李卫武：互联网金融是大势所趋

陈小慧

：你如何看待当前互联网金融与传统金融的发展现状？

李卫武：随着互联网的崛起，网民构成在不断发生变化，客户群体越来越趋于年轻化，而互联网金融的兴起，也给金融市场开辟了新的业务形式。加上未来利率的市场化，传统金融从业者开始意识到在当前市场环境下，不能一条路走到底，需要转变认识，抓住互联网这一历史机遇，转变业务形态，多条腿走路，才能在未来获得持续发展。

：君泰资本投资众信在线的出发点是什么？

李卫武：作为一种新兴的金融形式，互联网金融才刚刚起步，加上其所面对客户的特点，决定了目前不可能成为公司盈利的来源。但互联网是未来的发展方向，集团在大额业务上与银行有着激烈的竞争，而小额分散类业务，通过互联网金融抢占一席之地是可能的。正是因为这项业务刚刚兴起，还处于萌芽状态，我们就更要抓住这个机遇，提前布局，才能在未来抢占先机。当前，集团公司是将众信在线作为一颗小树苗来培养，希望在未来互联网金融真正发展成为具有一定规模的市场时，这颗小树苗已成长为参天大树。

：你们为这棵小树苗的成长提供了怎样的土壤？

李卫武：君泰世纪是做放款业务起家的。自2003年集团开始从事车贷业务，到2005年在青岛拿到第一块融资性担保牌照，至今已在青岛、成都、重庆、上海、北京和济南相继取得6块融资性担保牌照，这一过程是君泰资本逐渐从一个地方性小公司成长为全国性融资担保集团的过程，也充分显示了君泰资本在资本市场上的强大实力。

我一直从事金融服务和互联网技术的研发与推广工作，专注移动互联网、行为大数据、征信评级服务、互联网金融服务的产品研发与解决方案，在股权债权投融资管理、担保、小贷、融资租赁、有限合伙基金、资产管理、票据融资等方面有丰富的经验。

集团公司在传统金融尤其是抵押类业务上的雄厚实力，加上团队在平台建设、运营、风险控制等方面的丰富经验，可以说是强强联合与互补，这便是众信在线成长与发展的最大保障，也是这棵小树苗茁壮成长的沃土。

：目前为止，众信在线发展情况如何？

李卫武：经过2012年对北上广深等一线城市，以及西安、武汉、成都等二线城市的小额借贷市场进行深入调研，2013年，我和我的团队正式将众信在线的商业计划书提交集团，并在集团股东会议上得到全票通过。2013年10月中旬，平台开始建设，2014年4月1日，平台正式上线。凭借集团的业务优势和团队在平台运营方面的丰富经验，众信在线打通了线上和线下的资源，因此，在未做任何推广的情况下，业务实现了快速增长，至今，交易规模已达到2亿元，用户数量也接近24万个。

：之前预料过会有如此快的发展速度吗？

李卫武：集团对线上业务一直秉持着重在培养的态度，起初并没有对业务规模做过多硬性要求。事实证明，这一战略措施也是符合业务发展需求的。即便规模实现了快速增长，众信在线在君泰资本上百亿业务规模中的占比也微乎其微，而整个互联网金融行业的发展情况也是如此，其体量在整个金融体系中几乎可以忽略不计。但我们都很清楚，互联网金融是一个新生的、轻资产、低成本扩张、具有无限前景的行业，这甚至让从事传统金融业务的人对之心生惧意。众信在线从最初作为集团的事业部存在，到很快就成为独立的公司，这一过程也可以说明互联网金融正在受到越来越大的重视。

：只要做金融，就绕不开风控，对于互联网金融业务来讲，风控更是处于绝对重要的地位，众信在线是如何做的？

李卫武：金融的本质是风控。众信在线主要聚焦于小额分散的信用类业务，收入来源主要是靠收取少量的服务费，但我们承担的风险却是百分之百，因此，我们必须对自己负责、对投资人负责，加强风控环节是理所当然的事。我是学计算机出身的，为很多银行做过结算系统，也为保险公司做过大数据理赔分析系统，因此我站在IT的角度去看金融业务。无抵押贷款最大的风险就是信用风险，第二是道德风险。我们对借款人的审核分为几个阶段。首先是前台系统的进件初审，对借款人申请进行真实性和完整性筛查，然后通过后台的信审系统，一层一层对借款人进行评分，最后做出风险定价。而在这期间，如有必要，还需要通过大数据分析及暗调等方式，才能最终确定贷款的额度、期限及价格。

：对众信在线今年或者更长远的未来有怎样的预期？

李卫武：我们对众信在线的业务的确有比较好的预期。通过一年的运行，我们将包括风控流程、资金结算流程在内的整个平台的运营模式理顺了，接下来将加大平台的推广力度，包括通过各种形式宣传和推广众信在线，让用户知道我们，更了解我们。同时，我们还将陆续建设线下门店，这既是我们的重要客户来源，也是风控的第一道关。门店重点选择在西南、华东、华中、华南地区经济基础较好、人均GDP较高、用户对新事物和新业态接受较快的城市，今年计划开设50～80个。业务规模方面，保守估计，今年我们的交易规模将达到20亿～25亿元。

：目前P2P平台的水平良莠不齐，你认为未来P2P平台会更多还是越来越少？

李卫武：面对行业的发展现状，业内人士持不同态度，有悲观的，也有乐观的。作为传统金融出身的我，可能经历的波折更多一些，因此认为无论对企业还是对整个行业，稳健和可持续才是长远发展之计。

从整个行业来讲，今年可能还没那么快到大规模洗牌的程度。行业大规模洗牌的诱因无非两方面，一是监管政策的出台，另一个就是市场自动洗牌。就目前情况来看，更可能是后一种情况的洗牌。传统金融机构的进入将是致使行业洗牌的根本原因。这类平台更成熟、运营成本更低、品牌效应更好、更具有竞争力，届时，无论现在平台有1000家也好，2000家也罢，都是很难与他们竞争的。因此，如果说到明年或者后年行业进行洗牌，最后很可能也就剩二三十家，这其中有几家全国性的公司，还有一些区域性的企业会存在。