我国衍生品发展时间较短，各个层面并未完善，专业设计和交易人员极度欠缺，为操作增添了风险，显著阻碍了衍生品业务的发展。

2.未创建完善的内控机制

首先，并未具备完善的内部监管制衡机制。目前大部分银行在内部决策当中，大多顺应高管决策方法，这一决策方法透明度较低，并且在民主性方面较为欠缺，较易发生决策失误。并且银行在运转中大部分执行总分行管理制度，从而令政策执行力不足，较难及时获取信息反馈，表现出风险内控能力不足的方面。其次，并不具备独立的审计部门。衍生品在银行的各种业务类别中为表外业务范畴，而表外业务在管理中具备较大的难度，在欠缺独立审计部门的状态下，不断加大了交易风险。再次，不具备完善的信息披露准则。信息披露准则品质过低，披露的内容不够细致，并未对信息的性质给予细致的阐述。并且，所有银行在分类衍生品时，使用的标准并不相同，较难对其给予正确的统计。

3.未创建完善的市场监管制度

衍生品的市场监管并不完善，当前具有诸多监管主体、保监会、银监会等部门给予监管，并且欠缺不具备良好的协调制度，相互之间的协助性较差，较易出现冲突，如此多方面监管的方式令监管效率无法提升，较难对衍生品交易市场给予良好的管理。并且，监管模式具有欠缺。监管部门应当加强对衍生品交易规范的监督，而并非注重信息披露等方面的监管，这一监管方式较难进行全面管理。并且，监管方式落后。监管部门在监管当中大多使用现场监管及非现场监管的方式，可是这些方式已经无法顺应市场的发展，令市场出现紊乱。

二、银行衍生品风险中的预防、监管与处理

1.衍生品风险的预防

（1）对提出申请的企业进行检查，了解其是否真正需要进行套期保值，并且确定是否存在投机问题。银行需要通过对企业的套期保值所需乃至是否在进行套期保值进行严格的审核。并对其套期的期限是否与现货市场相匹配给予审核。企业在财务方面的状况可否执行套期保值，谨防企业会经过衍生品交易获取收益，从而将企业的财务情况给予改变。这是由于企业错误的套期保值或者进行投机，则会酿成无法想象的够厚，因此形成银行具有风险，银行应当严格掌控衍生品的情况，杜绝具有投机情况的企业贷款。

（2）熟悉衍生品申请公司的内部治理控制。治理效果较好的企業，通常具备完善的激励制度以及监管制度，从而才能够规避在套期保值当中出现投机现象。企业只有具备良好的制度，才可以最大限度杜绝业务人员出现投机问题。例如，企业应当在套期保值的业务当中对获取的收益给予制定，企业高管人员和交易人员无法通过这一收益进行分红，不然，不正确的激励制度能够激励相关人员经由衍生品交易将套期保值演变成投机。比如发生投机问题，企业则应当那个对相应人员进行批评教育，对于情况的严重性进行处分和追究法律责任。商业银行需要认真分析企业的相应套期保值业务的监督管理制度，对套期保值业务，企业需要创建较为完善的授权制度，并创建和实施相关的衍生品交易风险预警机制。

（3）熟悉贷款申请企业的管理控制

比如企业在衍生品交易的过程中进行套期保值业务，银行应当认真了解企业和套期保值相应管理控制的能力。银行可以透过了解企业的规章制度、组织机构设定表，对相关人员进行现场了解，透过实地分析，掌握相关内部控制的情况。企业在调查套期保值内部控制方面则包括了调查企业是否对相关套期保值的不相容职务相脱离。分析企业是否运用了正确的处理方式，套期保值办理人员是否按照严苛的程序给予处理，是否存在职责模糊、未依照规定程序办事的状况。套期保值中的主要人员在分工方面是否正确，对套期保值的重要依据知否建立了相应的要求。还需要在了解时测试企业的套期保值内部控制是否展现出应有的效果，是否给予执行，且对内部控制的完善性、有效性以及合理性给予评价。

2.衍生品风险的监管

（1）由于银行贷款合同的特殊限制，令企业的套期保值业务受到束缚。对于企业的贷款而言，银行存在期限长、风险高的特征，如果贷款企业通过衍生品进行套期保值，则会增加风险，因此按照国际惯例，银行对于这些企业贷款合同需设置特殊的限制条例，用于管理企业的套现保值业务。禁止企业进行衍生品投机，规避把套期保值业务变成投机方式。严禁通过繁琐衍生品进行套期保值。企业引港定期将相关套期保值业务情况进行报送，银行可以参与到套期保值的业务当中，并且对其进行监管。将企业内部控制制度给予完善，建立风险评估。企业需要对衍生品交易的重要人员给予严格管理。

（2）银行在贷款发放后监控企业套期保值业务。因为具有银行与企业相互间的信息有别及代理问题，银行在发放贷款以后，应当对贷款企业进行合同情况以及经营情况的追踪审查，特别需要严格监督企业经由衍生品进行套期保值的状况。作为贷款企业的主要利益者，银行需要依照与套期保值者甚至投资银行乃至经纪公司签署协议，银行能够严格管理贷款账户及套期保值账户，参与到企业进行衍生品交易时的重要决策中。银行应当定期与套期保值企业的高层人员以及套期保值人员给予交流，从而进一步掌握是否改变了交易的方式，密切关注企业内部控制以及风险管理状况。银行还需要与贷款企业的金融部门建立良好的关系，加强合作，了解企业资金来源以及用途，从而杜绝企业将贷款用在套期保值交易以及私自投机当中。

3.衍生品风险的处理

（1）解决贷款或相关金融机构的欺诈行为。如果贷款企业能够使用衍生品进行投机，或不具备较好的内部控制机构杜绝套期保值的投机现象，但是如果将虚假信息提供给银行，从而规避银行的调查而获得贷款，或者在贷款合同当中岁具备衍生品交易的特殊性阻碍条款，但是企业却并没有按照合同具体执行，银行则能够针对具体情况申请法律维护。例如贷款没有物权担保或清算抵押品之后依然不能还款，并且贷款企业不能通过其他方式进行补救，银行则能够对企业提出诉讼，通过法院介入让企业进行贷款的偿还。比如贷款企业衍生品是在机构营销攻势下，选择了一些繁琐的衍生品，银行则应当为贷款企业提供帮助，从而将企业的损失降到最低，以此提高企业对于债务偿还的能力。

（2）追究银行客户经理及信贷人员的责任。如果衍生品交易企业的不良贷款是出于银行内部，银行则应当严格依照相关制度，追究客户经理以及贷款主要人员的责任。发生不良贷款以后，一旦是由于这些人员本身能力的欠缺，未辨认出企业在投机方面的倾向，银行则应当对其给予出发。而如果由于这些人员只是为了追寻自身的利益进行恶意欺诈，则应当追究相关人员的法律责任。

（3）完善衍生品交易企业贷款的内部控制机制。一旦贷款企业因为衍生品在交易当中出现亏损，并且出现了不良贷款，则体现出了银行在内部控制机制方面与风险管理中的不足。银行在于企业进行交涉力争挽回损失时，则应当吸取教训，认真分析不足，对衍生品交易企业贷款的风险意识给予提升，真正完善风险控制。

三、结束语

总而言之，为了可以有效控制衍生品的风险，银行应当加强内部专业人才的培养，降低操作方面的损失。并且，银行应当创建完善的内部控制制度，创建独立的风险管理部门乃至审计部门，强化管理衍生品。将外部监管制度给予完善，透过改善方式和强化监管主体给予合作，强化衍生品的交易市场给予良好的监管，从而对交易的行为给予规范。

参考文献：

[1]徐明东，陈学彬.货币环境、资本充足率与商业银行风险承担[J].金融研究，2011.（20）：182-184.

[2]张晓玫，李梦渝.银行业市场结构与资产风险研究[J].国际金融研究，2013.（15）：98-101.

[3]尚福林.探索符合中國实际的银行业监管模式[J].中国金融，2013.（20）：160-163.

作者简介：乔迁（1990.08- ），女，河南郑州，研究生，郑州工程技术学院，研究方向：金融