精益成本管理在环保水务企业财务成本控制的实践探索

代菲 郭晓峰/中核新能源投资股份有限公司

一、精益成本管理的内涵

精益管理源于精益生产，由日本丰田汽车公司发明并成功应用于生产实践。精益管理由最初的生产系统管理逐步延伸到企业各项管理业务，由最初的具体业务管理方法逐步上升为战略管理理念。精益成本管理是以价值增值为导向，融合精益采购、精益设计、精益生产、精益物流和精益服务技术，把精益管理思想与成本管理思想相结合，形成了全新的成本管理理念——精益成本管理。精益成本管理是排除一切不创造价值的环节，有效组织和配置资源，使企业在竞争中获得经营全周期的成本优势，是一种全面的、全过程的、全新的成本管理理念。精益成本管理由成本规划、成本控制和成本改善三大支柱构成［1］。

精益成本管理是近年成本管理模式提出的新思路，因其能够精细化地管理企业资源投入与运转，帮助实现良好的收益水平而备受推崇。成本精益管理是企业实现降本增效最直观也是最核心的一环，不是简单追求减少投入的降低成本，是强化成本意识聚焦精细管理，以更少的投入最合理的成本配置来保持甚至提升产品质量，实现企业财富积累，增加企业核心竞争力，为企业高质量发展推波助力［2］。

二、环保水务企业实施精益成本管理的背景

某环保水务企业所属水务行业是重资产行业，具有投资金额大，融资比例高等特点。融资额一般约占项目投资总额的60%—80%，公司对融资利率较为敏感，财务费用对公司成本影响较大，因此降低利息成本成为精益成本管理的关键。2021 年某环保水务企业选取下属项目公司A 作为降低财务费用的试点公司。

A 公司成立于2019 年12 月10 日，由某环保水务企业和某地市国有资产经营有限公司共同出资组建，是地市净水厂经营权转让PPP 项目的项目公司，主要负责净水厂项目投融资、运营及维护等。A 公司总投资约6 亿元，注册资本1.26 亿元，对外融资4.75 亿元，项目融资比例约80%。贷款期限18 年，贷款利率执行5 年LPR 上浮5 个基点（即年利率4.7%），A 公司2020 年实现收入6400余万元。

（一）金融机构推进绿色信贷，市场利率下降趋势为债务置换提供动力

2021年2月国家发布《关于加快建立健全绿色低碳循环发展经济体系的指导意见》。绿色发展成为我国经济发展重要底色，各银行通过绿色金融为环保、节能、清洁能源等领域的项目投融资、项目运营等提供金融服务。某环保水务企业所投资运营的市政水务项目属于绿色金融支持范畴，因此众多金融机构愿意为项目提供资金支持。同时自2020年1 月以来，中国人民银行多次调减LPR，5 年中LPR 从4.8%降至4.65%，市场利率呈现下降趋势，使得申请银行债务置换成为可能。

（二）减亏治亏、降本增效推动精益成本管理加快实施

2021年集团公司发布亏损企业三年治理专项工作方案，明确将亏损企业治理工作作为公司发展的经济任务和政治任务。A公司主营业务为净水生产及供应，2020 年正式运营。虽然项目收费来源稳定，但由于项目初期水量需求有限，致使营业收入不足以覆盖运营成本，公司属于培育期亏损。经分析，年度财务费用2700 余万元，占营业总成本的41%。A公司财务利息费用对营业总成本影响较大，如能降低融资成本，将助推A公司扭亏为盈，实现高质量发展，因此债务置换成为公司加强精益成本管理的重要手段。

三、环保水务企业实施精益成本管理的意义

“十三五”期间，国家逐渐加大对环境保护的重视，先后推出多项环保产业相关政策。国家《“十三五”规划纲要》、2016 年国务院印发的《土壤污染防治行动计划》（“土十条”），2017年中共中央办公厅、国务院办公厅印发《关于划定并严守生态保护红线的若干意见》等文件的发布均标志着我国环境管理工作开始从以控制环境污染为目标导向，向以改善环境质量为目标导向转变。党中央关于《十四五规划目标和二〇三五年远景目标的建议》提出了“十四五”期间要“治理城乡生活环境，推进城镇污水管网全覆盖，基本消除城市黑臭水体”的发展目标。形势表明，环保产业迎来了最好的时代，也是最具挑战的时代。在政策驱动、业务转型升级等多种因素下，环保水务市场呈现国有资本大举进军央企、加速布局的新趋势，通过大量的并购重组民营环保企业，快速扩张环保版图。

但由于环保水务业务具有受政府强力监管、水费收费依赖政府补助等行业特点，使得水务市场普遍存在水价定价机制不够市场化、价格偏低等方面问题，上述问题直接制约了水务公司收入规模，进而影响水务公司收益水平［3］。

某环保水务企业是一家专业从事环保水务投资及运营的企业，成立于2007年6月，是国家首批生活污水处理一级运营商，城镇集中式污水处理设施运营服务一级认证企业。目前在辽宁、吉林、黑龙江、山东、江苏、安徽、江西、福建8个省份、14个地市投资运营30 余个污水处理项目，日处理污水能力350余万吨，污泥处理能力达440吨/日。

（一）实施精益成本管理是环保水务公司适应市场竞争的必然选择

随着国家对环保问题愈发重视，环保行业政策频出，相关政策利好水务行业国内水务项目市场化竞争愈发激烈，行业利润水平日趋下降。水务领域的PPP项目竞争压力巨大，市场竞争饱和激烈导致项目利润水平已降至低收益水平。为应对水务市场的激烈竞争现状，各水务公司均在积极开展技术研发、降低运营成本、探索开展商业模式等理念来提升企业核心竞争力，使得其在残酷的竞争中保持领先，实现可持续发展。国内水务公司成本增加主要源于电费、药费、水费等材料价格的高速上涨；工资、社保等人工成本的刚性支出增加；科技研发等技术投入支出的提升；企业提标、扩大生产带来债务成本增加。企业成本的不断增长，水价调价机制受政府管控难以提升，使得企业盈利能力受限，因此提升企业精细化管理水平是水务公司提升利润空间最有效的措施。

（二）实施精益成本管理是环保水务公司提升财务管理水平的内在需要

精益成本管理有助于帮助企业进一步提升财务管理的水平。财务报表中的各项指标数据对企业控制成本都发挥着巨大的作用。通过将各项成本指标按照公司生产环节或业务板块进行分拆或组合，进行年度、行业等维度对比，深入挖潜数据价值，找到降本增效关键点，消除成本浪费，可为企业降低成本提供整改意见［4］；同时对公司表现较好的指标进行分析，持续改善、精益求精，为企业创造更多的利润空间。此外通过发挥公司整体资信优势，创新融资模式，持续拓展与各大银行战略合作，特别是申请政策性银行贷款支持；同时充分用好绿色金融政策推动绿色债券、资产证券化、公募REITS、环保产业基金等搭建，为公司业务发展提供资金保障的同时降低融资成本。通过财务数据分析将精益成本管理贯穿在企业运作的每个环节，全面提升财务管理水平，助力企业提质增效。

四、精益成本管理在某环保水务企业的应用

某环保水务企业将成本管理与精益管理、亏损企业治理等专项工作相结合，认真组织推进成本精益管理，全面梳理亏损企业成因和变化情况［5］，持续深入开展开源节流、降本增效工作，确保完成减亏扭亏工作。

（一）项目分析

A 公司2019 年签订特许经营协议时，正值新冠肺炎疫情暴发最严重时期，企业很难直接与金融机构高效洽谈业务。同时特许经营协议要求3个月内完成特许经营费支付，致使融资业务办理变得紧迫而又艰难。经与多家银行沟通融资方案，最终选择某政策性银行（以下简称甲银行）作为融资银行。当时之所以选择甲银行，主要基于以下三点。

一是甲银行为政策性银行，多为政府民生类项目提供大力支持，政府关系良好、审批速度快，可承诺在协议约定时限内完成放款。

二是2020 年初银行市场同类固定资产贷款平均贷款利率为5 年LPR 上浮20 个基点，甲银行融资利率相对较低，5年LPR上浮5个基点对于A公司来讲利率最为优惠。

三是商业银行提供的固定资产贷款年限一般为10至15年，甲银行提供的固定资产贷款期限可延长至18 年，可有效缓解A 公司在项目期间的资金支付压力。

（二）成立工作组

为积极稳妥推进债务置换工作，某环保水务企业组建债务置换项目小组，研讨如何有效降低A公司借款利率，节省利息费用，实现降本增效助推公司扭亏为盈、实现高质量发展。

债务置换项目小组由公司总部和项目公司两级组织组成。总部由财务总监担任组长，财务经理、融资主管及项目公司财务人员担任组员。项目小组多次召开债务置换工作调度会，不断推进债务置换及风险防范化解工作。项目小组按照置换工作具体计划，加强组内及外部银行沟通协作，各司其职，明确责任、分解任务，为做好本次债务置换任务奠定坚实基础。

（三）制定工作目标

按照精益成本管理思路推动项目开展，拟定工作目标及计划。具体为：

1.2021 年7 月与甲银行洽谈调减贷款利率10—20个基点需求。

2.2021 年8 月与甲银行初步协商一致后，提交降低融资利率申请，等待银行审批。

3.2021 年9 月待甲银行审批通过后，签订调整借款利率相关补充文件，提交公司决策。

4.2021 年10 月双方签订调整借款相关文件，完成债务置换。

（四）遇到问题及应对措施

问题一：甲银行提出绿色金融利率优惠政策倾向新增借款，存量借款不满足政策扶持条件。

应对措施：2021 年9 月，债务置换小组在与甲银行洽谈降低利率需求初期，甲银行提出绿色金融利率优惠政策倾向新增借款，存量借款不满足政策扶持条件，不同意降低存量借款利率。

经债务置换小组与甲银行客户部多轮洽谈，甲银行考虑到与某环保水务企业多年良好合作关系，且近年来公司在甲银行资信评级较好，经济指标逐年增长，未来业务深入合作机会众多，最终同意对A公司降低借款利率。

问题二：甲银行利率调减初步方案为原有利率基础上调减10个基点，调减幅度较小。

应对措施：债务置换小组经与当地其他银行了解，绿色金融为当年各银行重点支持业务，同类项目可获批更优惠的融资利率，因此认为甲银行优惠利率幅度未达预期。

债务置换小组再次与甲银行进行多轮谈判，并将其他银行愿意置换的意向反馈至甲银行客户部，客户部经与银行主管领导协商同意在原有借款利率基础上调减20 个基点。债务置换小组认为甲银行利率与他行置换方案相比并无明显优势，提出至少调减25 个基点需求，甲银行认为超过地区分行审批权限，需向上级银行申请。又经债务置换小组多轮沟通，最终于2021年10月末甲银行同意在原有借款利率基础上调减25个基点。

（五）精益成本管理项目实施效果

1.直接效益

经初步测算，A 公司通过该项债务置换2022年可节省财务费用110余万元，整个借款期约节省财务费用1100余万元。

总体看，A公司在同一家银行完成高息借款置换，既是公司紧密抓住国家绿色信贷有利时机，也是某环保水务企业总部与项目公司上下联动，合力破解减亏困局的重要措施。借款置换不仅有效降低融资成本，也更有利于减少未来资金偿付风险。A 公司借款置换的成功也具有一定的推广性。

2.间接效果

该项目实施使精益管理与公司成本管理效果充分结合释放，通过财务分析发现企业成本管理的薄弱环节，针对薄弱环节制定有针对性的整改措施，使得企业真正实现精益管理，提升财务管理价值。

五、结论

债务置换精益管理项目的实施作为公司降本增效、减亏治亏的重要举措，将助推环保水务公司扭亏为盈实现高质量发展。该项目将财务管理与精益管理理念、工具有效结合，在探索精益管理应用、推广模式以及企业成本控制方面走出坚实一步，创造经济价值的同时在某环保水务企业所属项目公司具有一定的推广意义。

同时，该项目实施为后续精益成本管理扩展与延伸提供了诸多可能。如在资金精益管理方面，企业通过对资金集中管理、盘活存量资产等方式可提高资金效益；融资精益管理方面，企业可通过绿色信贷、绿色债券、环保基金等多渠道进行融资，创新融资模式降低资金成本；在会计核算、税务管理及精益管理方面，企业可抓住会计和税务处理政策变化，找到成本控制关键点，选择最适合企业的政策；在财务分析精益管理方面，运用会计信息化工具，深入分析财务数据为企业决策提供有效依据；在对下属公司财务精益管控方面，明确公司各个层级财务组织的职责权利，充分调动财务人员工作积极性，这些都必将进一步丰富和完善精益成本管理范畴。