利率市场化对我国商业银行的影响及对策分析

任坤花

中国人民银行对金融机构贷款利率管制的放开，是我国利率市场化改革的标志性举措，利率市场化这一重要的金融改革措施在我国全面推进。利率市场化的优势在于能够充分发挥好市场在资源配置中的决定性作用，对于形成科学合理的良性金融市场竞争格局，推动金融体系的高效运转也具有重要的作用。但与此同时，利率市场化对商业银行的业务发展也产生了深远的影响，对商业银行的业务管理以及风险控制等工作提出了更高的要求。利率市场化正逐步倒逼商业银行进行业务转型，实现商业银行的长远发展，必须深刻分析利率市场化带来的影响，进而合理的调整经营管理策略，不断的提升新的市场形势下商业银行的市场竞争力。

一、利率市场化对商业银行的影响分析

利率市场化就是依靠金融市场上的参与者发挥主体作用，按照资金市场的供求变化情况对利率进行市场性的调节，但利率市场化并不是完全脱离政府干预的利率，而是以我国央行利率为导向，以我国货币市场为载体，根据货币资金供求变化的利率体系与利率形成机制。利率市场化对我国商业银行的影响，既是机遇也是挑战，其具体的影响可以从这两方面进行分析：

1.利率市场化带来的机遇

（1）催生我国商业银行业务新品种。在利率严格管制的条件下，由于利率的不确定性，我国的商业银行普遍存在着缺少多元化、原创性的金融产品，金融市场的创新动力严重不足。利率市场化改革以后，在利润的驱动下，商业银行会逐步的降低传统的利息收入业务，开发多元化的金融产品，增加非利息收入，进而实现整体利润的大幅提升。

（2）实现信贷资金的合理分配。利率市场化的改革，由于获得了定价权，因此商业银行在进行信贷资源在市场上的分配时有了更多的自主权，这可以促使商业银行优化资源配置，将资金分配置原来贷款困难的优质中小企业以及创新企业，并获取高收益与持续的利润收益。

（3）推动综合化商业银行经营模式的实施。利率市场化改革实施后，传统的利差收入会大幅降低，影响了存贷汇业务收入，进而促使商业银行转变经营模式，拓展业务范围，增加中间业务，这非常有助于实现商业银行的综合化经营。

2.利率市场化带来的风险

（1）商业银行业务收入压力加大。利率市场化的实施势必会造成存贷利差的收缩，将会进一步的压缩商业银行的盈利空间。而且利率市场化下商业银行之间为了抢夺市场客户资源，彼此之间以及与其他金融机构的竞争将更加激烈。此外，随着利率市场化的不断推进，资本市场也会更加活跃，各种直接融资的外资银行以及其他金融机构会不断挤占商业银行的市场份额，更是增加了商业银行上的收入压力。

（2）加大了商业银行的业务风险。在利率管制下，由于国家的宏观调控，商业银行的市场风险是可控的，但是利率市场化后，商业银行所面臨的利率风险、信用风险以及流动性风险问题会大幅增加，风险控制管理不当极易会造成商业银行经营发展的困局。

（3）增加了业务管理的难度。首先，在利率管制条件下，商业银行的资金使用价格都是由央行决定，商业银行的主要精力在客户资源的开发上，而利率市场化以后，商业银行具备了定价权，如果没有一套科学、合理的定价机制，会严重影响商业银行的正常经营。其次，利率市场化以后，商业银行的资金来源渠道会更加丰富，资产负债结构也会出现新的特点，在金融市场的频繁调整下，如何对资产负债进行管理是商业银行必须解决的问题。

二、利率市场化后商业银行的改革应对策略

1.完善商业银行定价机制的建设。建立一套科学完整的定价机制是确保利率市场化后商业银行业务有序开展的基础。对于商业银行的定价机制体系，应该根据存款和贷款业务分别确定。在存款利率的确定上，应该充分考虑资金获取成本以及难易程度，并综合考虑自身发展对于资金流动性的需求，合理制定能够按照市场情况变化动态调整的定价机制。在贷款利率上，要充分的考虑到商业银行的资金成本、贷款同业占比、客户对贷款需求以及市场竞争因素等综合确定，可以考虑采取逐笔定价的模式，以确保利率制定的科学合理。

2.强化商业银行的全面风险管理能力。在利率市场化的推进下，迫于利润收益的压力会造成商业银行不得不增加对于一些高风险客户的投放力度，因此必须强化商业银行的全面风险管理，通过设置完善的商业银行风险识别、评估、分析、报告以及处置等流程，实现精细化的全面风险管理。其中，在风险管理中，应该将利率风险作为管理的侧重点，加强商业银行资产负债的匹配程度，降低商业银行的利率敏感性，进而规避商业银行的风险问题。

3.实现商业银行的业务管理转型。在利率市场化实施以后，商业银行应该及时的分析利率市场化对业务结构以及业务收入带来的影响，并创新转型商业银行的盈利结构。尤其是对于存贷差收窄的问题，应该积极的发展中间业务，重点是在商业银行卡、支付结算、资金托管、代理、担保承诺以及咨询等方面拓展商业银行的业务内容，同时积极点发展住房抵押贷款、个人理财、教育储蓄以及投资顾问等零售化业务，通过对商业银行业务结构的改变适应市场利率化的新形势。

4.强化商业银行的市场营销管理。利率市场化导致了商业银行市场竞争的激烈，因此商业银行必须将营销管理作为发展的重要措施，以开发客户资源作为实现商业银行利润增长的动力。在营销策略上，可以采取差异化的营销手段，根据业务不同、客户群体不同以及业务模式不同，提供差异化的银行服务来吸引客户。此外，商业银行还应该注重互联网金融的发展，借鉴余额宝等网络金融产品的成功经验，丰富互联网金融产品营销手段，不断地拓展商业银行的市场份额。

三、结语

利率市场化是金融全球化发展趋势下我国金融体系发展的必由之路，对于我国金融行业的发展以及宏观经济的稳定增长也具有举足轻重的作用。作为商业银行，应该适应形势的发展变化，全面分析利率市场化所造成的影响，进而推动改革、调整管理，以确保商业银行的高效有序运转，实现经营效益的稳步增长。

参考文献：

[1]闫海燕.利率市场化对我国商业银行的影响及对策[J].中国市场，2011（11）.

[2]黄剑，陈辉.商业银行资产负债管理流程与组织体制构建研究[J].南方金融，2012（2）.