利率市场化下我国商业银行资产负债管理策略研究

摘 要：随着我国经济发展商业银行也面临的巨大的挑战，现代银行主要使用资产负债来帮助银行取得竞争上的优势，所以资产负载管理是目前各大银行最为关心的核心能力，如何提高资产负责的管理效率提高在未来经济环境中竞争优势是各大银行研究的重点。利率市场化的不断完善为我国的商业银行迎来了新的挑战，我国商业银行市场的逐渐开放，使我国银行的竞争也更加激烈，而且现在我国市场开放许多国际银行也加入了我国的的银行系统，使我国银行压力日益加重，所以面对如此巨大的竞争环境，本文认真分析利率市场化下对我国商业银行资产负债管理的影响和存在的问题，并找出改善对策。

关键词：利率市场化；商业银行；资产负债管理

我国上个世纪90年代开始启动利率市场化的政策，在这二十几年的发展和努力下，利率市场化的进程不断加快，并取得了较好的成绩和发展。在2012年央行正事发布了有关存款利率能上调和贷款利于下浮的区间，并一定程度上给与了更大的活动空间，这对我国的利率市场化的深入落实起到了至关重要的作用。这也是未来商业银行竞争中利用利率作为打击对手的主要手段成了可能，也会造成對我国商业银行传统模式的冲击，所以现在更加需要了解当下形式，提高利率市场化下我国商业银行资产负债管理效率。

一、利率化市场对商业银行资产负债管理的影响

利率市场化在我国运行的时间还较短，所以对我国商业银行资产负债管理工作的影响也会随着时间变化而不断加大，具体影响表现如下：一、在新的利率市场化的模式下商业银行资产负债的结构将变的更加复杂，并且也提高了商业银行对于金融市场投资和负债率的控制能力，也增加了商业银行的资产负债管理的难度。二、在利率市场化的环境下，资金价值的不确定，使资产配比变得更加灵活，这样必然会产生一大批金融产品，例如：远期利率、利率期限、外汇期限等各种产品和工具，这对商业银行资产负债的管理技术提出了新的要求。三、宽松的政策、自主的管理需要与之相对应的管理能力所匹配，所以对银行的管理也会造成巨大的压力。

二、我国商业银行资产负债管理中存在的问题

我国商业银行的主要业务都是围绕这利率制度发展出来的，所以面对当下利率市场化下的新环境，资产负债管理工作上还存在较多的漏洞。

（一）资产负债管理主动性不强

在我国逐渐开放的市场自由经济环境下，商业银行主要的管理手段有资产负债总量平衡、利差管理、缺日管理、模型管理、效益结构平衡、资产风险管理、利率风险管理等。我国的商业银行根据我国的市场环境所建立，所以使用较为多的是比例管理法，这种管理方法核心是保持总量的配合，主要是被动的管理缺乏主动性，使用这种管理方法也是因为我国市场的主动型负债占比较小，所以这种管理方法有利于我国商业银行的资产负债管理。但是在国际上，那些较大的商业银行采取的负债管理模式都是主动性的，并且利用负债大量吸收资金，而我国的商业银行管理理念却无法达到它们的效果。这样不单单是管理方式上的差别还和我国的金融产品有关，我国的银行资产中以中长期非贷资金为主，贷款期限与实际期限差距大。比如，流动性资金贷款中，贷款资金经常被企业挪作它用，只能利用其他贷款来还前面的贷款，变相的拉长了贷款期限。在利率市场化下我国商业银行如果不能主动的进行负债管理就很难主动对现有负债机构进行调整。

（二）资产负债组合结构待优化

信贷资金管理是我国商业银行资产复杂管理的核心，信贷资金主要有存贷款、票据等相关业务组成，这种管理模式还没有加入资产负债的相关业务，所以造成了资产负债组合结构上的问题。第一、资产机构简单、负债变相加长。我国商业银行在过去几十年的发展过程中都是以存款作为主要目标，虽然现代商业银行已经开始重视理财产品的推广，但是占比还是较少，是银行资产结构单一，信贷资产占比大、不利于银行分担风险和调节资金。第二、非信贷业务拓展空间小。我国经济发展起步较晚，所以各方面都不够成熟，金融市场更是没有得到充分的开发，使我国市场上缺乏相应的金融产品，这极大的影响了商业银行非信贷业务的发展。

（三）资产负债管理方法较落后

由于我国的经融体系发展较晚所以使用的资产负债管理方法比较落后，普遍使用的都是一种过去式的管理方法，不能即时的反映出市场的变化，灵活新较差，这种管理方法需要提前确立好资产管理的占比关系，严重滞后了我国商业银行资产负债管理的发展。这种管理模式的核心内容是以平衡多方数据为基础，并对对资产负债结构是合理利用与结构分析，不能随时根据市场需要条件资产负债比例，严重缺乏灵活性。我国金融市场在不断完善，国外的大型商业银行也逐渐进入我国市场，在这全球一体化的市场环境下，资产、利率的波动必将日趋复杂和频繁，而我国这种被动的资产负债管理方法严重拖累了我国商业银行的发展前景。

三、利率市场化下我国商业银行资产负债管理的对策

在我国利率市场化不断推进的今天，我国商业银行的资产复杂管理将迎来性的调整，需要我国商业银行摆脱传统资产负债管理模式的束缚，积极主动的学习国外先进的管理经验，并根据我国市场环境的特色来寻找到适合我国商业银行发展的资产负债管理对策。国际商业银行使我们了解到，风险控制是一个银行赖以生存的核心能力，不能为了最求利润而不顾风险，所以资产负债管理需要建立科学的发展观，建立起资产负债组合管理的模式。

（一）强化资产负债组合管理

我国的商业银行需要了解利率市场化下对商业银行的影响，改变资产负债的管理模式，建立新型多元化的资产负债组合管理，提高银行资产负责的结构和效率，增加商业银行的市场竞争优势。资产负债组合管理的强化主要通过以下两点来实现强化：第一点、优化资产组合结构，想要建立完善的资产组合结构就需要加强对宏观金融市场的分析研究，通过分析不断改善资产结构来加强资产组合管理。利用信贷资产组合管理模型来帮助信贷资产的优化分配，寻找到最优化的信贷资产比例，考虑流动性配置的同时，注重投资的盈利能力。第二点、优化负债结构，拥有可以控制的负债是资产负载管理的基础，所以在利率市场化下首先需要提高负债的可控性，然后积极主动的去调整负债结构，降低融资成本。利用实现资产负债结构平衡、严格控制非生息资产的过快增长、实现资产负债利差最大化、增加一般存贷款以外的资产负债，降低小良资产比重等手段来加强资产负载组合的管理。

（二）构建银行定价机制

我国商业银行自主定价权利增加是利率市场化下带来的好处，这就使我国商业银行可以更好的调控资产、负债、中间业务的分布。提高了商业银行的自主定价权的同时需要配备科学的金融产品定价机制，这样才可以充分利用自主定价权带来的好处，增加银行利润和市场竞争力。在利率市场化下的商业银行竞争，需要充分研究外部宏观经济变化对内部银行业务带来的影响，提前预测可能遇到的相关机遇和风险，并提前做好应对措施。利用完善的产品定价体系来帮助不同的产品制定相应的定价策略和方法，随时根据市场变化来不断改变适应市场。利用差异化定价来服务客服，按照客服不同层次的需要个性化定制每个客户的价格，完成这项改变就需要对客户进行细分，取得不同类型定价授权，并建立客户综介贡献评价模型。在利率市场化的作用下，我国商业银行的资金的流向和流量都会受到不同程度的影响，所以需要建立合理的商業银行内部资金转移价格，来3c5252202ba0a3a87de60fda201ddc0c提高我国商业银行资产负债业务行业、区域内的有效配置。

（三）推进金融创新

我国商业银行在利率市场化下受到最大影响的是负债业务，在利率市场化不断深入推进的过程中，银行负债产品的得到了新的发展，在监督上越来越开放，这也使银行负债产品得到了更好的创新，银行负债产品的创新无疑给我国商业银行带来了新的机遇和发展空间。在这不断开放的市场环境中，我国商业银行应该抓住机会，不断研究发展出新型的理财产品、保险、国债等产品，通过多元化的创新服务，使银行的收入可以进入多元化的时代，并且利用中间业务收入的其他金融工具，控制存款资金成本的基础上，加大手续费收入。

四、结语

我国商业银行发展较慢，没有形成完善的金融体系，所以在利率市场化下我国商业银行将会面临更多的调整，对此就需要加强我国商业银行资产负债管理手段，使其逐渐适合当下的市场环境，增加我国商业银行的市场竞争力，使我国商业银行在我国市场和国际市场都取得较好的发展前景。

参考文献：

[1]王浩. 利率市场化下我国商业银行资产负债管理研究[J].东北财经大学，2016.

[2]张灿. 利率市场化对我国商业银行资产负债管理的影响研究[J].华北水利水电大学，2016.

[3]王飞. 我国商业银行资产负债管理在利率市场化进程中的应用研究[J].武汉大学，2015.