互联网金融对传统金融业的冲击

【摘要】2014年3月“互联网金融”第一次被写入《政府工作报告》，李克强总理在报告中指出“要促进互联网金融健康发展”，积极应对互联网在快速发展中存在的问题，加强各部门对互联网金融工作的监督与管理。2015年3月，海南博鳌会上互联网金融再一次被搬上圆桌会议，成为各国热议的对象，揭示着互联网金融时代已真正到来。

【关键词】互联网金融 传统金融 机遇与挑战

在互联网几乎完全渗透人们生活的当下，以其为依托的互联网金融也在迅速崛起，各大电商和信贷公司开辟了自己的一片天地。2014年的淘宝双十一购物节，仅在11日凌晨第一分钟进入天猫的用户数量就高达1000万次，截止到次日凌晨，淘宝商城以637亿元的销售额完美收官，成功打破520亿销售额的保守估计，创造了超过5亿元的快递订单，成为“光棍节”的最大赢家。P2P作为“民间借贷”的一种方式，在近些年迅速崛起，截止到目前，中国人民银行已批准了超过2000家P2P平台开展网上借贷业务，仅2014年上半年的交易总金额就高达861.4亿元。这些数据表明互联网金融已经以“看得见，摸的着”的形式，出现人们的生活当中，悄然改变着人们的生活和消费习惯。

一、互联网金融的定义及特征

那么，什么是互联网金融呢？现阶段，在理论上并没有一个明确的定义。广义上来说，所有利用互联网进行支付或者交易的行为均可以称之为互联网金融，而不局限于第三方支付、在线金融产品销售等。笔者认为，互联网金融是在大数据背景之下的，以云计算、社交网络为工具的，在金融业务中以网络为媒介的新型金融模式。

传统的融资方式有两种，一是以商业银行为代表的在货币市场上的间接投资，二是以股票和证券市场为代表的在资本市场上的直接投资。这两种投资方式均有金融中介的存在。然而，在一般的均衡定理中，金融中介是不存在的。此时，就凸显出了互联网金融的优越性。

相对于传统金融业而言，互联网金融有如下四大特征：即时性强透明度高，覆盖面广互动性强，成本低效率高，管理弱风险大。

（一）即时性强透明度高

互联网金融是依附于互联网而存在的新型金融模式，由于互联网本身的快速和高效性，使互联网金融的及时性非常强，并不像传统金融模式有固定的工作时间和工作地点，它可以在有网络的地方随时地进行交易，方便快捷。同时，由于互联网庞大的信息系统，每个参与者在网上所进行的交易行为都会被完整记录，交易者只需在网络上大量搜索交易对方的信息，即可完成一个简单的风险评估，使不确定性而产生的逆向选择问题得到了有效解决。一旦交易对方存在违约行为，交易者即可将对方的信息公之于众。

（二）覆盖面广互动性强

截止到2013年，全球网民达到27亿，移动互联网连接数达到68亿。使用3G和3G以上移动互联网的用户数自2007年以来的年平均增长率达到40%，互联网的强大渗透力使得互联网金融的覆盖面积也连年上升。互联网金融相较于传统金融的优势之一表现在用户体验上。传统金融需定时定点按照规范流程的完成一系列的交易活动，以操作员为主，交易者处于被动的地位，群众参与性不高。而互联网金融则改善了这一劣势，以交易双方互动交流为主，交易双方是参与者主导者也是主导者。

（三）成本低效率高

低成本高效率一直是所有金融机构追求的完美模式，而互联网金融则将这两点成功融合，众筹、P2P、电子商务、第三方支付等都将这一优势充分体现。此外，时间价值也在互联网金融中得到了最大可能的实现，从先前的PC端到现在逐步向移动端发展，用户节省了大量的时间和精力，交易活动变得更加快速高效。

（四）管理弱风险大

互联网金融监管条例的颁布和实行远不及其本身的发展速度，导致了一系列恶性事件的发生。以P2P平台为例，道德风险在其发展过程中越来越凸显。一方面，一些不良商人看中人人贷背后的庞大市场，趁机鱼目混珠，将高风险产品销售给不具有风险识别的老年人。另一方面，由于没有法律法规的明确规定，将平台资金和用户资金分离，一些平台负责人卷款落跑的事件时有发生。

二、互联网金融对传统金融业的冲击

传统金融，主要是指只具备存款、贷款和结算三大传统业务的金融活动。面对多元化的互联网金融，传统金融业必须要调整自己的运营模式，积极应对互联网金融带来的巨大冲击。

总体来看，互联网金融的出现虽然造成了不小的影响，但是以商业银行为主的传统金融也有其固有优势，在短期内市场不会被互联网金融完全占据。互联网金融主打移动支付，快速高效的运作方式，确实是极大程度的满足了现代人的生活节奏，但是相较于地理位置偏僻、人们生活水平低下的地区而言，互联网和智能手机尚未普及，互联网金融的发展更不用多说。而传统金融存在时间较长，物理网点在这些地区的分布相较广泛，受众多。由于知识水平和对现代移动通讯设备的认知有限，居民更愿意青睐这种面对面的交易形式，对互联网金融的网上交易有排斥和抵触心理。

传统金融业在多年的运营中，已经形成了一套较为完整的运营体系，相关的法律法规和监管机制也更为完善，自身资金雄厚、认知度高、基础设施完善、物理网点多、数据库庞大也是其自身不可小视的优势。

互联网金融的出现对传统金融不仅仅是一场巨大的挑战，也是一次全面升级的创新的机遇。近些年，传统商业银行纷纷进军电商平台，推出属于自己网上营业厅。2010年9月招商银行推出“非常e购”信用卡网上商城；2012年6月中国银行推出全新时尚的“云购物”服务；2012年6月中国建设银行推出包括个人平台和企业平台的“善融商务”；2012年8月华夏银行推出自己的网上商城“电商快线”等等。它们大多采取B2B和B2C相结合的模式、侧重B2B模式、网上商城模式这三种商业模式。

传统银行业一方面可以采用这样的电商平台巩固自身原有的客户群，在避免客户大量流失的同时，可发新的产品和服务体验，定时对老用户的信息进行整理和升级。另一方面也可以积极建立自身的微信、微博等互动平台，加强与客户之间的交流与沟通，及时获知客户需求，提供更加人性化的服务

三、结束语

互联网金融的发展是未来金融业发展的大方向，也是时代进步的必然结果，它“以用户为本”的全新营运理念也给守旧的传统金融业敲响警钟。适应金融发展方向，实时推陈出新，不断为自己注入新鲜的活力才是传统金融业今后要走的道路。而国家有关部门也需及时完善互联网金融的相关法律法规，保障广大群众的利益，使互联网金融更加规范化、法制化。互联网金融和传统金融双管齐下，相互融合补充的同时，突出自身优势，中国的金融业方能蓬勃发展。

作者简介：赵祎梦（1994-），河南新乡人，就读于河南大学经济学院，2012级本科生，研究方向：金融学。