供应链金融背景下区块链技术服务承德市中小企业融资问题研究

马翠?孙振

摘要：中小企业是国家经济发展的主要推动力，但是在整个发展的进程中，国家对其政策支撑程度与其所做的贡献并不成比例，中小企业内外部融资制约条件众多，也导致其近些年来融资问题处于被动状态。本文从传统供应链金融角度出发，解决中小企业融资难问题的现状，分析区块链技术在供应链金融框架中的优势和具体应用，帮助承德市中小企业解决融资难、融资贵的问题，从而更好地促进地方国民经济发展。

关键词：区块链;供应链金融;承德市;中小企业;融资

近年来，承德市中小企业规模发展迅猛，全市民营经济实现了质的飞跃，这对于加快我市产业结构调整、扩大就业、增加财政收入都产生了积极影响，但中小企业融资困难、融资成本高依然难以解决，其主要原因是承德中小企业信用普遍较低，能够提供的优质抵质押资产较少，可贷资金面临严重的供不应求，传统的供应链金融模式已经不能有效解决中小企业融资难的问题。2017年，国务院办公厅印发《关于积极推进供应链创新应用的指导意见》，深度部署了我国供应链工作的创新，推动了供应链金融市场的飞速发展。2021年年初，我国“十四五”规划和2035年远景目标纲要指出区块链作为数字经济重点产业，要积极“推动智能合约、共识算法、加密算法、分布式系统等区块链技术创新，以联盟链为重点发展区块链服务平台和金融科技、供应链管理、政务服务等领域应用方案，完善监管机制”。在技术发展与场景落地的过程中，区块链技术在赋能实体经济等方面的作用已愈发凸显。

一、供应链金融及承德市中小企业融资现状分析

（一）供应链金融概念

供应链金融相对于其他金融融资模式，主要是利用重点企业的信用服务项目对供应链管理中的所有制造商和经销商提供系统性的融资服务。同时，有效整合供应链管理中所有企业的业务流程、信息流、货运物和现金流等，对接金融机构融资业务，解决中小企业生产经营中的资金短缺，提高供应链体系中的资金利用效率。

（二）供应链上的承德市中小企业获得信贷支持比例低

供应链金融虽然在应对中小企业融资难方面有一定效果，也一定程度上推动了中小企业的发展趋势，但承德市能够顺利从银行获得贷款的中小企业比例仍然很低，造成承德市中小企业获贷难度高的问题不仅限于商业银行方面，而是多方面因素共同决定的，包括政策支持力度不够，供应链管理体系对于企业的约束能力弱等。

（三）承德市中小企业融资服务模式以应收类融资为主

目前，我国传统供应链金融主要包括三种融资方式：应收账款融资、预付款融资和库存融资。河北承德银保監分局积极引导商业银行深化供应链金融服务，加快新冠疫情后企业复工复产，截至2020年4月末，全辖银行业金融机构供应链金融业务贷款余额21.21亿元。另外，在承德市人民银行的带动下，承德市已构建多条应收账款融资服务平台，对盘活应收账款市场存货，助推承德市中小企业供应链金融业务发展起到积极作用。数据显示，我国供应链金融业务模式比较单一，主要依赖应收账款融资。库存融资需要依靠专业的第三方物流公司来管理库存，需要更多的专业人员来评估库存价值。因此，库存融资的贷款成本将远高于其他两种融资模式。承德市在实际供应链金融业务应用中，库存融资的贷款支持率也很低

二、区块链技术的产生及应用前景

随着信息网络技术的升级和完善，金融科技应用于多个领域，区块链技术的诞生破解了传统供应链金融当前的困境。中国银行业协会秘书长黄润中此前曾公开表示，金融科技正在赋能银行产品服务、渠道等体系，供应链贸易金融业务条线上，如果能借助区块链、大数据等新技术降低各个节点上企业，尤其是中小企业的融资难度，将有助于解决中小企业融资难融资贵的痛点。

这项技术在我国已经被广泛地运用于各个方面，尤其是在2020年，中国陆续推出了一系列专门开发区块链的相关政策。“区块链+”模式已在多个行业推出，改革成效明显，产业发展稳定。金融是区块链技术应用场景中探索最多的领域，具体项目也已在供应链金融、贸易金融、支付和清算，以及资本管理等领域进行了开展与落实。

“区块链+供应链金融”发展迅猛，目前我国30%的供应链都已经上链，未来五年可能有60%～70%的应收账款会通过区块链实现流转。到2025年，通过区块链释放的应收账款融资规模，可能会达到3.6万亿。

三、“区块链+供应链金融”融资模式内涵与优势

（一）“区块链+供应链金融”融资模式的内涵

我们将区块链技术与供应链金融有机整合，形成一种更加高效的筹资方式，也就是说，通过运用区块链技术与大数据分析，构建一个信息公开透明的“全新型”供应链金融系统，为中小型企业融资提供更好的服务。

供应链金融建立的初衷是为了解决整个供应链上所有企业，尤其是中小企业的资金困境，把与金融机构密切联系的金融服务在整个链条上铺展开来，金融机构基于对核心企业的资信了解，为上游下游提供融资及其他金融服务。区块链的加入使得实物资产数字化、应付账款可流转，可溯源、履约形式智能化等，这些高科技技术的融入，都将使得供应链金融生态圈更加完善与简化。

（二）“区块链+供应链金融”融资模式的优势

1.重塑企业信誉值，有利于信用价值的传递

传统供应链金融服务的开展主要关注核心企业的信誉值，核心企业作为整个供应链管理的信用主角，也是商业银行信贷支持的主要合作人，但是作为上下游的大量中小企业，由于缺乏优质信用资产，一旦离开核心企业，就很难获得银行贷款支持，核心企业在考虑自己经济利益的同时也会忽略供应链管理的整体性。基于区块链数据信息不可篡改、无法伪造、去中心化的特点，在区块链+供应链金融平台中，首先，各成员都是一个参与到商业活动中的“主要”角色，这保证了整个供应链的公开和透明。企业一经确认就会加入到这个区块中，同时分享交易数据，使中小企业的经营活动能够有效地渗透到整个供应链，从而极大地减少了中小企业的信贷风险。其次，区块链技术可以将核心企业的信用沿着供应链进行分层分解，使得其信用能够涵盖所有的上下游节点的分销商和供应商，此类“入场券”就是对核心公司进行信贷的保证，无论供应链中的中小企业处于什么层次，只要获得了通行证，就相当于获得了核心企业的信用。借助这个平台，核心公司还能与上下游中小企业进行点到点的互动，了解其经营状况，协助其发展。

2.整合共享多方资源，制定精准融资策略

在此基础上，该平台可以将银行、税务、工商等外部信息资源整合起来，充分利用大数据的优势，构建更加完善的供应链财务链条，实现对中小企业信用的全方位评价进而拓宽中小企业筹资途径，增加其资金来源，扩大融资规模，为中小企业的金融发展提供帮助。

与此同时，所有的资料、数据都被平台记录了下来，方便了政府部门对中小企业的融资规模、资金使用状况等各类融资指标进行统计和分析。同时，还可以运用这一模式对中小企业的风险承受能力、融资需求等进行归纳和分析，通过这种方式，既能为中心企业量身定做理财计划，又能实现精准的资本投入，促进融资需求的积极发展。

3.提升金融机构风控水平，助力“普惠”

一般情况下，中小企业的贷款坏账比例较高，贷款后的逾期风险也成为其主要问题，通过“区块链+供应链金融”的应用，可以使此类企业的资产数字化，业务程序化，便于银行对其进行实时监测，规范中小企业的资金流。在大数据和互联网的帮助下，这有利于金融机构掌握企业的交易信息、销售成本、资本回报和其他数据，有效地管理与追踪贷款风险点，提高金融机构的风险控制水平。

采用区块链+供应链的方式可以保证信息的真实性、完整性和透明性，同时不同链条间的资讯相互印证，可以突破信息的“孤立”，助力商业银行全面优化融资模式给予中小企业更多优质的普惠金融服务，实现企业、金融机构、市场与政府的共赢。

四、区块链技术解决承德市中小企业融资可行性建议

（一）创立“区块链+供应链金融”的中小企业服务平台

构建符合承德市中小企业融资特点的服务平台，平台内部设立合理的风险控制系统。众所周知，区块链使得平台内部资料带有时间标记，且没有重复记录，不易被篡改，就算有些资料被人动过手脚，也会留下痕迹。这种优点使得平台上的交易记录具有可追溯性，可以有效地防止交易信息被伪造。另一方面，通过运用区块链技术，该平台能够将所有交易单据、发票进行真实的验证与识别，有效简化服务流程，使得交易信息更加透明化，避免人员操作风险，迅速、精确地发现优秀的合作者，进而提升供应链中各节点企业的经营能力与资本分配。

（二）区块链技术下建立商业银行“智能贷款协议”

所谓的“智能贷款协议”是一种由计算机来判断贷款履约权利与义务的规则，这包括供应链上的所有中小企业的信用程度判断、企业应收账款与预付账款的处理、票据及合同真伪鉴定、远程银行开户验资等，该“协议”的主体建立在承德市各大商业银行系统中，由商业银行通过大数据制定“协议”条件，并将条件录入计算机转换为代码，当供应链上企业向银行线上申请借款，区块链技术下的信用传递来判断企业是否符合标准，并由“智能协议”负责审核通过，区块链下的自动化贷款合约在一定程度上简化了贷款审批流程，避免人员操作风险。

（三）扩大区块链技术影响力度，降低合作成本

传统供应链金融中，双方签订合同产生的各种注册类别手续繁琐，费用较高，这不仅导致中小企业签订合同的时间过长，还会增加中小企业的融资成本。有了区块链技术的开放性和透明度，就可以使企业间的交流费用尽量地降低，使我们的商业协作变得更加高效便利。当金融机构和投资的风险评价费用下降时，还可以减少企业的资金支出，帮助企业较少负担，更快的增加收入。积极推动区块链技术下的各类服务平台建设，扩大平台影响链条，通过平台的信息互通抵御行业内部系统性风险。

（四）助力“专精特新”中小企业，共享信息资源

所谓“专精特新”中小企业是指拥有专业化、精细化、特色化与新颖化四大优势的中小企业，他们是推动地方乃至国民经济的主要力量。中央财经委员会第五次会议强调要发挥企业家精神和工匠精神，培育一批“专精特新”中小企业。截至2021年底，河北省工信厅公布的“专精特新”中小企业名单中，我市80余家企业榜上有名。承德市可建设区块链技术下的银保合作系统，运用大数据及云端整合物流与银行信息，解决融资业务信息不对称的痛点，积极助力“专精特新”中小企业解决融资难的问题，尤其是对开展对外贸易的中小企业，让更多出口类的中小企业享受普惠金融服务，提升出口信用保险作用，增强企业面对外汇风险的能力。

（五）加大监管力度，保障融资安全

当前金融市场形势复杂，金融产品层出不穷，难免存在监管薄弱环节，但是这些薄弱环节往往是人为操作及信息技术问题。市场中，监管与创新犹如一对互相咬合的齿轮，两者并非“二选一”的关系，而是在创新中加强监管，在监管中鼓励金融创新。随着区块链技术在我国金融领域的不断深入，各大商业银行也在不断加大联盟与合作力度，这些新形势的创新实验日新月异，更需要相关机构加强制定法律法规约束区块链技术的炒作应用，采取严厉措施打击处分违规操作行为，对广大金融机构及中小企业进行提示与业务培训，建立符合地方经济发展特色的柔性监管体系，明确各层监管主体职责，全面覆盖区块链技术影响下的企业融资领域。

五、结束语

供应链金融体系为中小企业解决融资难、融资贵的问题提供了一种解决方案。因此，在“区块链+供应链金融”的背景下，中小企业的融资难问题可以得到一定程度的缓解。承德市中小企业应当积极把握机遇，结合企业融资需求，将区块链技术与供应链金融相结合，实现成本更低、效益更高的融资新模式。

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