我国区块链技术与实体经济融合研究现状、热点分析与展望

何美章 博士 尤美虹 副教授 通讯作者

（1、湖北第二师范学院 湖北武汉 430205；2、武汉东湖学院 湖北武汉 430212）

文献来源与研究方法

（一）文献来源

实体经济主要是指物质和精神产品的生产、流通和服务等经济活动。本文研究范围是我国国内相关文献，以实体经济主要产业和实体经济形态如工业、制造业、农业、商业、旅游业、供应链和物流为主题词，分别同主题词“区块链”一起在中国学术期刊全文数据库（CNKI）平台，检索SCI、EI、北大核心、CSSCI和CSCD来源的核心学术期刊文献，剔除相关性较弱、代表性不强和综述类文献，截至2020年5月25日，收集得到相关文献153篇。

（二）研究方法

本文基于文献计量学视角，利用CNKI的文献可视化分析功能和SATI文献题录信息统计分析工具，采用文献计量学的年度发文量统计、涉及学科统计、来源期刊统计、基金项目支持统计、核心作者分析、研究机构统计、关键词频次分析、共词网络分析和聚类分析等方法，分析区块链技术与实体经济融合研究领域的学者及其机构信息、学科背景、研究层次、研究主题和热点，并将结果以直方图、饼状图、云图和知识图谱等形式进行可视化分析，从整体上反映该领域研究进展。

区块链技术与实体经济融合研究现状的计量学分析

（一）年度发文量分析

国内相关研究始于2016年，2016-2019年分别发文1篇、13篇、22篇、72篇，2020年1-5月发文49篇。分析发现，该领域发文量除了与区块链技术的新突破相关外，还与国家政策和导向相关。2015年是我国区块链元年，同年年底，基于智能合约的以太坊上线使区块链进入2.0，开启区块链应用之路。

（二）涉及学科、来源期刊与基金项目分布

153篇文献中，涉及经济与管理科学的文献占46.8%、科技类学科（含信息科技、基础科学、农业科技、工程科技I、II等）占45.1%。表明区块链技术与实体经济融合的研究，正在从经济和科技两端出发，进行齐头并进式的研究。

区块链技术与实体经济融合的文献来源广泛。153篇文献来源于73个期刊，其中《商业经济研究》12篇、《中国流通经济》8篇、《计算机工程与应用》6篇、《西南金融》6篇和《当代经济管理》5篇，这5个期刊共刊发37篇，占总发文量的24.2%，成为区块链技术与实体经济融合的主要研究阵地；其它68个期刊的分散发文，表明该研究已引起其它领域广泛关注。

153篇文献受到基金项目支持的，国家自然科学基金31篇、国家社会科学基金20篇、教育部人文社科基金7篇、国家重点研发计划项目5篇，表明区块链技术与实体经济融合研究处于相关学科研究前沿，具有进一步深入研究的潜力。但是，超过半数研究文献未受到任何基金支持，说明需要进一步加大对该领域研究的支持力度，以推动该领域深入研究。

（三）核心作者和研究机构

核心作者指在学科发展过程中对学科发展贡献率大的作者。普莱斯定律计算公式根据发文最多作者的发文数量Nmax，定量评估核心作者最小发文数量M，如公式（1）所示。本文对第一作者和第二作者进行统计分析，得到M=1.5，即核心作者至少发表2篇论文。列出该研究领域的10位核心作者，其信息如表 1所示。该领域核心作者发文量在2-4篇，数量偏少，这一现象揭示了该领域的研究还有待深入。

研究机构。自2016年以来，共238个研究机构从事该领域的研究，其中10所大学作为该领域主要研究机构共发表26篇，占总发文量的23%，剩余的228个研究机构发表227篇，占总发文量的77%。其中，中国民航大学7篇、哈尔滨商业大学4篇、北京大学4篇、河海大学4篇、太原科技大学4篇。

区块链技术与实体经济融合研究主题与热点的可视化分析

（一）区块链技术与实体经济融合研究主题分析

关键词是对文献内容的高度凝练与概括，针对文献中存在的“一意多表”的关键词，本文采用概念聚合和概念抽象方法，对关键词进行数据清洗，使得关键词具有统一概念表述。例如，采用概念聚合方法将智能合约、不可篡改和共识机制等表述区块链特点和功能的关键词聚合为区块链；将大数据、云计算、人工智能、5G、物联网和产业互联网等新一代信息通信技术聚合为信息通信技术；采用概念抽象方法将供应链金融业务、供应链金融服务、供应链金融模式和农产品供应链金融等关键词抽象为供应链金融。

对文献关键词进行数据清洗后，统计得到222个不同关键词，在153篇文献出现的总频次为636次。频次不低于2次的高频关键词有43个，占比19.3%。对统计所得的高频关键词进行可视化分析，如图1所示，频次最高的关键词依次为区块链、供应链金融、供应链、物流、信息通信技术、朔源、中小企业融资和金融等。

高频关键词云图揭示了当前区块链技术与实体经济融合研究的主要内容是区块链技术与5G、物联网、大数据、人工智能等新一代信息通信技术通过技术融合，推动实体经济的供应链金融、供应链、物流、商业等实体产业集成创新和融合应用，探索实体经济产业新模式，解决传统实体经济产业的痛点，特别是中小型实体企业融资难、融资贵的难题，农产品质量安全溯源易断链、低可信度的难题，以促进实体经济高质量发展。

频次为1的低频关键词数量为179个，占关键词总数的80.6%。大量低频关键词的存在说明区块链技术与实体经济融合研究是多学科交叉融合的新兴领域，还未形成明确的学科特性。

（二）区块链技术与实体经济融合研究热点分析

本文进行关键词共词网络分析，当前研究主要存在4个热点主题领域：其一，除区块链为最大、最中心节点外，还存在供应链、物流、农产品、溯源、去中心化等次级中心节点；其二，以供应链金融为最中心节点，还存在金融、中小微企业、中小企业融资等次级中心节点；其三，商业、共享经济等为主要中心节点；其四，领域相对较窄，包括高质量发展、数字经济和产业融合。

因此，本文依据我国该领域研究现有成果，综合知识图谱所展现的研究热点进行推演与归纳总结，将当前该领域的研究热点归纳为以下4个方面：

第一，区块链技术与实体经济融合机理研究。学界从区块链技术与实体经济高质量发展间的理论逻辑、作用原理和作用等不同角度分析区块链技术与实体经济的融合机理，为区块链技术赋能实体经济高质量发展指引方向、提供思路。

区块链技术以及大数据、云计算、物联网、人工智能五大数字新技术与传统经济和实体经济的深度融合，其本质是新时代中国经济发展的数字化转型。可以描述为数字经济从数字产业化、产业数字化和数字化治理三方面对实体经济的促进作用，通过数字化技术的直接作用、替代效应、渗透作用，提高国民经济四大部门的社会劳动生产率。区块链技术与实体经济的融合，是将数字经济相关核心技术融入实体经济，发展新型业态，促进产业资源优化配置，推动实体经济的数字化、智能化转型和融合型相关产业的提质增效。

表1 核心作者及其发文量情况

图1 区块链技术与实体经济融合研究领域的高频关键词

对比其它信息通信技术，区块链技术最核心、最不可替代的价值在于通过多方共治和制衡方式建立多方互信，这对于降低经济社会整体信用成本、提升实体经济产业协作效率，促进实体经济高质量发展具有十分重大的意义。

第二，区块链技术与供应链及物流产业融合研究。学者们通过区块链技术特点与供应链及物流管理需求的耦合机理分析，形成区块链技术与供应链及物流的融合理论，进而提出相应对策，以解决当前行业存在的痛点。对于传统农产品供应链存在的上下游用户缺乏信任、信息严重不对称、溯源难以保障，建立基于区块链的农产品供应链逻辑架构，既可以提供上下游企业间的金融服务、信息共享，又可以保障信息安全及隐私保护；对于农村电商和物流发展面临的信息安全与共享、资源高效流动等问题，引入区块链技术，可以提出农村电商与物流企业共生发展模式及策略。对于我国出口供应链协同运营模式存在的问题，可以提出基于区块链技术的出口供应链体系战略框架，对我国出口供应链协同运营模式予以优化；利用区块链技术优势与跨境物流管理需求的耦合，可以探索区块链技术在跨境物流领域的典型应用模式，提升跨境物流管理绩效。对于供应链治理存在的机会主义风险和信任问题，借鉴去中心且形成信任共识的区块链互联网治理机制，可以提出基于区块链技术的供应链智能治理研究框架体系。对于我国物流供应链存在的信息壁垒、成本与效能难平衡、信用缺失和融资难的问题，基于区块链特性从物流供应链交易主体、交易机制和交易过程方面，可以对物流供应链模式进行重构。

可见，区块链的特性和供应链及物流管理的需求存在多重耦合，区块链技术与供应链及物流的深度融合能够破解困境，为实体经济高质量发展赋能。

第三，区块链技术与供应链金融的融合研究。传统供应链金融依然面临融资效率低、融资量少、融资企业覆盖面窄等问题。究其原因，是供应链上下游企业融资运作存在一系列共性问题所导致，即供应链上存在信息孤岛、对核心企业的信任不能有效传递给上下游企业、缺乏可信真实的业务场景，融资难、融资贵的现象突出和履约风险难以有效控制等。

区块链技术同供应链金融的融合可以破解中小企业融资难题。利用区块链的分布式账本来管理整个融资过程中非商业机密数据，加快了供应链中融资信息的流转，极大解决了融资信息孤岛的弊端。核心企业以区块链通证形式向一级供应商或分销商颁发的电子信用凭证可以被多级分拆流转，使核心企业信用有效延伸到多级供应商或分销商，从而提高核心企业信用穿透能力。区块链技术的不可篡改和可追溯特性，可以保证一旦数据被写入区块链后便不能被篡改且能被追溯，这使得任何虚假融资信息都会在区块链上留下“永久”记录，从而促使供应链上所有融资参与方必须确保融资行为真实可信。区块链上述机制使得供应链融资模式下，上下游企业能够向核心企业有效证明交易过程的真实性，进而获得核心企业授信，从根本上解决“融资难、融资贵”的难题。区块链的智能合约可以确保融资行为中交易双方或多方按照合约履行义务，并提高资金流向管控和回款控制效率，从而降低融资风险。

第四，区块链技术与共享经济融合的商业模式创新研究。从2014年网约车拉开我国共享经济的帷幕不到3年，共享经济却于2017年走向“寒冬”，亟需商业模式创新来突破其发展遇到的瓶颈。“区块链+”商业模式创新的方向与区块链“创世”的理念相契合，为区块链技术与共享经济融合的商业模式创新提供了理论依据。

针对共享经济发展遇到的困境，学者们认为可以借助区块链技术增强用户隐私保护、打破信息孤岛、降低交易成本、完善信用体系、提高市场监管水平以及减少垄断行为的发生，以促进共享经济发展、完善共享经济商业模式。

共享经济是资源拥有者和资源需求者利用互联网建立互动合作，通过点对点交易模式实现价值再分配的互利经济模式。本质上，去中心化是其天然追求，互联是外部驱动力，互信是内部驱动力，价值再分配是目标。共享经济特点与发展需求与区块链的特性存在多重耦合，区块链技术与共享经济的深度融合不仅能够实现全网互联、全网互信，还能实现价值全网互享，从而推动共享经济模式创新，帮助共享经济走出“寒冬”。基于区块链的共享经济商业模式创新可从数据权、隐私和数据成本等方面，采用弥补式、取代式和颠覆式创新。

区块链技术与实体经济融合研究展望

回顾区块链技术发展历程，区块链技术的升级换代会逐步引起相关产业革新。区块链1.0时代（2008-2013年）是以比特币为代表的基于程序算法的“数字现金”时代。去中心化、不可篡改性、分布式账本、开放性、可追溯和共识信任机制等是区块链基本核心功能。区块链2.0时代（2013-2018年）是以“以太坊”为代表的基于智能合约的“可编程金融”时代。智能合约功能使得区块链应用范围从单一货币业务扩大到涉及合约功能的金融业务，如股权、债权和产权的登记、转让，证券和金融合约的交易、执行等金融领域。

2018年9月，《区块链3.0共识蓝皮书》正式发布，随着区块链技术的可扩展性和效率的提高，区块链应用已进一步拓展到供应链及物流、供应链金融、共享经济、农业生产、旅游产业、智能制造等实体经济领域，区块链将进入3.0 时代。

区块链3.0时代将是以数字发票为代表的基于实物资产映射的“数字票证”时代，利用数字权益票证进行资产权益的确权、交易流转、交割，实现数据全流程可追溯、可防伪和可审计。因此，根据《区块链3.0共识蓝皮书》的愿景，区块链3.0时代可从技术创新、产业创新和数字治理三个方面实现区块链技术与实体经济深度融合，赋能实体经济高质量发展。

大力推进区块链3.0技术创新，构建主权区块链底层开源开发平台。原始创新能力的提升对我国在区块链这个新兴领域走在理论最前沿、占据创新制高点、取得产业新优势至关重要。需要重点攻克高并发、低能耗的并行分布式数据账本底层技术，结合物联网、人工智能等前沿科研成果，形成安全、智能、标准化、可大规模商业化应用的区块链3.0技术生态。

以资产上链的票证化改造推动产业创新。通过推动实体资产权益上链完成数字票证化改造，让实体经济产业进入具有广阔发展前景的“数权世界”（数字经济与数字治理）。数字票证即“数字权益票证”，是各种资产的权益属性在“真实世界”与“数权世界”两个平行时空之间转移的中间价值媒介。在数权世界中，以数字票证为价值媒介，实体经济产业的生产资料将得到更加合理分配，生产力将更大提升，生产关系也将得到进一步优化重构。数权世界中实体经济产业能力的提升映射到“真实世界”将引起产业模式变革，进而促进实体经济高质量发展。因此，实体经济产业在“真实世界”与“数权世界”两个平行时空间的相互映射关系，实体经济产业在“数权世界”中的解构、融合和重组机理与途径等将成为区块链3.0技术与实体经济融合的重要研究内容。同时，促进区块链3.0技术与实体经济深度融合的产业政策，也将成为后续研究方向。

围绕数字经济发展，推动数字治理创新。数字治理是数权世界的“半边天”，是稳定数权世界的基石。区块链3.0时代的数字治理将成为后续研究重点，包括开展针对区块链安全风险的研究，建立适应区块链技术机制的安全保障体系，探索面向数字经济时代金融、法治领域的“沙盒创新”监管模式，完善实物资产上链确权、追踪、交易、变更、行权等相关金融、法治建设。