港口装卸机械Cargotec和Konecranes合并和结构调整对港口机械市场影响如何？

童 晖

尽管2021年由于疫情影响，国际航运形式依旧受到影响，但是港口机械市场整体不确定性依旧存在。尽管宏观经济指标依旧有了很大改善，但全球需求仍未回到疫情以前的水平，港口机械市场已周期性滞后而著称。

本月最受关注的莫过于Cargotec又一重大战略调整，这也是至去年Cargotec宣布与Konecranes合并以来的又一重大消息，这或许是Cargotec为二者合并所作的战略调整，Navis其业务与Konecranes TBA存在市场竞争。Cargotec将Navis业务出售给技术投资公司Accel-KKR ，公司估值为3.8亿欧元，这是一家位于硅谷的领先技术型投资公司。Cargotec预计这笔交易将对其2021年营业利润产生约2.3亿欧元的积极影响。最终收购价格将根据惯例营运资金和交易结束时类似债务的调整来确定。在此之前，2020年2月宣布，Cargotec将评估Navis的战略选择，以确定支持Navis未来发展的最佳选择。2020年12月，Cargotec宣布董事会已决定启动Navis软件业务的实际销售流程。

两家集装箱装卸设备巨头的大规模合并的意义是巨大的，将需要时间来消化。这两家公司几乎在所有集装箱装卸设备领域都存在竞争。因此，这对于未来集装箱装卸设备市场影响巨大，工厂生产员工、全球销售公司、分销商以及港口运营商都意味着调整。Cargotec Hiab和MacGregor产品组合以及Konecranes工业起重机和起重机以及散料装卸部门是唯一的非竞争性生产线。两家公司的规模和价值大致相等，合并估值大概在50%：50%。尽管在某些市场中，Konecranes与Terberg共享经销权，但其与Kalmar Ottawa码头牵引车不存在竞争，同时Konecranes Gottwald MHC也不存在与Kalmar竞争关系。

虽然从宣布合并至今已经过去半年，但是目前尚不清楚合并过程还需要花费多长时间，这还需要得到大多数司法管辖区监管部门的批准，目前已获得芬兰金融管理局批准，合并预计最早将在2021年下半年获得最终批准。监管机构可能会要求剥离一些产品线以保证其市场竞争，集装箱跨运车就是一个很好的例子，二者都表示希望合并后的新公司能够保证现有产品组合的完整性。合并的众多细节对于港口机械行业太重要，随着不同港口机械逐渐进入自动化领域，仅仅靠集装箱搬运技术就过于昂贵。合并后的公司希望能够成为其港口运营商全生命周期合作伙伴，并且各产品部门之间的联系、软件和服务都可以与客户之间共享。

一段时间以来，港口装卸设备制造商一直在数字化、自动化、软件和其他技术方面投资，以将其产品范围延伸到设备和备件业务之外。市场也发生了变化，特别是经过疫情以后，全球各地的港口运营商都在考虑数字化、智慧港口、购买先进的自动化设备，但是他们希望有一种系统可以知道每小时的生产效率，不仅限于港口装卸设备本身。多年来，港口装卸机械行业一直在努力寻找智慧港口和港口数字化环境下的成功秘诀，但是如何构建和调整以固定价格提供一定性能的自动化系统呢？

如果OEM能够成功做到这一点,那么他们就有机会与客户之间的合同关系性质改变从而为港口运营商分享装卸搬运集装箱的价值，而不仅仅是单纯出售港口装卸设备本身。谁赢得这场智慧港口的竞赛，谁就会引领未来港口装卸机械市场。ZPMC已遥遥领先中国的其他竞争对手，其销售的港口装卸设备比Kalmar、Konecranes更便宜。多年来Cargotec和Konecranes都试图通过横向收购来发展，包括与中国的合资企业或者服务公司来合作，或者通过调整供应链来降低成本，却发现新的低成本竞争对手在不断涌现，而这并不是重新获得市场份额的最经济有效的方式。

自动化和数字化改变了港口装卸机械的市场格局。自动化港口装卸机械需要智能化的系统来搬运物料，需要数据驱动决策时，可以更高效的采购和维护港口装卸设备。港口装卸设备制造商对此深有体会，对于中国的港口装卸设备制造商更是深感国内劳动力成本的不断攀升和短缺，而这正是他们致力于调整其战略发展方向的重要原因。特别是最近几年国内自动化码头建设的巨大蛋糕的诱惑下，各家中国港口机械制造商都试图在港口机械远程控制、远程信息处理、远程诊断、设备控制系统和港口操作系统方便取得一定发展。

而两家欧洲港口机械制造的合并，将大大降低其在电气化、无线处理技术以及5G新兴技术等工业自动化方面投入的研发成本。许多时间和金钱被投入到测试不同的技术和开发平台上，以支持不同领域的数字化和自动化，而不仅仅是集装箱码头。两家分来公司都觉得可以在一起做得更好，而不少同时在同一时间做同样的事情。

而中国的港口装卸制造商们似乎没有ZPMC先知先觉，随着人力成本的不断攀升，集装箱装卸机械市场竞争日趋白热化，出现不断分化的局面，海西、三一、华东都在集装箱装卸机械市场分得一杯羹，除了大连华锐这家老牌国企依旧没有破局。但是ZPMC在港口自动化和智慧港口方面也遥遥领先于其他中国制造商们，这也源于其多年在这一领域的投入和公司战略结构的调整的结果。