中国工商银行面临第三方支付的挑战分析及应对策略

梁荣平

(喀什大学经济与管理学院，新疆 喀什 844006)

一、引言

2004年，支付宝的诞生，促进了我国第三方支付业务的发展，截至2020年6 月，其日均交易笔数超过6 亿。 随后，微信支付、京东支付等第三方支付平台纷纷出现并得到了迅速发展。 截至2020年，我国第三方支付成交规模达到271 万亿元。 第三方支付以其低成本、高效率的特点深受人们的喜爱，并且利用大数据技术来分析客户的需求，从而给客户提供更加精准的金融服务，这种服务方式与传统金融服务方式相比，效率更高，更加方便快捷，这对传统商业银行的中间业务、贷存款业务和客户资源无疑是一次巨大的冲击。

关于第三方支付对传统金融机构的影响，学者主要从第三方支付的发展历程、发展原因以及存在的问题、第三方支付对传统金融机构的冲击等多个方面展开了研究。 张道升和谢乾坤指出支付宝在我国第三方支付中占很大的比例，并且以支付宝为例说明了我国第三方支付的发展状况，我国第三方支付虽然发展趋势较好，但是还存在一些问题。 蒙月认为第三方支付的兴起，对商业银行的发展产生了很大的影响，银行必须将互联网和传统金融服务结合起来，加快自身的转型，通过创新手段来提高金融服务产品质量，吸引更多的客户，从而利用客户资源，提高自身的收益水平。 李颖认为第三方支付发展速度较快的原因是在电子商务领域占了先机，所以商业银行也应该从电子商务的角度出发创新支付业务与金融服务产品， 拓展自身的网上结算业务。 John Simpson 分析了发达国家和发展中国家的互联网金融对传统金融的影响，并指出互联网金融的发展，降低了传统金融机构的运营成本，尤其是第三方支付的兴起，更是降低了金融机构的支付成本，并且为客户提供更加方便快捷的服务，促进了互联网金融的发展。

国内外相关研究文献显示，我国在第三方支付方面起步较早，发展速度较快，第三方支付在支付市场所占的规模逐渐增大。 学者主要对第三方支付的概念以及发展现状进行阐述，很少有学者实证分析第三方支付对中国工商银行的影响。 因此，本文主要分析第三方支付的发展历程及现状，并以中国工商银行为例，选取相关的指标建立模型来分析二者的关系，从而提出中国工商银行面对第三方支付挑战的应对策略，为其他商业银行的发展提供参考。

二、第三方支付对中国工商银行影响的实证分析

(一)变量的选取与说明

1.被解释变量

本文的研究对象是中国工商银行和第三方支付的关系，因此在选取变量的时候应该遵从银行的发展规律。 被解释变量选取总资产收益率(ROA)，它是衡量企业盈利的重要指标，用税后利润占总资产的比重来表示。 总资产收益率越高，表明该企业的收益越高，利润越多。

2.解释变量

文章结合学者对我国第三方支付发展的现状分析，选取2013～2019年的6 个指标作为解释变量，构建模型研究第三方支付对中国工商银行的影响。 所有解释变量的数据均来自2013～2019年的中国统计年鉴和中国工商银行年报。 6个解释变量如下:

(1)第三方支付规模(TP)。 当前，第三方支付在支付市场中占了很大的比例，文章采用第三方支付规模来表示第三方支付的发展水平，研究其对中国工商银行的影响。

(2)GDP 增长率(GDP)。 经济发展与金融发展息息相关，经济发展水平提高会促进信息科技的发展，从而提高互联网金融发展的水平。 文章用GDP 增长率来衡量我国经济的发展水平，从而研究与银行盈利能力的关系。

(3)居民消费价格指数(CPI)。 居民消费价格指数是反映居民所购买的消费品和服务项目价格水平变动情况的指标，反映出人们的生活水平，并能在一定程度上反映通货膨胀或通货紧缩的情况。

(4)资本充足率(CAR)。 资本充足率反映商业银行对于风险的承受能力。 当银行的客户利益受到损失时，如果银行的资本充足率较高，则可以降低客户的经济损失，说明银行的风险承担能力比较强，因此可以吸引更多的客户，从而提高盈利水平。

(5)非利息收入占比(PI)。 非利息收入占比是非利息收入与营业总收入的比值，用来衡量银行业务收入的能力。 当前非利息收入占营业总收入的比重已经成为衡量业务收入能力的重要指标。

(6)贷存比(LDR)。 贷存比是衡量银行盈利能力的指标，用银行贷款余额和存款余额的比例来表示。 贷存比越高，说明该银行的盈利能力越强。 因为存款时银行需要支付利息，成本会增加，存款越多，银行的成本会越高，则盈利能力不强，收入少。

(二)建立模型

1.相关检验

在建立多元回归模型研究第三方支付对于中国工商银行的影响时，需要检验变量之间是否具有多重共线性，如果没有多重共线性，则可以建立模型来进行分析。 首先对变量作相关性分析，相关分析结果如表1 所示。

表1 相关分析结果

TP GDP CPI CAR PI LDR TP Pearson 1 GDP Pearson 0.035 1 CPI Pearson 0.263 －0.021 1 CAR Pearson 0.374 0.018 0.272 1 PI Pearson 0.279 －0.239 －0.042 0.327 1 LDR Pearson －0.351 －0.188 －0.252 －0.354 －0.278 1

表1 显示了变量之间的相关分析结果，从表中可以看到，变量之间的相关系数均小于0.5，并且在1% 的置信水平下通过了检验，变量ROA、TP、GDP、CPI、LDR、CAR、PI 之间不存在多重共线性，可以用被解释变量总资产收益率与6 个自变量建立回归模型。

2.建立多元回归模型

由相关性分析可知6 个解释变量间的相关性较弱，并且不存在多重共线性问题。 为了进一步研究二者的关系，用多元回归分析方法验证这些因素对工商银行盈利水平的影响。

本文设立的实证模型为:

3.实证结果分析

对中国工商银行2013～2019年被解释变量、解释变量数据进行实证分析，用SPSS 软件对处理过的数据作回归分析，输出结果见表2 和表3。

表2 模型汇总

注:预测变量为TP，GDP，PI，CPI，LDR，CAR。

模型 R R2 调整R2 标准估计的误差1 0.911 0.829 0.805 0.11551

表3 系数表

注:预测变量为TP，GDP，PI，CPI，LDR，CAR。 因变量为ROA。

模型 非标准化系数 标准系数B 标准误差 β t Sig.1 (常量) －72.097 32.345 2.560 0.020 TP －0.001 0.047 －0.233 －0.861 0.003 GDP 6.262 0.311 －0.430 0.872 0.002 CPI 1.212 7.572 2.538 1.615 0.003 CAR 2.603 0.488 －6.024 2.738 0.001 PI －5.466 0.111 0.443 0.326 0.006 LDR 1.430 0.133 －3.287 0.227 0.007

根据分析结果可知，模型得出的回归方程为:

其中，复相关系数

R

＝0

.

911，决定系数

R

＝0

.

829，由决定系数看回归方程高度显著，该模型拟合优度为0.829，模型拟合度很高，

F

值很大，在5% 的显著性水平下显著，整个方程有效。 第三方支付规模(TP)、GDP 增长率(GDP)、居民消费价格指数(CPI)、贷存比(LDR)、资本充足率(CAR)、非利息收入占比(PI)在5% 的显著性水平下检验通过。 同时可以看出，第三方支付市场交易规模与中国工商银行的总资产收益率呈现负相关，当第三方支付市场交易规模越大时，工商银行的盈利会越少。 并且非利息收入占比与总资产收益率也呈现出负向关系。 GDP 增长率、居民消费价格指数、贷存比、资本充足率都和工商银行的盈利水平呈现正相关关系。

三、中国工商银行应对第三方支付影响的策略

(一)中国工商银行相对第三方支付的优劣势

1.中国工商银行相对第三方支付的优势

中国工商银行发展时间较长，具有完善的运营体系，金融服务产品也在不断创新发展。 中国工商银行从成立至今，积累了大量的客户，包括企业、政府和个人等，截至2020年末，公司客户有864.3 万户。 很多客户已经习惯于在中国工商银行办理业务，具有较高的忠诚度。 中国工商银行的客户规模较大，并且质量比较高，他们大多非常信任工商银行提供的金融服务产品。 而第三方支付的主要客户群体为个人及小微企业。 其方便、快捷、安全的优点让很多居民在日常生活中选择使用第三方支付进行支付结算。 与第三方支付相比，中国工商银行的客户资源要更加庞大，质量更高，更加稳定。 在金融行业的发展过程中，防范金融风险是一个重要的问题，中国工商银行经过多年的发展，已经形成了比较完善的金融风险防范体系，如银行风险测评系统、银行风险控制系统和银行风险监管系统，能够有效避免多种金融风险。所以对于金融风险防范，工商银行具有很多的经验和方法。

2.中国工商银行相对第三方支付的劣势

相对于第三方支付，中国工商银行在经营的过程中存在一定的劣势。 其主要以网点的形式来服务客户，设立线下网点需要较多的运营成本。 而对于第三方支付机构来说，因为第三方支付都是在网上进行交易，因此在运营成本上可减少这部分开支，运营成本较低。 此外，中国工商银行的客户大多需要去营业网点办理业务，会受到时间和地域的影响，效率比较低。 第三方支付的业务则均在网上进行办理，不会受时间和地域的限制，所以效率比较高，吸引了大量的客户。同时第三方支付可以通过大数据分析来获取客户的信息，了解客户的金融服务需求，从而可以为客户提供更加精准的金融服务。 现阶段，互联网的发展影响了很多产业的发展模式，第三方支付机构在经营的过程中会更加注重创新，为客户提供更加优质的服务。 而工商银行的产品创新往往有些滞后，所以流失了很多的客户，例如眼下的第三方支付平台，给银行的盈利水平带来很大的影响。 所以银行为了提高在未来市场中的竞争力，应该提高创新能力，创新出质量更高的金融服务产品。

(二)中国工商银行对第三方支付影响的应对策略

1.拓展银行的移动支付业务

当前，随着互联网的普及，互联网金融也呈现出了爆发式的增长，越来越多的企业和用户选择第三方支付，随着时间的推移，移动支付的市场占比高于传统支付的市场占比。中国工商银行应及早做好应对第三方移动支付的准备，如可以抓住自身优势，结合互联网的技术手段，与商场、医院等结合推出自身的支付产品，吸引更多的客户。 在互联网发展迅速的时代，应把握好互联网支付的发展机遇，通过银行自身拥有的成熟运用体系，创新出更加方便、快捷、安全的支付平台。

2.创新银行信贷业务

信贷业务依然是中国工商银行保持盈利的关键，因此，重视并加强自身的信贷业务是中国工商银行发展的关键。中国工商银行作为第三方支付机构资金的管理者，与第三方支付有着紧密的联系，所以，银行应该有针对性地向其他企业提供信贷服务。

3.深化银行以客户为中心的理念

中国工商银行一般较为看重大型企业客户，而对小微客户有所忽视，导致部分小微客户对银行的服务产生不满。 目前，第三方支付主要服务的就是小微客户这一消费群体，随着服务的不断改进，其受小微客户欢迎的程度越来越高，获得了很大的市场份额。 因此，中国工商银行在未来的经营过程中也应当秉承 “以客户为中心” 这一理念，努力提高自身的客户满意度，扩大用户群体，改善用户体验。 中国工商银行可以利用互联网技术来分析每个客户的需求，从而有针对性地提供金融服务，进一步提高服务效率。