恒尚节能(603137) 申购代码732137 申购日期4.6

公司本次拟公开发行人民币普通股不超过3266.67万股，实际募集资金扣除发行费用后，拟按照轻重缓急顺序投资于如下项目：广东江门幕墙智能化生产基地建设投资项目、数字化智能设计研发中心项目、补充运营资金项目。

公司主营业务为建筑幕墙与门窗工程的设计、制造与施工，业务覆盖幕墙和门窗的产品研发、工程设计、加工制作、安装施工、售后服务等环节，项目类型涵盖高档写字楼、商业综合体和住宅楼等各类建筑的幕墙与门窗工程。

幕墙工程企业对工程图纸及方案的深化设计能力直接制约着实施效果与项目管理水平。公司高度重视幕墙工程的设计环节，着力培育设计人才队伍，在行业内具有代表性。截至报告期末，公司拥有建筑幕墙设计师253人，培育了专业的BIM设计人才队伍，系统化、体系化地提升BIM技术在幕墙工程项目中的应用水平，使幕墙工程参数化、数字化、可视化，便于项目参与人员直观了解建设方案内容，提升项目管理能力，并可提高特殊造型建筑幕墙工程的建造水平，合理践行各建筑工程的整体设计理念。

在客户资源积累方面，经过多年的市场积累，公司凭借工程质量的可靠性及快速响应能力，与多家行业优质客户建立并保持了较为稳定的合作关系，主要客户包括上海建工、中国建筑、保利发展等大型央企国企。该等企业对工程项目的管理制度完善，重视工程品质与安全控制，资信状况较高，对幕墙工程承建企业有严格要求。与行业大型央企国企的长期合作为公司业务稳定发展提供了保障。在客户区域覆盖方面，公司在长三角区域已建立一定市场优势。长三角属于我国经济较发达地区，其中，上海市是写字楼、城市综合体等中高端市政工程建筑聚集的城市，上海地区建筑工程在工程设计及施工、产品技术能力、工程运营及管理方面均具有较强的示范效应。一方面，公司主要生产基地建设于江苏省无锡市，并在上海设有分公司，承建上海等长三角区域工程项目具有优势，在长三角区域市场发展业务，可以更贴近下游市场，有效服务客户，降低运输成本；另一方面，深耕上海等长三角区域幕墙产业，使公司在规范有序、要素活跃的区域产业环境中夯实稳健经营理念，丰富高端项目经验，提升综合竞争优势。

本次募集资金拟通过广东江门幕墙智能化生产基地建设、数字化智能设计研发中心等项目助力公司抓住区域基建项目大规模增长的重大市场机遇、提升产品研发能力，促使公司产品质量水平、技术含量和生产工艺实现进一步提高，拓展公司未来发展的市场空间，贯彻落实公司“锐意创新，开拓进取，打造中国幕墙行业第一品牌”的发展战略。

与发行人相关的风险、与行业相关的风险、其他风险。（数据截至3月31日）