企业财务报表分析在商业银行信贷风险管理中的应用研究

邵敏

【摘 要】本文通过对实际案例的剖析，和对理论文献的探究，来为大家从财务比率分析、同业分析以及趋势百分比分析三个层次对企业财务报表分析在商业银行信贷风险管理中的具体应用进行阐释与说明。

【关键词】财务报表分析；信贷风险；具体应用

银行在对企业进行贷款时会对其财务报表进行评估与分析，这种分析主要起到两方面的作用：一是评估企业是否具有对信贷的偿还能力，为商业银行是否对该企业进行信贷服务提供参考；二是通过一来帮助商业银行规避在借贷过程中可能出现的风险。那么既然企业财务报表分析在商业银行信贷风险管理中起到如此巨大的作用，那它到底是如何进行具体应用？

一、商业银行对企业进行财务比率分析

企业财务报表分析在商业银行信贷风险管理中具体应用主要分为三类，分别是财务比率分析、同业分析趋势百分比分析。而其中比较简洁方便，能够快速、清晰、有效的了解信贷企业的经济金融状况的方式，还应该是财务比率分析的方法。顾名思义，所谓的财务比率分析，就是商业银行对当事企业的财务进行比率方面分析。目前，我们在这一层面的分析主要集中于两个方面：一是反映盈利能力方面的相关比率；二是对企业对债务偿还能力的反映。具体来说就是，如果企业的盈利能力方面的指数较好，就意味着该企业有着良好的经营状况和发展前景，也就意味着其对于贷款有着较强的偿还能力。或者其在偿还能力方面的指数较差，也就意味着该公司的经营与资金状况堪忧，对其进行信贷风险相对较高。既然这种方法对于企业财务状况的评估如此有效，那么其所依据或采用的指标与因素又有哪些呢？

1.对企业的盈利能力进行分析与测评

要想了解盈利的具体情况，我们要先知道一个公式，那就是营业成本与主营业务收入的比值，再乘以百分之一百，就等于营业成本比率。而要想让这个比率得到的结果最具科学性和准确性，最好是在同一个行业之间进行比较。原因主要有以下几个方面：一是既然是同一个行业，那么各个不同公司在生产时所消耗的原材料也就大体相等；二是由于同一行业其所需的人力成本与生产机器成本也不会有太大的差异。因此如果在营业成本比率这一数据上出现了较大的差异，那就说明有的企业比其他企业在资源、技术或者劳动生产率方面占有一定的优势。而这种优势的存在就会导致这些企业能够拥有较低的营业成本利率，落实到实际当中就是该企业在相同条件下有更低的成本，也就使其会有更加高额和丰厚的利润。反过来说，如果一个企业的营业成本比率比较高，也就意味着其比同行业的其他公司的成本更高，相应的其利润也就更少了。

当然，若想充分了解一个企业的盈利能力仅仅知道营业成本比率是远远不够的，还要知道其营业利润的比率，也就是营业利润与主营业务收入的比值，再乘以百分之一百。以及税前利润率、税后利润率以及销售毛利率。虽然这些比率都能够对企业的盈利能力有所反映，但是这些都是从某一个方面进行的反映，并不全面。若想了解全面就要对主营业务利润比率有所了解，即主营业务利润率=主营业务利润/主营业务收入x100%。一般来说，若是一个企业或公司的主营业务利润比率较高，就说明该企业盈利状况良好，欠债的风险较小，商业银行可以考虑对其进行信贷服务。但是有一点值得注意的是，如果某企业的主营业务比率异乎寻常的高，则其可能有造假的可能，在对其进行信贷时需要在进一步调查，不能莽撞行事。

2.对企业的债务偿还能力进行分析与测评

对企业或公司债务偿还能力的分析与测评并不是像我们想的那么简单，它通常采用两种指标——即流动比率与速动比率。

所谓流动比率就是流动资产与流动负债的比值。它的大小变化受到很多因素的影响，例如企业存货的周转速度和公司应收的账款数额等等。而且在经济学中我们一般把2作为一个企业最低的流动比率。换句话说，也就是如果一个企业其流动比率低于2，那么其债务偿还能力就成问题了。

在当今的企业与公司中，可能会出现存货变现能力较差的现象，这也就使得我们受存货影响的流动比率不是非常的精确和科学。因此我们面对这种情况通常采用在流动资产中减去存货的一种计算比率的方式-即速动比率。当然，这种比率也不是完美无缺的，它在一定程度上会受到应收账款变现能力的影响与作用。在具体应用中我们通常把1作为作为一个公司最低的速动比率。换句话说，也就是如果一个企业其流动比率高于1，那么意味着其债务偿还能力还比较好。

二、商业银行对企业进行财务报表的同业分析

顾名思义，商业银行对企业进行财务报表的同业分析，就是指商业银行在对当事企业的财务数据进行分析时，不能脱离开该企业所在的具体行业，而是要将其放在相应的大行业中进行宏观的横向分析与考察。其具体的操作分为以下几个层次：一是基础层次，即在对综合性的企业进行分析与测评时，不能笼统的测评，而是要把具体的行业单独挑选出来，将其放入所属的大行业中进行分析，并统计数据；二是将这些数据与本行业的其他公司的数据进行比较，再根据其比较的结果来确定该企业的经营状况。通俗地讲，就是如果仅有当事企业一家財务盈利幅度的数据是不够的，还要将这一幅度放在整个行业中进行比较。若该企业的盈利状况是上升的，但其幅度在整个行业中是属于比较小的一个，那么其对于银行信贷的偿还能力也是堪忧的，在对其进行信贷服务时也要提高警惕，谨慎进行。

三、财务报表分析在银行信贷管理中的应用实例分析

我们选取一个H银行的一家法人客户，D银行作为化工企业，该公司的背景是：在2009年注册成立，股东是5个自然人，注册资本是9900万元。该企业的主要经营项目是：岩盐的开采和精制盐的生产以及与盐相关的系列产品的开发、生产、销售。在2014年底的时候，该公司已经在H银行有限1.4亿元的贷款余额，而它在2014年申请1.9亿元的授信额度，H银行以商业银行信贷风险评价模型为基础对D公司的财务报表进行分析审查，发现D公司近三年的财务报表格式正规，而且内容完整，同时所制作的财务报表都已通过注册会计师的审计。现针对D公司报表中涉及到的各个项目数据加以整理，制成如图1，方便H银行更好的对D公司的实际情况加以了解。

在对D公司重点项目财务进行分析的同时，应对此公司的债务偿还能力、运营能力、盈利能力、现金流量以及财务报表中异常的指标进行分析，图2是以D公司的偿债能力为例进行分析后得出的数据。可以分析出D公司具有较好的短期偿债能力、企业资产的流动性和企业负债的流动性比较匹配，不会出现长期不还短贷的现象，即“短贷长用”的现象。因而可以得出对于该公司的结论：该公司的净资产实力强、资产负债率较低、该公司短期内不会出现由于资金链问题而导致运营不善等不好的状况，该公司在未来的发展趋势较。

四、结束语

如今，商业银行对企业的信贷服务越来越多，范围越来越广，因此对其风险的防范也就更加的刻不容缓。而笔者通过本文对企业财务报表分析在商业银行信贷风险管理中的应用的介绍与阐释，希望能够对规避相关风险起到一定的促进作用，并对有关人员的工作起到参考作用。最后希望本文能够对所有读者都能有所裨益。

参考文献：

季妍池.财务报表分析在银行信贷风险管理中的应用研究[J].现代经济信息， 2015（12）.