我国商业银行个人理财业务发展研究

龙海霞

摘要：近几年，国内大多数商业银行陆续开通了个人理财业务，部分商业银行已经取得了一定的成绩，个人理财业务已成为我国商业银行业务发展的核心内容之一。文章介绍了商业银行理财产品的定义和分类，分析了商业银行在开展个人理财业务方面存在的问题。并针对性地提出了商业银行发展对策与趋势。

关键词：商业银行；个人理财；金融创新能力

中图分类号：F832.2

文献标识码：A

文章编号：1674-1145(2009)-02-0146-02

随着我国居民的个人可支配资产快速增长，居民个人理财需求多样化和个人金融资产多元化的格局逐步形成，这为商业银行个人理财业务的发展带来了广阔前景。

一、个人理财业务概述

商业银行个人理财产品是指商业银行根据客户的资产结构、收入状况及投资需求等，利用自身的网点、技术、人才、信息、资金等方面的优势，为个人客户提供包括储蓄存款、国债、基金、外汇、黄金、金融衍生工具、代理保管、转账和汇兑结算、资金融通、代理投资理财等在内的较为合理的个人理财方案、投资组合建议和全方位综合性金融服务。以实现客户资产的保值增值，从而满足客户对投资回报与风险的不同要求。

个人理财业务按照管理运作方式的不同，分为理财顾问服务和综合理财服务。理财顾问服务，是指商业银行向客户提供的财务分析与规划、投资建议、个人投资产品推介等专业化服务。综合理财服务，是指商业银行在向客户提供理财顾问服务的基础上，接受顾客的委托和授权，按照与客户事先约定的投资计划和方式进行投资和资产管理的业务活动。个人理财业务按照客户获取收益方式的不同，可分为保证收益理财计划和非保证收益理财计划。保证收益理财计划，是指商业银行按照约定条件向客户承诺支付固定收益，银行承担产生的投资风险，或银行按照约定条件向客户承诺支付最低受益并承担相关风险，其他投资收益由银行和客户按照合同约定分配，并共同承担相关投资风险的理财计划。非保证收益理财计划可以分为保本浮动收益理财计划和非保本浮动收益理财计划，前者是指商业银行按照约定条件向客户保证支付本金，本金以外的投资风险由客户承担，并依据实际投资收益情况确定客户实际收益的理财计划。非保本浮动受益理财计划是指商业银行根据约定条件和实际投资收益情况向客户支付收益，并不保证客户本金安全的理财计划。

二、目前我国商业银行个人理财业务存在的问题

(一)政策层面的限制

目前，我国金融业仍然实行分业经营，银行、保险、证券等金融机构都在为各自的客户理财，三个市场处于相对分离的状态，客户资金一般只能在各自的体系内循环；同时。金融机构不能代替客户直接投资，个人理财业务最核心的部分无法实现。银行不能涉足保险、证券、基金等，无法对个人资产进行全权管理，客观上限制了我国商业服务个人理财服务的发展，使得商业银行很难进行更多的金融创新。

(二)业务品种单一，金融创新能力不足

近年来，尽管国内商业银行的个人理财品种不断增加，同时也出现了为不同客户“量身订制”的差别化理财产品。但是，多数个人理财品种内容相近、投资品种有限、收益和投资期限相近，创新品种也相对较少，而且不少理财品种对客户条件有较多限制，因而缺乏广泛的适应性。另外，在个人理财品种的创新方面，国外商业银行提供的理财服务也远远优于内资商业银行。例如，外资银行一般每隔一两个月左右就会推出一种新的理财产品，而内资银行通常在一年中只能推出一到两个理财新品，创新周期比外资银行要长得多。

(三)服务体系有待健全，个性化服务不够

国外银行会根据个人的财产状况、预期目标和风险能力，量身定制适合的理财方案，并代理操作。而我国商业银行提供的个人理财服务只是在储蓄产品上进行功能扩展，把存贷资产组合起来，通过结算工具帮助客户保值、增值，或者对购买国债、基金提供简单的咨询和建议，至于综合理财、证券买卖等事项，很多还得由客户自己操作。这事实上是一种技术服务，而不是智能服务，从而导致个人理财产品档次低，只停留在服务式理财阶段。

(四)个人理财业务门槛相对偏高

外资银行理财业务的“门槛”一般在5万美元到10万美元不等，尽管国内银行的理财业务水平不能与外资银行相提并论。但是国内各家商业银行的理财“门槛”却大多在50万元到100万元不等。如中国银行上海分行的私人理财中心设定的“进门价”是100万元人民币，比花旗银行“贵宾理财”10万美元的门槛还要高出10多万元人民币，不利于扩大业务范围和个人理财业务的推广。

(五)缺乏专业的理财人才

近年来，随着个人理财业务的不断发展，银行加快了理财人才的培养和引进。由于理财涉及税收、财务、会计、法律、投资、银行、保险等各方面理论知识和实务操作，没有全面及规范的财务分析能力及金融专业知识，很难确保质量。目前市场上优秀的理财人才本身就不多，即使培训也要花费很长时间。这些决定了银行不可能为客户提供优质的个人理财服务。

三、我国商业银行个人理财业务的发展对策与趋势

(一)加强个人理财业务发展的总体规划

发展个人理财业务，商业银行要抓住政策和市场机遇，加强对综合化经营金融政策的研究，提高对国内外金融市场的参与度，拓宽理财业务投资渠道。商业银行应以调整内部组织架构为基础。完善个人理财业务管理体系；以丰富个人理财品牌为核心，扩大中间业务收入占比；以培育个人理财市场、深入开发个性化综合化理财产品为依托，提高个人理财业务的社会认知度；通过个人理财业务的发展实现我国商业银行的零售业务结构、客户结构的转型。

(二)加强品牌建设，提供差异性、个性化服务

在商业银行金融产品同质化的今天，银行要在个人理财业务中立于不败之地，留住老客户、吸引新客户，就势必要在进行市场细分的前提下开发差异性、个性化的个人理财服务，保持市场生命力。在尽量规避风险的情况下，制定出切合实际的可操作性投资组合方案，以达到个人资产的保值与增值。优质的个人理财服务除了这点之外，还应当根据接受者的年龄、行业、收入状况、目标方向等具体情况设计方案，不同人之间不可以将理财方案进行套用。如交通银行推出针对学生族的“志学理财”，针对年轻一族的“精英理财”，还有针对两人世界的“伉俪理财”等。这种个性化、品牌化的服务满足了不同人士在不同阶段的需求，推动理财市场走向成熟。

(三)完善客户管理和信息服务系统，建立网上理财平台

借助互联网进行投资理财已成为国外家庭新时尚逐步建立和完善理财服务专业技术支持平台，加大对零售银行、贵宾理财、私人银行、客户关系管理、客户经理支持等体系的研究和建设力度。加强客户关系管理工作，充分利用丰富的客户金融交易信息资源分析和挖掘客户需求。商业银行必须加大科技投入，加强对信息平台、网络渠道和电脑软硬件的开发、建设和利用。把银行的个人理财业务真正纳入信息产业或“信息银行”的领地；加强对信息情报的调查、研究、交流、咨询服务及经营和管理工作。

(四)细分客户市场

著名经济学家巴曙松指出：“究竟应该设置多高的门槛。什么样的门槛。取决于这个商业银行在个人理财市场上的定位。”我们商业银行个人理财业务刚刚处于起步阶段，应该合理地确定一个门槛，进行市场的细分和区分。笔者认为可以将服务对象分为三个层次。第一层是高端市场，即按照“二八”原则能为银行带来高回报的优质客户；第二层是中端市场，即个人金融资产在5～20万元的客户，其数量众多，集合效益明显，是我国商业银行个人理财服务开发的主要层面；对于这个层面。银行应建立客户档案，对客户的价值贡献度和风险承受能力进行分析，针对客户的不同特点，提供差异性的理财服务，以吸引和培养客户；第三层是低端市场，即个人金融资产在5万以下的客户，对于这类客户可以提供简单的基本结算业务。

(五)建设高质量的理财专业人才队伍

理财人员的业务素质将直接影响到银行理财市场的开拓，高素质的理财人才必须在具备良好素质的基础上经过专业化、系统化的培训。首先，要加大从事个人理财业务人员的培训力度，实现CFP(Certified Financial Planner个人金融理财师)认证。在国外商业银行业，拥有多少CFP已成为衡量该行个人理财策划服务水平的重要标准，但我国商业银行的金融理财师却极其缺乏。其次，要建立完善的考核制度，实行业绩考核制和等级管理，以此调动员工的积极性，实现其综合素质的全面提高。

商业银行的发展壮大对于保持我国金融业的稳定与健康发展具有非常重要的意义，必将会促进我国经济建设发展。随着外资银行逐步全面进入中国金融市场，我国商业银行正在面临竞争日益激烈的市场环境，要想在国际竞争中立于不败之地，我们必须加快改革创新的步伐，就要做好个人理财业务发展规划，尽快形成“品牌”效应及属于自身的强大的竞争力，将自身改造成具有较强国际竞争力的现代金融企业。