我国商业银行非利息收入影响因素研究

雒洪

【摘 要】我国商业银行的营业收入和利润主要依赖于传统的存贷款利差业务，而非利息收入在营业总收入中所占比例相对较小。近年来，各大商业银行开始意识到发展非利息收入业务的重要性，非利息收入业务发展迅速，因此，研究我国商业银行非利息收入的发展及其影响因素，有利于优化我国商业银行的业务结构，使其根据自身条件更好地发展非利息收入业务，具有重要的理论和现实意义，本文从非利息收入的理论入手并分析了商业银行非利息收入的影响因素。

【关键词】商业银行；非利息收入；影响因素

一、前言

国内学者对商业银行业务和收入的研究多数为中间业务的研究，在非利息收入方面国内学者也有一些研究，但研究方向和文献数量相对较少，因此研究我国商业银行非利息收入的影响因素具有重要的理论和现实意义。本文的研究目的着重在于立足我国当前的国情并结合我国商业银行非利息收入的实际发展情况，围绕几个主要的影响因素展开讨论，并对其进行实证分析。

二、非利息收入理论

（一）非利息收入界定

银行收入的来源大致可以分为两类，一类是来自于存贷款利差的利息收入，另外一类就是传统利息业务收入之外的非利息收入。本文将非利息收入分为手续费及佣金净收入、投资损益、公允价值变动损益、汇兑损益及其他非利息收入五个部分。

（二）非利息收入发展的理论基础

1、金融创新理论

20世纪初，Joseph Alois Schumpeter提出了创新理论，创新理论建立最初的目的是为了解释经济周期和经济增长的问题。

2、协同效应理论

20世纪70年代初，Hermann Haken首次提到了“协同”这一概念，协同效应理论通常是指企业将资源进行更为合理的配置，使得企业整体的效益大于所有单位部门或子部门所产生的效益加总。

3、企业多元化经营理论

企业多元化经营理论最早由美国学者H.I.Ansoff提出，即商业银行为了多方位多角度地获取收益而通过投资或控股的方式涉足基金、保险等领域的行为。

三、我国商业银行非利息收入影响因素的实证研究

（一）变量的选取及定义

1、被解释变量

非利息收入占比（NIIRATIO）：由于本文是研究各类因素对商业银行非利息收入的影响，因此被解释变量的选取将会围绕商业银行非利息收入而展开。由于各商业银行在总资产规模和内部经营管理结构上存在着一定的差异，如果单纯地将非利息业务收入数额的绝对值作为被解释变量，则难以通过绝对值的变化反映出各影响因素对商业银行非利息收入的影响程度，因此选用非利息收入占比（NIIRATIO）作为被解释变量。

2、解释变量

（1）净息差（NIM）。商业银行的净息差代表着净利息收入的收益率，通常是指商业银行的净利息收入与全部生息资产的比值。从银行的经营角度来讲，净息差也代表了商业银行的管理水平和经营水平。

（2）商业银行资产规模（LnAs）。商业银行的资产规模在一定程度上影响着商业银行非利息收入，如果将各商业银行资产规模的绝对值当做解释变量是不合理的，为了消除变量的异方差性，将商业银行总资产在其原有的数值上取自然对数（用LnAs表示）。

（3）成本收入比（CRR）。成本收入比是银行营业费用与营业收入的比率，是衡量商业银行盈利能力的重要指标，该比率反映了商业银行或者一单位收入时支出成本的单位数量，成本收入比越低，意味着商业银行控制成本能力较强，即获取收益的能力较强，反之则较弱。

（二）样本数据和模型的选取

在样本选取方面，本文选取了工商银行、建设银行等12家银行2010年至2018年9年的数据作为样本，从净息差（NIM）、商业银行资产规模（LnAs）和成本收入比（CRR）三个方面对商业银行的非利息收入进行实证分析，其中各个变量的取值为12家银行的平均数。在模型选取方面，本文构建模型如下：

NIIRATIOt=c1NIMt+c2LnAst+c3CRRt+et

在这之中，t表示不同的年份。

数据来源：Wind经济数据库。

（三）实证检验

得到回归方程为：

NIIRATIO=-11.052NIM+4.407LnAs-1.162CRR+35.071

1、商业银行净息差（NIM）与非利息收入呈负相关，当商业银行净息差较低、传统利息业务盈利能力不足时，商业银行会转变发展思路，发展非利息收入业务来弥补在其他领域上的不足。

2、商业银行资产规模（LnAs）与非利息收入呈正相关，这意味着相对于资产规模较小的银行而言，资产规模较大的商业银行从非利息业务中获取收益的能力越强。从商业银行的经营模式来看，资产规模较大的商业银行通常掌握着相当丰富的资源，丰富的资源使得资产规模较大的商业银行具备开发各类新产品的雄厚实力，成本也比资产规模较小的银行低廉，因此获取非利息业务收入也更加容易。

3、商业银行成本收入比（CRR）与非利息收入呈负相关，成本收入比的数值越高，则表明该商业银行取得一单位收入时所支出的成本越高，即控制成本的能力較差，反之则控制成本的能力较强。

四、结论

随着我国资本市场的发展和银行经营业务的扩展，非利息收入的比重在逐年增大。本文以我国12家商业银行2010年至2018年的数据为样本，探讨商业银行非利息收入的构成及其影响因素。结果表明，商业银行净息差（NIM）和成本收入比（CRR）对商业银行非利息收入有负向的影响，而商业银行资产规模（LnAs）则对商业银行非利息收入有正向影响。

【参考文献】

1.王晓佳.商业银行非利息收入与经营风险关系研究综述[J].金融发展研究，2015（02）.

2.周领.中国商业银行非利息收入影响因素研究[D].硕士学位论文，东北财经大学，2015.

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4.王瑞雪，张桥云.商业银行盈利模式分化——基于我国上市银行的实证分析[J].经济学家，2016（2）.