存款保险制度理论研究

朱旭 徐朋卫

摘要：本文就前人有关存款保险制度研究的看法和观点进行了整合，对国外研究，特别是我国存款保险制度建立后，我国存款保险制度监管方面值得思考；在此基础上对现有研究进行评述。

关键词：存款保险制度；文献综述

存款保险制度在金融稳定与发展中的作用得到了越来越多的重视，现如今与银行的监督管理、央行为保证银行体系稳妥运营而发挥的职能最后贷款人是“金融安全网”的三大支撑。20世纪80年代美国次贷危机的爆发、联邦储蓄贷款保险公司（ FSLIC） 的倒闭，还有2008 年全球金融危机中美国联邦存款保险公司在应对美国银行危机时的巨大作用，这让存款保险制度变成专家学者们愿意钻研方面。我们国家的学者对存款保险制度的研究起步还比较晚，在1990年后开始研究什么是存款保险制度，存款保险制度怎样运行等，在发生亚洲的金融风暴之后存款保险制度才变成大家讨论的热门话题。

一、国外研究述评

Bryant （1980）首次运用理论分析方法论证了存款保险制度的建立能够减少存款者挤兑行为的发生，并支持建AL由政府主导的存款保险制度。

Diamond和Dybvig （1983）是体现赞成存款保险制度观点的人。他们认为由于存款人的行为取决于对其他存款人的行为预期，不论是什么要素呈现变化的趋势都会对行为预期造成一定的变动，这时候便发生了挤兑均衡，它是无法规避的一种消费存款者的挤兑行为，防止这种自促成的存款人挤兑的一个最优政策是建立存款保险制度。

帕克（1992）是体现不赞成存款保险制度观点的人，他认为， 政府引进了存款保险制度，大大地削弱了银行竞争力，扩大了存款者因无法监督银行的操作行为而带来的利益损失，加重了因信息的不对称引起的资源配置扭曲问题。

Matutes and Vives （1995）认为存款者对银行业的信心是至关重要的因素，因为存款者一旦失去了信心便会产生极端行为，而这样的行为很可能使得某个银行无力承担损失而最终破产，而且存款者的预期甚至会影响整个金融系统的稳定，因此只有通过稳定存款者对银行业的信心，让他们有一个更加正确客观的预期才能使金融业运营和发展稳定，而存款保险制度正好可以提高存款者的信心。在产品市场处于均衡条件下，存款者为达到利益最大化的目的往往会引起整个金融系统的风险和存款者自身的风险，而且存款者保护会激励更激烈的争夺存款的竞争，进而增加银行风险，最终为经济引起更大冲击。随着一步一步地深入调查探究，他们认为存款保险制度会导致银行为了吸收更多的存款而设定更诱惑存款者的利率。

Demirguc-Kunt 和 Detragiache（2000）通过研究表明，世界上各个国家都实行存款保险制度，但就目前而言存款保险制度的世界性降低了银行自身机制，但是对于银行整体结构的稳定性来说，优越的制度条件可以有效地冲击的其不好的作用。通过对61个国家存款保险制度与金融风险之间的关系进行分析得出，存款保险制度的制定显著增加了存款者因无法监督银行的操作行为而带来的利益损失。

二、国内研究述评

国内关于存款保险制度的研究到目前为止还很少。

何光辉（2003）在《存款保险制度研究》一书中指出，假如说我们对保险数额的限定程度降低到瑞士的程度，那么肯尼亚和菲律宾的银行爆发经济危机的可能性都会降低。

吴军、邹恒甫（ 2005） 指出尽管我国并没有建立明确的存款保险制度，但事实上从来都是实施不显著的“超级”制度，并采用严格的数量模型讨论了显性存款保险与隐性保险之间的关系。

张正平、何广文（ 2005） 发现不仅四大国有银行以国家信用作后盾，而且在城市信用社的破产清理中，政府也对其存款给予全额兑付。

刘仁伍（2007）在《金融稳定：机理与评价》一书中提出，现如今想要让我国的经济持续健康的发展，让我国社会在很长一段时期内安宁，就必须维持金融这个大环境的稳定性，而金融的稳定性是一个丰富内涵、动态的概念，我们还有很多方面没有领悟到，目前情况来看建立存款保险制度是实现金融稳定的重要举措。

向松祚（2012）认为，存款保险制度中心思想是让一般储户的利益得到保障，只有降低了存款者因无法监督银行的操作行为而带来的利益损失的可能性，才能更好地防止发生大规模的银行挤兑。

三、文献总体评价

存款保险制度必将会使中国的金融制度改革进一步深化，也必将推动中国金融业建立起更加市场化的规则。因此我国在考虑如何建立存款保险制度时，务必全面思考现如今国家的实情，要借鉴国外的经验，取其精华以此建立满足我国当今实情的存款保险制度。首先，对于我国的银行市场，我们已经意识到市场的份额已被大型国有银行占据着，如何解决这个问题使我们所要面临的困难；其次，我国应确立正确的存款保险制度目标，坚持防止银行挤兑为核心目标； 第三，对于降低存款者因无法监督银行的操作行为而带来的利益损失，我们不应怀有感性色彩，我们可以建议政府出台相关政策更好的监管银行和处理银行公司，也可以参考别人的观点和研究等方法来考虑降低道德险的发生。

参考文献：

[1]Bryant.A model of reserves， bank Runs，deposit Insurance[J].Journal ofBanking &Finance，1980，Dec.：335-344.

[2]何光辉.存款保险制度研究[M].北京：中国金融出版社，2003.

[3]张正平，何广文.存款保险制度在全球的最新发展、运行绩效及其启示[J].国际金融研究，2005（06）

作者简介

朱旭（1992- ），女，江苏省徐州市沛县，河北大学经济学院，金融学专业在读研究生；

徐朋卫（1991- ），女，河北省邢台市隆尧县，河北大学经济学院，金融专业在读研究生。