8 月份我国钢铁行业运行情况

本刊钢铁产业研究小组

一、宏观指标好于上月，用钢需求环比回升

8月份，面对复杂严峻的国际环境、多地散发的国内疫情、高温干旱少雨的极端天气等不利因素的影响，国民经济继续延续恢复态势，多数指标好于上月，与钢铁需求相关的一些指标呈现如下特点：

工业生产小幅回升。8月份，全国规模以上工业增加值同比增长4.2%，增速较上月加快0.4个百分点。从三大门类看，采矿业增加值同比增长5.3%，增速较上月回落2.8个百分点；制造业增长3.1%，加快0.4个百分点；电力热力燃气及水生产和供应业增长13.6%，加快4.1个百分点。1-8月份，工业增加值增长3.6%，较1-7月份加快0.1个百分点。

固定资产投资增速略有回升。1-8月份，全国固定资产投资（不含农户）同比增长5.8%，比1-7月份加快0.1个百分点。8月份，固定资产投资环比增长0.36%。分领域看，1-8月份，基础设施投资同比增长8.3%，增速比1-7月份加快0.9个百分点，回升幅度比1-7月份提高0.6个百分点；制造业投资同比增长10.0%，增速比1-7月份加快0.1个百分点；房地产开发投资同比下降7.4%，降幅比上个月扩大了1个百分点。

用钢需求环比回升。据测算，8月份折合钢表观消费量7895.2万吨，环比增长4.0%，同比下降1.9%；日均钢表观消费量254.7万吨，环比回升4.0%，超过钢产量增幅1.0个百分点。1-8月份，折合钢表观消费量为65713万吨，同比下降6.6%，降幅比1-7月份收窄0.5个百分点（见图1）。

图1 2020-2022年8月日均钢表观消费量变化情况万吨/天

二、检修高炉陆续复产，钢铁产量小幅回升

8月份，我国钢产量8387万吨，日均产量270.5万吨/ 天，环比增长3.0%，同比增长0.5%。分省市看，内蒙古、山东、福建、吉林、四川、陕西、安徽、山西、宁夏、广西等省区钢产量环比增加，河北、甘肃等省市钢产量环比下降。

1-8月份，全国累计产钢69315万吨，同比减少4190万吨、下降5.7%；平均日产钢285.2万吨，年化钢产量10.41亿吨，生产强度高于去年平均水平（见图2）。

图2 2020-2022年8月日均钢产量变化情况 万吨/天

8月份，我国生铁产量7137万吨，日均产量230.23万吨/天，环比增长1.2%，同比下降0.5%。1-8月份，我国累计产生铁58217万吨，同比下降4.1%。8月份生铁产量环比增长，主要是前期停产检修的高炉已快速复产（见图3）。

图3 2020-2022年8月日均生铁产量变化情况 万吨/天

8月份，我国钢材产量10833万吨，日均产量349.5万吨/天，环比增长2.0%，同比下降1.5%。1-8月份，我国累计产钢材88465 万吨，同比下降4.3%。

三、钢材进口量环比回升，出口量继续下降

8 月份，我国进口钢材8 9 万吨，环比增长12.6%，同比下降16%。1-8月份累计进口钢材745万吨，同比下降21.2%（见图4）。

图4 2019-2022年8月钢材进口情况 万吨

8 月份，我国出口钢材6 1 5 万吨，环比下降7.79%（降幅比上月收窄3.98个百分点），同比增长21.78%。1-8月份累计出口钢材4623万吨，同比下降3.9%（见图5）。

图5 2019-2022年8月钢材出口情况 万吨

8月份，钢材进口均价1684美元/吨，环比下跌1.9%，同比上涨16.9%；出口平均单价1572美元/吨，环比下跌2.1%，同比上涨8.9%;进出口价差小幅扩大至112美元/吨（见图6）。

图6 2020-2022年8月钢材进出口平均单价 美元/吨

四、钢材企业库存波动下降，社会库存持续回落

自4月以来，重点统计钢铁企业钢材库存呈波动下降态势，但仍持续高于近年同期水平。8月下旬，库存量为1594万吨，比7月下旬减少65万吨，降低3.94%；比年初增加465万吨，增长41.1%；比去年同期增加252万吨，增长18.8%。9月上旬，库存增至1706万吨，比上一旬增加112万吨，增长7.03%；比上月同旬增加1.42万吨，增长0.08%；比年初增加577万吨，增长51.1%；比去年同期增加374万吨，增长28.08%（见图7）。

图7 2019-2022年8月钢厂库存变化情况 万吨

自2月以来，中钢协监测的21个城市5大品种钢材社会库存量窄幅波动，总体处于下降趋势。8月下旬，库存量为919万吨，比7 月下旬减少154 万吨，下降 14.4%；比年初增加131万吨，上升16.6%；比去年同期减少277万吨，下降23.1%。9月上旬，库存降至880万吨，环比减少39万吨，下降4.2%；比年初增加92万吨，上升11.7%；比去年同期减少277万吨，下降23.9%（见图8）。

图8 2019-2022年8月钢材社会库存变化情况 万吨

五、铁矿石价格高位回落，原燃料采购成本普遍下降

8月份，我国生产铁矿石（原矿）8113万吨，同比下降3.9%，环比上升1.1%；进口铁矿石9621万吨，同比下降1.3%。1-8月份，我国生产铁矿石（原矿）6.53亿吨，同比下降0.4%；进口铁矿石7.23亿吨，同比下降3.1%（见图9）。

图9 2021-2022年8月铁矿石进口量价 万吨，美元/吨

8月份，进口铁矿石价格仍延续6月以来的下降趋势，全月均价（海关）112.3美元/吨，同比下降95.3美元/吨、降幅45.9%，环比下降14.1美元/吨、降幅11.1%。1-8月份进口均价127.3美元/吨，同比下降53.8美元/吨，降幅29.7%。

8月份，会员企业主要原燃材料采购成本普遍下降。其中，国产矿粉采购成本环比下降3.72%，进口矿粉采购成本环比下降8.11%，炼焦煤采购成本环比下降8.18%，冶金焦采购成本环比下降10.37%，喷吹煤采购成本环比下降9.66%，废钢采购成本环比下降3.53%。

六、钢材价格8月小幅反弹，9月小幅回落

8月份，钢材价格逐步摆脱5-7月连续下跌的走势，出现小幅反弹。到月末，中国钢材价格指数（CSPI）为114.37点，环比回升2.91点，升幅为2.61%，但仍比去年同期低 36.70 点，降幅为24.29%。进入9月份，前三周价格有小幅波动，至9月16日为112.66点，虽低于8月末，但仍高于7月末水平（见图10）。

图10 2020-2022年8月CSPI综合指数走势图

8月末， CSPI长材指数为120.78点，环比回升3.15点，升幅为2.68%；CSPI板材指数为112.94点，环比回升2.61点，升幅为2.37%，比长材升幅低0.31个百分点。与上年同期相比，长材、板材指数分别下降32.29点和39.66点，降幅分别为21.09%和25.99%（见图11）。

图11 2020-2022年8月CSPI长材和板材指数走势图

1-8月份，中国钢材价格指数（CSPI）平均值为128.67点，同比下降12.79点，降幅为9.04%。从分月情况看，1-4月持续上升，5-7月持续回落，8月由降转升。其中CSPI长材指数平均值为134.24点，同比下降10.01点，降幅为6.94%；CSPI板材指数平均值为126.85点，同比下降15.21点，降幅为10.70%，板材降幅比长材高3.76个百分点。

七、收入微增成本略降，企业经济效益环比回升

8月份，会员钢铁企业营业收入合计为4906 亿元，环比增长0.42；营业成本4688亿元，环比下降1.33%；利润总额为-23.32亿元，比上月减亏76.35亿元；销售利润率为-0.48%，比上月上升1.56个百分点。

1-8月份，会员钢铁企业营业收入为42322亿元，同比减少4168亿元，下降 8.97%；营业成本 39320亿元，同比减少1799亿元，下降4.38%；利润总额为917亿元，同比减少1984亿元，下降68.39%；销售利润率为2.17 %，同比下降4.16 个百分点（见图12、图13）。

图12 2021-2022年8月会员钢铁企业利润走势图

图13 2021-2022年8月会员钢铁企业销售利润率走势图

8月末，会员钢铁企业资产负债率61.22%，同比下降0.39个百分点，环比上升0.11个百分点，处于较好水平（见图14）。

图14 2020-2022年8月会员钢铁企业资产负债率变化情况

八、钢铁投资增速低位徘徊，铁矿投资增速继续回调

1-8月份，黑色金属冶炼和压延加工业固定资产投资累计增长0.9%，比1-7月份累计增速低0.8个百分点，比全国固定资产投资增速5.8%低4.9个百分点，比制造业10.0%的增速低9.1个百分点，在30个制造业大类中列第28位（见图15）。

图15 2020-2022年8月钢铁行业投资与全国资产投资变化

1-8月份，黑色金属矿采选业投资累计同比增长45.1%，比1-7月份的累计增速59.2%回调14.1个百分点，比去年全年累计增速26.9%加快18.2个百分点，比去年同期累计增速10.2%加快35.1个百分点（见图16）。

图16 2019-2022年8月黑色金属矿采选业投资情况

九、总结及展望

总结8月份的钢铁行业运行情况，可以关注以下几点：第一，国家稳经济一揽子政策陆续落地，对钢材需求产生了一定的拉动作用。比如，8月份基建投资同比增长14.3%，钢筋、线材产量在房地产投资继续下滑的情况下出现回升；汽车购置税优惠政策的实施，对汽车产销产生了积极作用。第二，伴随需求改善，钢铁企业前期停产检修的高炉快速恢复生产，部分企业还调整了检修计划，使钢铁产量有所回升。第三，供需双增后，钢材库存环比下降约200万吨，钢材价格止跌回升，反映了市场对供求关系的认可。第四，钢材价格止跌回升、产量适度增长、原燃料采购成本下降，促使钢铁企业亏损面收缩、盈利水平有所改善。

展望下一步钢铁行业运行情况，仍需聚焦需求和供给两个方面。首先，需求环比回升值得期待。从政策面看，8月24日国务院常务会议部署稳经济一揽子政策的接续政策措施，决定再实施19项接续政策，比如，在3000亿元政策性开发性金融工具已落到项目的基础上，再增加3000亿元以上额度；依法用好5000多亿元专项债地方结存限额，10月底前发行完毕；允许地方“一城一策”灵活运用信贷等政策，合理支持刚性和改善性住房需求；持续抓好物流保通保畅；推动降低企业融资成本。这些政策的落地，有利于钢材需求的回升。从部分用钢行业的运行态势看，8月份房地产销售降幅收窄，有望向投资传导；制造业采购经理指数（PMI）回升，释放了积极信号。其次，对供给增长要理性控制。随着年度减产任务的基本完成，政府对钢厂产能释放的约束正在减弱。在此情况下，企业如果不能根据市场需求理性控制钢铁产能释放力度，将有可能使还很脆弱的供求平衡遭到破坏。因此，严格自律仍是当务之急。