卡车公司采购渠道营运资金管理绩效分析

宋书香

摘要：近年来，常有企业因资金断链而陷入破产的境地。强化资金管理，特别是营运资金管理成为重要的研究课题之一。当前，受现代管理理念影响，营运资金的管理研究在过去单纯以财务管理视角，逐渐向与渠道关系管理、客商关系管理、等现代化管理理论相结合的研究方向演变。

本文以卡车公司采购渠道营运资金管理绩效为研究对象，并与其供应关系相结合，分析指出供应关系是如何影响采购渠道营运资金管理绩效的，以期提高为企业提高营运资金管理绩效。

关键词：营运资金；采购渠道；供应关系

一、理论基础

（一）传统营运资金

基于财务管理的传统营运资金管理，一般是指净营运资金，即流动资产与流动负债的差额。其分类主要是基于营运资金的构成，具体可分为应收账款管理、存货管理等。其管理绩效评价方法也简单的用应收账款周转率、存货周转率等来衡量，管理目标即是在保证流动性的前提下，最大可能提高企业的盈利水平。一般认为，当企业的净营运资金越多，流动性越强时，盈利水平越低[1]，反之则盈利水平较高。传统营运资金管理的局限性，一是主要评价要素不全面，不能全面、系统、有效的评价营运资金的管理绩效水平。未考虑其他要素的影响，如其他流动资产、其他流动负债等；二是按照构成要素分类的营运资金管理绩效评价，在统筹性和协调性方面受到很大影响，评价准确性存在一定的局限性。

（二）基于渠道的营运资金管理

传统营运资金绩效评价体系的局限性，不断促进了新理论的研究与建立。2007年，王竹泉等通过回顾和总结国内外在营运资金管理方面的大量研究，提出了将营运资金按照业务性行重新划分为经营活动营运资金和理财活动营运资金的新理论，并将经营活动营运资金基于渠道管理细分为采购渠道营运资金、生产渠道营运资金和销售渠道营运资金[2]，同时构建了基于渠道的营运资金管理绩效评价体系。

1.采购渠道营运资金

企业通过从市场购入的原材料，在投入生产经营之前均是处于采购渠道中的，因此将原材料归入采购渠道营运资金；当采购企业在采购过程中占具优势地位，可以利用商用信用以赊销方式购入原材料，那么购入原材料的资金占用就会转移到供应商身上，反之，若处于不利地位，采购原材料可能需预付资金，因此将应付账款、应付票据等应付款项及预付款项一并视为釆购渠道营运资金的组成部分。将采购渠道营运资金占用为表示为原材料库存及预付款项与应付款项的差额（包括应付账款、应付票据等）。采购渠道营运资金周转率为全年销售收入除以采购渠道营运资金占用。

即：采购渠道营运资金=原材料存货+预付账款-应付账款-应付票据

采购渠道营运资金周转期=采购渠道营运资金/（全年销售收入/360）=（原材料存货+预付账款-应付账款-应付票据）/（全年销售收入/360）。

2.基于渠道的营运资金绩效体系优缺点

基于渠道的营运资金分类，避免了营运资金构成要素之间的冲突，并且营运资金管理与业务流程有机结合，利于提高管理效率[3]。但各個渠道周转期需要统一采用销售收入作为周转额，而销售收入和成本数据时常存有差异，未必可以准确反映管理绩效水平。

二、卡车公司采购渠道营运资金管理绩效分析

卡车公司是目前国内重型汽车行业的龙头企业，是我国最大的重型汽车生产基地，年生产能力15万辆。承担着母公司重汽集团多种车型的生产和销售任务。其生产卡车的发动机等重要核心部件，约占采购成本的60%，来自于重汽集团内部其他关联子公司的供应。

卡车公司2013-2017年采购渠道营运资金占用金额与周转天数如表1：

从表1可以看出，2013-2017年，卡车公司采购渠道营运资金占用总额均为负值，且逐渐减少，说明卡车公司利用商用信用等以赊账的方式，占用外部资金来实现自身周转的金额越来越多，降低了使用资金成本。

卡车公司采购渠道营运资金周转期2013到2017年分别是-74.27天、-79.7天、-72.11天、-122.35、-163.85天。除了在2015年，指标上升9.5%外，都呈下降趋势。表示卡车公司2013-2017年间采购渠道营运资金的一直占用了部分外部资金，且占用金额越来越多。卡车公司以赊账方式或增大的信用额度，促进了卡车公司使用未来资金实现采购，降低资金成本，也说明了卡车公司在与供应商在采购渠道的关系上更占优势。在一定程度上也反映了卡车公司与供应单位的友好关系。

三、卡车公司供应商关系分析

作为汽车制造和销售企业，卡车公司的采购工作量非常庞大。卡车公司采购业务由采购部门统一负责，根据订单情况，拟定采购计划。经批准后，向供应商发出采购请求，并对大批量的零部件集中采购。

供应商作为企业重要的商业合作伙伴，供应商关系会影响企业的经营策略、商业模式，从而影响采购渠道存货、应付账款、预付账款的管理绩效。特别是提供的商业信用会影响企业营运资金管理绩效。卡车公司2013-2017年采购渠道营运资金管理绩效水平的提升，主要得益于与供应商关系的改善。主要体现在以下两方面：

（一）持续稳定的供应商关系

卡车公司注重供应商的选择和维护，制定了系统的供应商评价体系，与优质供应商建立了战略合作关系。同时，根据企业战略的变化，不断的甄选新的优质供应商。持续稳定的供应商关系既可以稳定货源，避免存货断货风险，降低安全库存水平，也加大了单个供应商采购额度。供应商倾向为企业提供周期更长，额度更大的商业信用。这样企业利用商业信用，以有限的周转资金采购更多的原材料，维持或扩大经营规模，加快企业存货周转率，改善营运资金管理绩效。

（二）零库存管理战略

卡车公司在信息化管理水平提高的基础上，采购方式由根据预测销售量进行采购方式转变为根据进行采购，实行“零库存”策略，即由供应商管理库存，推行上线后结算，不仅减少了存货的资金占用，降低了仓储费用，也推迟了采购渠道的营运资金占用，提高了整体营运资金的盈利能力。

四、结论与建议

采购是生产的源头，供应商关系会通过商业信用和供应业务关系对企业采购渠道营运资金管理绩效产生间接或直接影响。因此企业应因地制宜的维护好供应商关系。

（一）建立长期稳定的供应商关系

供应商是企业最重要的商业合作伙伴之一，对于主要供应商，企业应注重建立战略伙伴关系，提高其主动性与积极性，以实现供应链优化，提高采购渠道的营运资金管理绩效。但所有供应商均维持长期稳定关系，需要耗费企业较多的资源，企业应根据采购产品的重要性程度、采购频率，制定针对性适应的供应商管理策略。同时还应建立供应商评价机制，实行末位淘汰制，以获取优质资源，提升采购质量。

（二）积极争商业信用

兼顾供应商利益的同时，企业要加强自身建设，提高企业在供应链中的渠道权力，以获取周期长，额度大的商业信用，最大可能的降低企业采购渠道自有营运资金的占用，实现以较少的资金周转额就可以采购大量产品，利于企业经营活动营运资金管理绩效的整体改善。

参考文献：

[1]王竹泉，王苑琢.营运资金管理之变革时代[J].中国会计报，2013.

[2]郁国建.建立营运资金管理的业绩评价体系[J].中国流通经济，2003，3：46-48.

[3]王苑琢.基于供应商关系视角的营运资金管理模式研究[D].中国海洋大学，2014.