邵萍
从2017年年报数据可见,该行去年的经营活动产生的现金流量净额为34.4亿元,较2016年末的123.95亿元下降了72.35%。同时,流动性比例也由2016年末的41.38%降至35.81%,而在2015年末这一数据则为69.67%,两年下跌33.86个百分点。
“深陷”上市辅导期6年之久的河北银行股份有限公司(下称河北银行),在IPO这条路上可谓是“坎坷丛生”。
8月1日,中信证券发布了关于河北银行上市辅导工作报告。报告显示,“辅导对象河北银行目前仍然存在主要问题”,包括营业执照成立日期有误、主要国有股东未提供尽调材料、房产手续不齐备、已经未处置抵债资产等。据记者了解,早在2015年12月第十六期辅导工作报告中也曾提及这五大问题。如今两年已过,依旧没有“改过”,不得不叹其“太过淡定”。
此外,从2017年年报数据可见,IPO之路停滞不前的河北银行所要面临的经营难题也不可小觑。2017年年报显示,河北银行的净利润虽然同比上涨了2.85%,但是从其近三年的数据来看,增长较为疲软。此外,截至去年末,该行的基本每股收益和稀释每股收益同比均下滑了5.66%。同时,该行去年的不良率也从2016年末的1.49%涨至1.61%。
“观望”六年上市仍在路上
资料显示,成立于1996年5月28日的河北银行,是全国首批5家试点城市合作银行之一。该行前身是由石家庄市区48家城市信用社组建,名为石家庄城市合作银行,之后分别于1998年和2009年先后更名为石家庄市商业银行和河北银行。2012年6月,河北省委省政府将其纳入省级管理,成为河北省唯一一家省属地方法人银行。截至2017年末,河北银行设有13家分行,以及3家控股子公司,分别是平山西柏坡冀银村镇银行有限责任公司、冀银金融租赁股份有限公司和尉犁达西冀银村镇银行有限责任公司人。
在股东方面,2017年年报显示,截至2017年末,河北银行共有股东5463名,其中国家股股东1名,法人股东105名,自然人股东5357名。该行前五大股东分别是国电电力发展股份有限公司、河北港口集团有限公司、中城建投资控股有限公司、南京栖霞建设集团有限公司、石家庄市财政局,持股比例分别为19.02%、9.55%、7.75%、6.18%、5.81%。
纵观过往的信息看,在上市这条道路上,河北银行确实是历经“千辛万苦”。据记者了解,早在2012年1月,该行便曾发布公告称,拟首次公开发行人民币普通股并于境内上市,并正在接受中信證券辅导。
然而,计划总是赶不上变化,在2012年至2015年期间,银行A股上市进程开始停滞不前。于是,在与河北银行同在A股门外排队的哈尔滨银行、盛京银行、重庆银行、微商银行等纷纷宣布放弃“A股”,选择“港股”的路径,江苏银行、上海银行等选择继续坚持,并且他们之后均先后完成港股或A股IPO夙愿之时,河北银行依然在两大市场门外观望。
不可否认,河北银行也曾努力过,但是和其他银行相比,却总是显得较为茫然。2015年3月,该行在当年第一次临时股东大会,审议通过了《关于公开发行H股股票并在香港联合交易所上市的议案》及《关于本行转为境外募集股份的议案》等H股上市相关议案,由最初的A股换为H股。然而,时至当年8月份,该行再次举行的临时股东大会则审议了《关于首次公开发行由H股调整为A股的议案》,将拟上市地点又更改为A股市场。
时至今日,据相关统计显示,截至目前,在A股与H股已有20家城商行完成上市。然而,河北银行却依旧徘徊于门外,何时能够突破困局取得实质性进展,仍然无法预期。从中信证券所发布的关于河北银行上市辅导工作报告中可见,该行目前所存在的五大主要问题,早在2015年12月中信证券所发布的第十六期辅导工作报告中也曾出现过。2年多的时间依旧没有解决,实在不容乐观。
经营压力凸显荆棘丛生
除了上述提到的五大问题,从当前情形看,人事的频繁变动也或将成为该行上市的一大屏障。
记者统计发现,监管部门要求IPO发行人在最近三年内,其董事、高层管理人员对公司的持续治理、经营要有稳定性、持续性,然而河北银行近年来的高层变动却较为频繁。具体来看,2016年12月,河北银行董事会同意姚浩俊先生辞去行长职务;2017年3月,河北银监局公布了关于李艳霞任职资格的批复,核准李艳霞河北银行副董事长、行长任职资格。同时,在2017年年末,该行还进行了董事会换届。之后,在2018年4月,河北银监局对马兵、王玉贵、文员华、赵清辉等4位董事的任职资格予以批复。
IPO无期之际,河北银行还面临着经营难题。从资本充足率方面看,截至2017年年末,该行的资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为13.27%、10.13%、10.10%,较去年同期均有所上涨,而这应得益于该行之前的增资扩股。
据记者了解,虽然上市之路不够顺畅,但是在增资一事上,河北银行却没懈怠过。2015年,该行当年第三次临时股东大会审议通过了《二零一五年增资扩股实施方案》,完成定向发行新股7.81亿股,并将总股本变更为50亿股。紧随其后,在2016年年末河北银行便紧锣密鼓地进行了第二轮增资的论证与沟通,之后于2017年8月以3.72元每股的价格增发10.00亿股,募集资金37.2亿元,其中10.00亿元计入股本,股本增至60亿元。
但是,从资产质量方面看,该行去年的不良率较2016年末却有所上升。2017年年报显示,截至2017年末,河北银行的不良贷款率为1.61%,较2016年末的1.49%上涨了0.12个百分点。而在2015年,该行的不良贷款率为1.38%。
可见,其不良率已连续两年呈上升态势。而值得关注的是,在不良率攀升的同时,该行的拨备覆盖率连续两年呈下降趋势。2017年年报显示,河北银行2015年、2016年、2017年的拨备覆盖率分别为235.02%、201.55%、162.66%,两年下滑了72.36个百分点。
在盈利方面,该行的净利润虽然呈上升趋势,但是却显疲软,其资产利润率和资本利润率均在下滑。2017年年报显示,河北银行在2015年、2016年以及2017年,其资产利润率分别为1.11%、0.99%、0.84%,资本利润率分别为17.53%、16.11%、13.58%,两年来分别为下跌了0.27个百分点和3.95个百分点。截至去年末,该行实现净利润27.17亿元,较2016年的26.42亿元仅上涨2.85%。
值得关注的是,在净利增长乏力的同时,河北银行的资金流动性风险相继凸显。从2017年年报数据可见,该行去年的经营活动产生的现金流量净额为34.4亿元,较2016年末的123.95亿元下降了72.35%。同时,流动性比例也由2016年末的41.38%降至35.81%,而在2015年末这一数据则为69.67%,两年下跌33.86个百分点。
今年1月,肩负多重压力的河北银行又收到了来自河北银监局一则行政处罚决定。处罚书显示,因违规办理票据业务,严重违反审慎经营规则,该行被要求责令改正并处以罚款合计1080万元,另外还对承担直接责任的王文忠、黄平帅、张俊山、陈利强、李艳霞给予警告,并处罚款1万元到10万元不等。