基于区块链技术助推中小企业融资对策研究

张艳晓

摘要：融资一直是中小企业发展过程中的重要环节，在经历2020年的疫情后，融资形势对于中小企业出现不利的倾向较大。在传统融资模式的帮助下，中小企业融资得到了一定的缓解。随着区块链技术的迅猛发展，中小企业的融资有了新的方向。本文通过对区块链技术的具体含义以及特点作出分析，探讨传统融资模式中融资难的原因，具体说明区块链技术是如何帮助解决传统融资模式中的短板。最后结合区块链技术的优势，提出基于区块链技术助推中小企业融资的对策。

关键词：区块链技术；中小企业；融资

基金项目：湖北经济学院2020年研究生科研项目“科研立项题目”

一、引言

中小企业是我国市场经济中不可或缺的部分，所带来的的价值占我国国民生产总值的60%以上，是推动经济高质量发展的重要力量、是解决我国就业问题的主力军。但由于信息不对称、信用等级低等原因，“融资难”现象在中小企业发展中有增加的趋势，加上2020年新冠肺炎疫情的影响，中小企业融资问题成为企业发展的“拦路虎”。为帮助中小企业更好的发展，国家也出台了一系列政策措施，但要助推中小企业解决融资问题，必须标本兼治，进一步完善融资环境，建立金融机构“敢贷、愿贷、能贷”的长效机制。

区块链技术很有可能是继互联网科技之后，又一个能够掀起新的产业技术变革的新技术，其影响力甚至可能波及全世界。区块链技术的迅猛发展，为缓解中小企业的融资难提供了一种新思路。它是可以实现多个参与者之间同时“编辑”的共享账簿，使用分布式数据库进行识别、传播和记载信息，实现去中心化的记账系统。如果能够合理运用区块链技术，就能简化纸质申请流程，缩短时间，提高贷中审查的效率。区块链技术无疑可以极大程度上帮助解决中小企业融资难问题，因此，在国家提出推动区块链技术快速发展的背景下，积极探讨区块链技术在中小企业融资模式创新方面非常有必要。

区块链是基于系统中各市场主体共同认同的协议，不受任何中心服务器管控，利用链式数据结构来储存和识别数据，用密码学的方式保证数据的安全，建立一种智能合约式的新型数据储存模式。高萌（2019）越来越多的学者开始研究如何将区块链技术嵌入金融领域应用的创新，探讨区块链技术应用到中小企业融资领域的可行性[1]。

中小企业融资难已是不争的事实。刘刚、王婷婷（2020）认为中小型企业融资难问题的根本原因，在于中小企业不能做到像上市公司一样提供真实、准确的财务报表和审计稽查等资料，应鼓励大型金融机构积极地参与区块链项目当中。同时，在业务上选择上，应选择交易量大，交易简单，而且区块链技术应用广泛的业务作为切入点，还应该建立多个区块链试点和容错机制[2]。许贤丽、盛红有、胡艳（2019）提出向银行借款融资是中小企业最主要的融资渠道，中小企业若试图从银行貸款，必须向银行提供各方面的信息：资产、财务状况和具体业务等。银行也会考察中小企业的担保能力，尤其是有形资产的部分。但是，中小企业的短板就是有形资产[3]。所以，银行机构与小微企业之间的融资还有一定的困难。

中小企业的融资方式有限的情况下，区块链技术能够大大降低融资过程中的成本。王珍珍（2020）认为中小微企业常用的融资方式中，都存在因信息不对称，进而影响融资可得性的问题，而区块链技术省去了第三方的监督考核流程，同时也节省了在监督过程中的交易成本[4]。薛宇择和张明源（2020）认为，应当建立为中小企业服务的政策性银行，改进商业银行的决策机制以及信贷技术，向银行的基层分支机构下放部分决策权。同时，应该鼓励银行业金融机构改进征信技术以提高中小企业融资可得性[5]。葛甜甜、胡林柯（2020）提出中小企业要积极参与区块链技术的研究，利用已有的平台积极与多方建立信息共享，接触到更多的合格的资金提供方，打通数据孤岛，拓宽融资渠道，降低融资成本[6]。

针对以上文献综述可以发现，许多学者的研究促进了区块链技术在中小企业融资模式中的研发及应用，基于中小企业的财务信息不透明，经营信息保密性高，造成中小企业筹资困境的更主要因素是没有进行资金缺口的技术性分析，认为通过引入区块链技术，去中心化记账，消除信息不对称的顽疾，可以找到融资匹配的平衡点。鉴于以上研究成果，本文将区块链技术应用在中小企业融资模式进行补充。

通过对区块链技术的应用，构建新型的信任模式，提供新型经济运行机制。一方面，区块链技术能使所有的信息自由平等地进行数据交换，将交易记录储存在区块链的各节点，然后通过链式结构追溯到交易的造假方，使得数据的真实性和可行度得到提升，提高人们的信任度。另一方面，区块链的智能合约技术在前期融资过程有效约束融资企业，在后期资金流向上起着监测作用，真正实现服务实体经济发展的目标。在区块链技术应用创新下，经济的运行机制产生巨大的变化，人们通过利益分配机制，激发大家参与到区块链的运作中来，实现区块链利益众包。

二、区块链技术的概念及特征

（一）区块链技术的概念

在当今社会中，区块链技术被社会公认为21世纪最具潜力的互联网数据技术，对缓解企业融资、扩大产业发展规模有重要的促进作用。与普通网络技术不同，它不依赖任何中心服务器，而是基于系统中各参与方一致协商认同的协议或规范，用技术加密的方法记录所有数据，在虚拟空间以链式结构按时间顺序将一个个区块依次连接，使用分布式数据库进行识别和记载交易数据，交易信息不断扩大，最终形成一个分布式共享记账系统[7]。完整的交易历史都可直接呈现，在区块链上以多用户共同认定的数据块编码的形式，将相关信息输入形成智能合约，不需要等待任何机构或个人的沟通决定，在互联网空间中建立了新型的契约形态。

（二）区块链技术的主要特征分析

区块链技术具有去中心化、不可篡改、可追溯性强、数据开放共享等特征。

1.去中心化

在区块链网络中，减少了对任何中心化服务器和管理机构的依托，在整个系统中不受某一中心区块管制，各区块都参与其中，且独立分类记录、储存，自由、平等的参与数据的交换和管理维护，数据间相互衔接和制约，又会根据事前设定的方案及时更新数据[8]。任何数据的如果发生修改变动会留下痕迹并且造成数据坍塌，这种可能基本不会发生，同时各区块独立平等可单独存在，某一区块的数据发生错误不会影响到其他区块的数据，用户能够实时同步查阅到各阶段所需要的信息。因此，整个系统中始终保持着数据的完整可靠性。