雄安新区互联网金融平台风险探究——以蚂蚁金服为例

□刘彬鑫 郭欣悦 李文文 史建婷

互联网金融是传统金融机构与互联网企业利用互联网技术和信息通信技术实现资金融通、支付、投资和信息中介服务的新型金融业务模式。2018年4月19日，习近平总书记明确指出“互联网核心技术是我们最大的‘命门’”，应推进技术革命，大力发展网络信息化。随着我国互联网技术和金融行业的深入发展，两者也在不断的融合，催生了互联网金融这一新型行业的出现，给传统金融行业带来了巨大的变化。雄安新区大力吸纳互联网相关企业的进入，着力打造以互联网金融为载体的智能化区域。2018年4月20日，蚂蚁金服与雄安新区签署战略合作协议，未来双方将开展深度合作，为各方提供相关金融服务支持。

一、互联网金融平台现状分析—以蚂蚁金服为例

互联网金融的正常运行主要依托于互联网、智能化终端、大数据、云计算等先进的信息技术。近年来，随着互联网技术的不断更新与发展，对金融行业的渗透日益加深，互联网金融获得了迅速发展。就当前而言，互联网金融的运行模式主要包括网络融资模式(例如理财通、余额宝)、网络融资模式(例如众筹、电商贷、P2P网贷)、第三方支付模式(例如财付通、支付宝)及金融服务平台模式。以蚂蚁金服为例，蚂蚁金服与雄安签订合作发展的协议，共同约定推动雄安新区的发展和建设，繁荣当地的金融行业，推动打造智慧化城市，共同为金融机构输出场景、业务和技术能力。但众所周知蚂蚁金服作为互联网金融的平台，本身就不具有传统银行所拥有的实力，在国家政策和相关经济战略的引领下，势必将会带来重大的变革，以此来扶植传统银行业的发展。蚂蚁金服等相关互联网平台的落户一定程度上为雄安新区的建设注入活力的同时也带来了巨大风险，蚂蚁金服的背后是阿里巴巴集团，但其依旧属于民营企业，依旧遵循传统银行的生存法则。

另外，我国互联网金融管理制度尚不完善，目前绝大多数互联网金融公司都是采取分业管理的经营模式，而在这种管理模式下存在着缺陷和漏洞，这使得互联网金融企业的经营风险增加，当风险发生时其经济将遭受巨大的损失。建立科学、规范的管理制度，减小互联网金融风险确实重要。除此之外，我国互联网金融技术也不成熟，并未与当前经济发展速度相适应，行业之间竞争加剧，这不利于互联网金融的安全。举例来说，蚂蚁金服旗下的货币基金余额宝规模达到人民币1.6万亿元(约合2,540亿美元)，占据中国货币市场资产的四分之一。蚂蚁金服方面已采取了一些先发制人的行动，如在货币基金投资上加上了自己的上限，禁止以超过24%的年化利率在平台上发放消费贷款，承诺遵守准备出台的P2P监管规定以及“肩负社会责任。”即使这些做法能够安抚监管者，也会压低该公司的利润。加之，当下互联网市场竞争激烈，作为阿里巴巴集团在中国市场的主要竞争对手之一，腾讯也同蚂蚁金服在支付领域展开激战。因此，蚂蚁金服入住雄安是时代发展的要求，但并不意味着互联网金融春天的到来，其风险管理控制亦需要不断加强，以此来推动国家大政方针的实现。

二、互联网金融平台风险探究

(一)互联网技术不成熟。互联网金融是由于现代信息技术的发展而发展起来的。其发展时间相对较短，导致计算机的某些系统还存在一定的缺陷和不足。但是人们已经快速进入了大数据时代，数据量呈现爆炸式增长，计算机技术的发展与大数据的增长两方面的不匹配性对于互联网金融的发展提出了巨大挑战。企业的数据安全范围进一步扩大且范围越来越不清晰，导致企业内无法针对信息的丢失和泄露进行动态实时的管控。国内企业互联网技术不足一般通过依靠国外专利技术和设备进行弥补，但这将可能会引发潜在的安全隐患。

(二)信用缺失风险。“人无信不立”。信用在互联网金融中也发挥着举足轻重的作用。我国已经进入大数据时代，国家公民对个人信息的安全性要求十分严格，但因为我国信息技术水平有限，使得我国公民的信息数据的安全性情况严峻。一方面，电脑黑客及内部工作人员盗取客户信息现象时有发生，由于这一行为能够产生巨大的经济效益，更加刺激信息盗取现象发生，客户信息的滥用会引发很多的社会问题；另一方面，内部人员可能由于贪欲而进行挪用公款，掉包用户数据等。这些行为都会让社会公众对这些互联网平台失去信心，严重影响互联网金融的发展，甚至走上违法犯罪的道路。

(三)监管不利风险。第一，监管制度宽松，互联网金融的准入门槛较低，导致该行业素质参差不齐，用户信息泄露较为严重。第二，有些监管人员态度懈怠，没有按照正常完整的程序去检测进入互联网金融行业的企业风险，加剧了行业整体风险。第三，监管部门分工不明确，我国监管部门在互联网金融监管中,分工还不够明确，还存在许多漏洞，给予不法分子可乘之机。总之，政府等相关职能部门作为互联网监管的主力军，应当发挥好应有的职能与作用，这样才能实现互联网金融的健康发展。

(四)信息披露风险。充分的信息是作出良好决策的前提和依据。由于互联网金融行业发展过于迅速，相对应的信息披露机制还不够健全，有较大的完善空间。互联网金融平台强调的是业务真实、流程透明、资金等业务相关信息定期披露，但是仍然有许多平台没有严格执行这项规定，没有主动披露信息，加剧了投资人和借款人之间的信息不对称。甚至还有些金融平台没有披露资金募集的项目名称、借贷企业名称、借贷金额等基本信息，使得投资人的资金安全存在巨大隐患。

(五)法律缺失风险。互联网金融行业的快速发展得益于相关法律法规较为松散。信息安全隐患大，个人信息易遭泄露，个人资料泄露等事件时有发生。还有许多平台由于规范与指导不利，最后出现停业、跑路等问题，使得投资者损失较大。同时还有一些不法分子游走在法律边缘，利用法律漏洞，从事互联网金融欺诈等不法活动，严重损害国家和个人的利益，不利于社会稳定。因为缺乏相关完善的法律法规约束，所以互联网金融行业秩序较为混乱，不利于加快互联网金融行业发展的步伐和提高行业信誉。

三、防范互联网金融平台风险的对策分析

(一)保障互联网技术安全。针对互联网存在的安全风险，应该从其本身和外部使用人员两方面来防范。互联网存在的安全漏洞不能完全消除，但我国可以自主研发专利技术和设备来减少这类风险。外部使用人员包括使用客户、金融机构和企业，各方应重视网络安全风险，并采取相应措施。用户可通过身份认证、加密、防火墙等安全技术较强的方式加强风险防范，金融机构对网络安全系统应定期维护，同时企业这一使用者在数据增多的过程中要对各方信息进行实时的动态监控，防止出现信息丢失或泄露等问题。在互联网金融平台发展过程中，要尽量保持计算机技术的发展与大数据增长的一致性，增强其匹配性，以保证互联网技术的安全性。

(二)加强建设互联网金融信用体系。互联网金融依托互联网平台，信息安全和信用保障受到威胁，建设互联网金融的信用体系是大势所趋。该信用体系应以政府为主导，建立健全企业在内的金融业资信评级制度和个人评级制度。政府相关部门可建立信用评估体系，完善信用评价制度，金融机构在给客户办理业务时，可根据其信用等级决定是否给予办理业务。同时建立信息披露与共享机制，要求互联网金融机构对于所发生的必要的数据信息定期进行披露，使投资者进一步了解其产品，有效降低风险，提高投资者的信任程度。最后还需要加强对资金的管控，建立监督机制，防止内部人员挪用公款，增加投资者对平台的信心。

(三)建立互联网金融监管体系。第一，需要完善互联网金融的准入制度，保障用户信息的安全，对于不同的用户或者金融主体，明确其进入金融机构的权限。第二，加强对监管人员的教育培训，严格按照相应程序进行全方位的检测，进而明确其风险的存在，降低行业整体风险。第三，完善监管部门的分工，权责分明，各司其职，修补监管漏洞，强化对互联网金融行业的监管。

(四)执行更为严格的信息披露机制。有关监管部门应进行市场调查，查处违反信息披露机制的互联网金融平台，同时也需要制定更为严格的信息披露机制，加大违反惩处力度，严厉处罚违规或不合规的互联网金融平台，降低因信息披露问题导致的风险。强制金融平台披露基本相关信息，保障投资者的合法权益，消除投资者资金安全隐患，增强投资者的信心。

(五)完善互联网金融相关法律制度。制定适合我国国情的法律制度，做到有法可依，有法必依，违法必究。政府部门要对原有的规章制度进行增减完善，特别是在信息安全与披露、资金存管、管治诈骗等方面出台更为完备的制度进行约束。规范互联网金融行业秩序，使得互联网金融行业发展有着更为完善的法律保障。

四、结语

互联网技术与传统金融行业的深度融合已是大势所趋，但随着融合的不断深入，互联网金融业的弊端也逐日显现，探究如何有效规避互联网金融的风险势在必行。通过分析蚂蚁金服这一互联网金融平台的风险问题，从而探索应对雄安新区互联网金融平台风险的对策建议，建设可持续发展的互联网金融风险管理服务体系，促进我国社会经济平稳健康发展。