新锐股份(688257) 申购代码787257 申购日期10.15

发行概览：本次发行实际募集资金扣除发行费用后的净额全部用于公司主营业务相关的项目及主营业务发展所需的营运资金，将按轻重缓急顺序投资于以下项目：硬质合金制品建设项目、牙轮钻头建设项目、研发中心建设项目、补充流动资金。

基本面介绍：公司主要从事硬质合金及工具的研发、生产和销售。硬质合金属于国家战略性新兴产业，公司专注于硬质合金领域的技术开发，逐步掌握了矿用、切削及耐磨等应用领域的硬质合金核心技术，具备了较高的生产工艺水平，建立了完善的销售渠道，根据中国钨业协会硬质合金分会公开的统计数据，公司的硬质合金产量连续多年位列国内前十。

核心竞争力：公司自成立以来专注于硬质合金及其应用的研发与创新，以客户需求为导向，设立技术研发中心作为自主研发平台，密切跟踪行业内最新研究成果，开展长期技术研发工作，并在各事业部分设技术部，根据市场需求改进现有产品和开发新产品，保证公司技术和产品布局适应行业技术发展更迭。公司坚持自主开发和合作研发相结合，依托公司现有核心技术和研究开发队伍，加强与高校、研究所的多层次的技术合作。公司是江苏省企业技术中心及江苏省高效凿岩工具工程技术研究中心，公司是国内先进的大规模硬质合金柱齿研发制造基地及大规模矿用牙轮钻头研发制造基地，公司与南京航空航天大学、三峡大学和长江大学等国内高等院校建立良好的研发合作关系，形成了可持续发展的良性产学研合作生态。

募投項目匹配性：公司经过多年发展，已形成了较为完备的硬质合金及工具的技术体系，掌握了部分高端硬质合金产品的核心技术，公司产品在行业内拥有一定的竞争力和市场份额，但与国外高端硬质合金及工具厂商相比，国内硬质合金及工具企业在技术研发能力、产品制造工艺和产品性能方面仍存在差距。本次募集资金投资项目的建设，公司将加大生产设备、检测设备、自动化控制等方面的投入，提高公司硬质合金及牙轮钻头的产能水平，充分利用公司长期积累的技术和管理优势，在日益增长的市场需求中增加公司产品的市场占有率，增强公司的整体竞争力和市场影响力。本次募投项目建设，不仅有利于公司加快吸收、消化国内外各种新技术，并加速研发成果的转化，还能为公司提供充足的新产品、新技术储备，完善以客户需求为中心、以潜在市场需求为导向的产品和技术创新制度，从而使技术创新成为公司提供差异化服务和开拓新应用领域的有利支撑，为公司进一步开拓国内外市场提供助力。

风险因素：技术风险、经营风险、财务风险、内控风险、诉讼风险、募集资金投资项目相关风险、发行失败风险。

（数据截至9月30日）