内河航运企业金融信用评价指标体系研究

摘要 内河航运是国民经济的重要组成部分，金融服务对于内河航运的发展至关重要。该文通过对航运企业的行业信用、财务状况、船舶经营状况、管理者素质、征信信用记录等指标内容的分析，构建了适合内河航运的金融信用评价指标体系，将航运信用转化成稳产能、渡难关的实际资金支持。

关键词 内河航运；金融信用；评价指标体系

中图分类号 F831 文献标识码 A 文章编号 2096-8949（2024）19-0176-03

0 引言

在全球化与信息化交织发展的今天，如何激发新质生产力、催生新产业，已成为推动经济社会高质量发展的关键。内河航运作为国民经济的重要组成部分，其高质量发展不仅关乎行业自身的转型升级，更对区域经济乃至国家整体发展战略具有深远影响。

以绍兴市上虞区为例，该地区水运行业主要依托杭甬运河与曹娥江，现有登记在册船舶190艘，拥有航运企业13家，累计船舶吨位约14万吨，船舶资产价值约5亿元。近年来，该区域货运量逐年增长，船舶更新换代步伐加快，然而船舶抵押困难、保险和贷款成本高等问题，在一定程度上限制了当地航运业的进一步发展。

因此，构建一套科学合理的金融信用评价指标体系，客观准确地评估绍兴市上虞区内河航运企业的信用状况，对于推动区域经济社会的高质量发展具有重要意义。这不仅能帮助航运企业解决融资难题，还能提升整个行业的竞争力和可持续发展能力，同时也有助于金融机构更加全面地了解航运企业的信用状况和经营风险，从而作出更加科学合理的信贷决策。

1 内河航运金融信用评价指标分析

1.1 影响金融信用的因素

影响内河航运企业金融信用的因素是多方面的，包括宏观环境因素、行业环境因素、企业自身因素以及其他因素等[1]。

（1）宏观环境因素

国家政治与监管环境：政治稳定性和监管政策对企业运营有重要影响，政策支持、法规变化和宏观经济环境都可能影响企业的信用状况。

（2）行业环境因素

行业趋势：内河航运企业所处的行业发展趋势对企业的信用状况有直接影响，行业的增长潜力、市场需求和竞争状况都是评估企业信用时需要考虑的因素。

（3）企业自身因素

财务状况：企业的财务状况是影响金融信用的关键因素之一，包括资产负债表、利润表和现金流量表的分析，这些报表能够揭示企业的偿债能力、盈利能力和资金流动性。

管理层素质及风险承担态度：管理层的专业能力、决策水平和对风险的态度直接影响企业的经营效果和财务健康。

公司经营及竞争地位：企业的市场地位、竞争优势和业务模式对信用评级有重要影响，企业的市场份额、客户基础和盈利模式都是评估信用的关键。

（4）其他因素

特发事件风险：不可预测的事件，如自然灾害、突发公共卫生事件等，可能对企业的运营和财务状况产生短期或长期的影响。

1.2 指标选取原则

建立金融信用评价指标体系是一项复杂的系统工程，涉及众多性质各异的因素，指标选择和层次结构的差异可导致评价结果的显著不同，上虞内河航运金融信用指标的选取应遵循以下原则：

（1）目的性原则：明确整个体系讨论的是上虞内河航运金融信用指标评价问题，指标选取应围绕如何保证金融信用评价体系能够准确、全面地反映上虞内河航运企业的信用状况。

（2）系统性原则：整个评价体系的建立是一项系统性工作，在指标选取的过程中，应充分考虑各指标之间的关系及其对整个体系产生的综合影响，以确保指标选取和构建体系的科学性。

（3）可行性原则：确保选取的指标具有明确的代表性，并且定义清晰，符合上虞区的实际需求，指标内容应简洁明了，便于识别，避免选用过于复杂的指标。

（4）有效性原则：确保指标的选取能够反映上虞区内河航运实际情况，保证指标的建立都是基于当前最新数据和事实的分析。

1.3 指标选取内容

基于上述金融信用影响因素，以及上虞本地金融机构、航运企业实地调研情况、专家提出的指标建议等，并根据上述指标选取原则，该研究拟选择行业信用、财务状况、船舶经营状况、管理者素质、征信信用记录作为构建内河航运企业信用评价指标体系的评价要素，指标选取内容分析如下：

（1）行业信用

行业信用选取《浙江省水路运输企业信用评价标准》信用评价得分作为信用指标内容[2]。浙江省水路运输企业信用评价标准是一套详尽的评估体系，从政府监管层面定义了航运企业的生产安全和合规经营，涵盖了企业的经营信用、安全信用，以及公共信用等多个方面。

（2）财务状况

财务状况包括盈利能力、偿债能力、现金流等，盈利能力通过主营业务收入、经营成本、净利润等指标。主营业务收入是衡量企业经营与盈利能力的关键指标，较高的主营业务收入意味着航运企业市场竞争力强且客户基础稳固；经营成本则反映企业的成本控制与盈利潜力；净利润是扣除成本与税费后的净收益，较高的净利润增强了企业财务稳健性与偿债能力，是金融机构评估企业信用状况的核心依据。

偿债能力包括总资产负债情况、对外担保情况和销售融资比，资产负债比率显示企业资产对债务的覆盖能力，高比率意味着较强的偿债能力；对外担保情况揭示了企业承担的额外财务责任，高担保金额可能加大财务压力；销售融资比通过比较销售额与经营性负债，衡量企业销售收入对负债的覆盖程度，这些指标对评估企业的金融信用和债务偿还能力至关重要。

现金流包括经营活动产生的现金流量净额和单月债务费用支出，现金流量净额显示了企业主营业务的现金流入流出情况，是衡量企业日常运营和短期偿债能力的关键指标，对评估其财务稳定性和信用状况至关重要；单月债务费用则体现了企业支付利息和其他债务相关费用的能力，高费用可能削弱现金流稳定性，影响偿债能力，这些指标对金融机构在评估企业的财务负担和信贷决策时具有重要作用。

（3）船舶经营状况

船舶经营包括船舶状况、营运状况、承运货种及客户类别、航线区域、历史出险、历史赔付等。船舶状况包括船舶总数量和平均船龄。船舶总数直接关联企业的运输能力，数量越多，运输能力越强。平均船龄则指示船舶的新旧程度，新船通常更可靠、燃油效率更高、维护成本更低；而船龄较大则可能增加故障和维护成本，影响运输效率。

营运状况主要通过船舶营运率来衡量，即船舶实际投入营运的时间占总时间的比例，较高的船舶营运率表明企业能有效利用资产，确保船舶大部分时间处于工作状态，这意味着企业具有较好的运营管理和调度能力。

承运货种和客户类别显示了企业的业务结构与市场定位，货种多样化和客户基础稳定表明企业具备强市场适应力和抗风险能力；稳固的客户关系保障了业务和现金流的连续性，这对评估企业的还款能力和长期发展至关重要，优质的客户群体还能增强企业声誉，吸引更多合作与金融支持。

航线区域显示了企业的运营范围和市场覆盖，稳定的航线分布有助于构建坚实的客户基础和持续的收入流，这对评估企业的偿债和盈利能力极为关键，广泛的航线分布还体现了企业的市场拓展和应对变化的能力，这能增强金融机构的信任和支持。

企业的安全运营状况可通过历史出险记录来评估。低出险率表明企业在安全管理和风险控制方面表现出色，不仅降低了潜在损失还提升了金融机构的信任；相反高出险率可能暴露安全隐患或风险管理不足，增加了事故风险，进而影响企业的财务和信用状况。

历史赔付记录反映了企业的保险理赔状况，包括理赔频率和金额。低赔付率表明企业拥有有效的风险管理，减少对保险的依赖，这有助于提高信用评级和获得更优惠的融资条件。频繁的赔付则可能表明企业运营风险较高，对信用状况造成负面影响，使金融机构在提供资金时更加谨慎。

（4）管理者素质

管理者素质包括经营者家庭状况及经营者个人信用，一个和睦稳定的家庭和良好的健康状况通常预示着经营者具有更强的责任感和稳定的还款能力，经营者或其关联公司若被列为失信被执行人或严重失信主体，将直接影响其诚信度，对企业信用风险评估有至关重要的影响。一旦被列入这些名单，意味着存在违约或失信行为，这不仅损害企业声誉，还会显著增加融资成本和难度。

（5）征信、信用记录

征信和信用记录是评估航运企业信用的重要工具，中国人民银行征信分数反映了企业的信贷行为与还款历史，是金融机构评估信用风险的关键指标。高征信分数显示了良好的信贷历史和低违约风险，有助于企业获取更优惠的贷款条件和融资机会。

企业信用记录包括贷款逾期次数和金融机构合作数量，贷款逾期次数直接反映企业的偿还能力和信用度，低逾期次数表明企业还款记录良好，有助于提升信用评级。广泛的金融机构合作则显示企业融资能力和获得金融信任的能力，合作机构多通常意味着企业能获得更广泛的金融支持。

2 内河航运金融信用评价体系构建

综上所述，围绕内河航运企业金融信用的影响因素及信用指标选取内容，建立适合上虞区内河航运企业的金融信用评价的三级指标体系，具体内容见表1所示。

3 结束语

内河航运金融信用评价体系的实现需要管理部门、金融机构和航运企业三方面的共同努力与配合，以确保体系的有效性和可靠性。管理部门需要制定相关政策，提供政策支持，并建立高效的监管与评估机制，金融机构则需利用现代信息技术手段提高信用评估的准确性和效率，同时参与信用监管体系建设，提供专业化的信用评估服务。航运企业自身也需要建立健全内部管理制度，增强信用意识，加强信息披露，并积极参与数据共享，以此提升自身的信用管理水平。

参考文献

[1]陈元燮.建立信用评级指标体系的几个理论问题[J].财经问题研究，2000（8）：3-8.

[2]浙江省水路运输企业信用管理实施细则（浙交〔2023〕145号）[S]．杭州：浙江省交通运输厅，2023.

收稿日期：2024-07-15

作者简介：许可（1969—），男，大专，船舶驾驶中级，研究方向：港口与航运管理。

通讯作者：陈莉莉（1994—），女，本科，工程师，研究方向：交通智能化、大数据和人工智能。