互联网金融与传统商业银行的互动发展

我国商业银行分业经营为我国金融市场的有序发展带来了好处，但是让商业银行的业务太单调，收入来源空间比较窄。互联网的出现对人们的生活、工作影响很大，经济行为也受到了网络的影响。互联网金融行业运用了计算机技术和金融业务相结合的方式，给金融领域带来了创新。但是作为一个新的行业，法律体系不完善，发展过程中也有很多问题。我国商业银行应该学习互联网金融的优点，提升自己，实现自身业务的改革升级。本文首先介绍了我国商业银行的分业经营模式，其次说明了互联网金融的相关概念，并且提炼了商业银行和互联网金融各自的优点，再次找出了互联网金融发展过程中的问题并提出来解决方法，最后为商业银行如何融合互联网金融提出建议。

截至2015年12月，中国网民达6.88亿，互联网普及率达到50.3%，有一半中国人民已经使用互联网。互联网已经成为人们日常生活中不能缺少的一个元素，就想生活必需品一样对人们的生活起着很重要的活动，不仅影响人们的生活、工作，也对人们的经济行为产生了较大的影响。2013年是互联网金融萌芽的第一年，在2013年，出现了很多互联网金融产品，并且以较快的速度发展，比如说我们大家所熟知的余额宝、众筹等。2015年是互联网金融蓬勃发展的一年，2015年“双十一”天猫最终交易额创新了记录，达到了912.17亿元。2014年网贷交易规模是3000多亿，2015年交易规模接近1万亿元，行业发展较快。互联网金融给人们的生活带来了便利，使人们足不出户便可完成水电费缴纳、手机话费充值、投资理财等业务。但是，互联网金融的发展也给商业银行带来了一些影响。一方面，互联网金融以网络为载体，使人民足不出户就可以办理部分业务，减少了人们去商业银行办理业务的次数，进而影响了商业银行的业务发展。另一方面，互联网金融的经营模式为商业银行的改革升级提供了启发，拓宽了商业银行改革的视野。

一、我国商业银行的经营模式

（一）我国商业银行现行的经营模式

我国商业银行现行的经营模式是分业经营、分业监管的模式。金融业分业经营，也被叫作专业银行制度。是指对金融行业中的银行、证券、保险三个行业分开来经营，也就是说商业银行只能经营银行业务，证券公司只能经营证券业务，保险公司只能经营保险业务。各个子行业都有自己的主管机构和监督机构，并且划分了严格的业务界限，三者互相之间不能跨行业经营。

（二）分业经营模式的优点

第一，减少了金融风险，清理了不合法的金融活动，每个金融行业都有自己的监督和管理机构，使混乱的金融市场有秩序的发展。

第二，既能保证银行自身运营的安全，又能保证客户资金的安全，有效分散风险，防止商业银行把大量资金投资在风险较高的活动上。

第三，有利于促进从业人员提高专业服务能力。

（三）分业经营模式的缺点

其一，分业经营使商业银行只能经营银行业务，业务种类比较单一，所以盈利渠道单一。

其二，因为各领域的金融机构业务是分开来经营的，资源的流动性低，所以信息和其他资源不能实现共享，阻碍了规模效应的形成。

其三，不利于国有商业银行平等参与国际竞争，尤其是面对规模宏大、业务齐全的欧洲大型全能银行，单一商业银行很难在国际竞争中占据有利地位。

但是互联网金融弥补了商业银行在某些业务和服务上的缺点。

二、互联网金融的特点

（一）互联网金融的含义

互联网金融是由网络技术和金融业务的结合而产生的一个新的金融发展模式。互联网金融以网络为交易媒介，实现融资理财、支付、信用贷款等目的，为客户打造了一个透明、平等的平台，使客户办理金融业务时更方便、快捷。对于互联网金融，学术界还没有一个比较明确的定义，2012年8月谢平先生在《互联网金融模式研究》对互联网金融下了一个定义：受互联网技术、互联网精神的影响，从传统银行、证券、保险、交易所等金融中介到无中介瓦尔拉斯一般均衡之间的所有金融交易和组织形式。

（二）互联网金融的特点

1、降低交易成本，提高服务效率

客户通过互联网金融办理业务时，不需要再通过银行，资金可以直接从供给方转到需求方。互联网金融大多是线上模式，客户只要有网络或者移动终端就可以轻松实现投融资，不需要去实体银行网点。比如说P2P网络借贷平台，P2P网络平台就是让交易双方直接利用网络进行交易，而不再需要经过银行。图1所示，2011至2014年网贷行业成交规模的增长特别快。

互联网金融业务的办理手续简单，可以减少成本。一方面，互联网凭借其强大的网络平台和大数据优势，可以省去客户资格审查的程序和时间，简化业务流程，节约客户的时间和金钱成本。另一方面，互联网金融的发展使有些业务在网上操作就可以了，不用去银行柜台办理，节约了银行人工服务的成本。

资料来源：[年度分析]2014年P2P网络借贷数据报告

图1 2011——2014年网贷行业成交规模（单位：亿元）

2、使信息资源充分流动

大家都知道，资本市场是不可能实现微观经济学所说的理想的一般市场均衡，因为资源不能得到有效配置。在金融领域，信息不对称会降低金融服务的效率。

互联网金融平台掌握了大量的客户信息，更全面的掌握了客户的资产和信用情况，有效的降低了信息不对称。互联网金融平台整合了客户的资产等级和信用等级有效降低了客户的违约风险，增加了违约成本，促进了金融市场的有序可持续发展。

3、可以满足小微企业和个人的投融资需求

相比较商业银行而言，互联网金融这种简介融资方式更方便快捷、限制条件少、安全性更高。一般来说，在我国，银行处于金融垄断地位，大部分企业融资都把银行贷款作为首选，但是商业银行贷款的要求和限制条件比较苛刻，一些信用评级不高的小微企业想要获得贷款难度很大。互联网金融的产品种类多，能满足不同小微企业不同的融资需求，比如说众筹、P2P借贷平台等。

互联网金融打破了地域的限制，使资源可以相互流动，促进了资源的充分利用，在帮助资金供给方投资理财的同时也为资金需求方及时提供了所需的资金。比如余额宝、基金超市等互联网金融平台使客户操作更便捷、成本更低、理财更透明，更好的满足了客户多样性的投资理财需求。

4、具有一定的风险性

法律监督机制不健全的风险。由于互联网金融是近几年刚起步，发展又过于迅速，所以我国相关的法律法规并未出台，没有体制机制来约束互联网金融的发展，导致行业规范还有准入门槛不明确。

操作技术风险。由于互联网金融借助互联网技术来运行的，所以计算机网络系统安全的风险和技术操作人员的操作失误是在所难免的，而且网络黑客攻击系统窃取客户私人信息。

信用违约和欺诈风险。2015年2月份出现的P2P平台就达58家，其中发生跑路的占比45%，提现困难的占比34%，停业的占比21%。由于我国互联网金融平台是从不同的投资者手里集中不同期限的资金，如果融资者出现了违约情况，资金链就会断裂，会导致信用风险。

（三）互联网金融的三大代表性模式

1、第三方支付

第三方支付是指第三方支付机构在收款人和付款人之间搭了一个桥梁，来完成资金从支付方到收款方的流转。

第三方支付的功能主要有两个：第一，第三方支付作为资金托管中介在付款人和收款人之间搭起了一个桥梁，降低了网络交易的风险。比如我们在网上购物，在货物到达我们手上之前，我们付的钱由第三方支付平台保管，等到我们收到货物确认收货以后，钱才会打到商家那里去。第二，第三方支付的网站平台和许多银行合作，为客户提供了许多支付方式选择，大大方便了客户交易。我国第三方互联网支付市场交易规模扩大的比较快。如图2所示：

资料来源：艾瑞咨询

图2 2010年到2013年中国第三方互联网支付市场交易规模

2、P2P网络借贷平台

P2P是指资金供需双方个人对个人借助互联网直接进行资金借贷流动的一个平台。资金需求者在网上发出融资申请，资金供给方在资金额度、期限、利率等要素都匹配的情况下就可以把钱借给资金需求者。P2P网络借贷自出现以来交易规模一直在增长。

但是目前我国在互联网金融这方面的法制不健全，行业准入要求也比较低，因此也出现了很多问题平台，例如2015年的e租宝事件，牵涉了近80万投资人，不仅给投资人带来了金钱损失，也给了金融市场的正常运行带来了一些麻烦。

3、众筹

众筹就是利用互联网平台向大众筹集项目资金，创业企业或者个人将他们的创意项目策划提交给众筹平台，经过相关审核后，就可以在平台上建立属于自己的页面，用来向公众介绍项目情况，吸引大家的关注和支持，以获得所需要的资金。

众筹的典型企业是天使汇，天使汇认证的700多个天使投资人每年在天使汇上的投资能力达到65亿，是中国早期投资领域排名第一的投融资互联网平台。人们所熟知的“滴滴打车”就是在天使汇上成功募集到了天使资金。

众筹实质上也是一个社交平台，项目发起人可以借助众筹这个平台，有效推广自己的产品或者项目，在融资的同时也收获广告效应，一举两得。我国众筹的发展规模也逐年增大。

三、商业银行和互联网金融各自独特的优势

（一）商业银行的比较优势

1、历史和政策优势

从时间上看，商业银行有着百年的历史，而互联网金融只是近几年才出现的新兴行业。在业务范围上，商业银行的业务范围比互联网金融更广阔。作为金融企业，商业银行是以盈利为主要目的，但是商业行业也有维护金融市场稳定这一社会责任。为了防范金融风险，商业银行受到各个监管部门的监管，其安全性相比较互联网金融较高。目前第三方支付虽然提高了办理业务的效率，在操作上比较便捷，但是落实业务结算上，还是要依靠银行。

2、雄厚的资产实力

虽然互联网金融企业现在发展的必将热，但它的资产规模和交易金额都比不上商业银行。商业银行在数百年的发展过程中积累了许多优质客户，并且商业银行的高信誉更能吸引客户。互联网金融的资金来源的路子没有商业银行宽，而且互联网金融的客户主要集中在小微企业和个人身上，短时间内还不能对商业银行造成的特别大的冲击。

3、风险管理体系完善

随着经济全球化进程的加快，商业银行必须要有完善的风险控制体系才能在国际金融市场保持竞争力。商业银行不仅有内部工作人员的监管，也有来自外部各监管部门的监督。而互联网金融企业仅仅依靠交易数据来判断信用高低，判断太片面，影响金融市场的稳定。

（二）互联网金融的比较优势

1、快速增长的网络用户群体

据统计，在1995年，我国只有8000户的上网规模，而截至2012年12月底，我国上网用户数量位居全球第一，达到5.64亿。在短时间内用户数量实现了惊人的增加。

2、大量的数据来源和强大的数据分析工具

互联网金融在数据收集和处理方面都比商业银行略胜一筹，大量的交易数据和信用信息推动了金融业的创新。运用交易数据和信用信息可以为客户量身打造更适合他们的投融资方案。互联网金融企业比商业银行擅长挖掘数据，它们保留了客户的历史交易记录、资金流信息等，为制定个性化的服务提供了数据支持，增加了客户的黏性。

3、操作流程简单便捷

互联网的操作流程比商业银行更少一点，比如说从发放贷款这项业务来说，商业银行为了降低风险，设置了多个流程严格把关。从开始的借款申请和贷款前的调查，到后来的风险评估和分级审核等，只有完成各项步骤才能最终签订合同，获得贷款。不仅繁琐还增加了时间成本。互联网平台不仅发放贷款速度快而且产品多样化，只需要通过简单的网络操作，借款人就可以获得贷款。

互联网金融虽然能够在某种程度上弥补了商业银行服务的不足，但是当互联网金融市场上的资金流量较大时，会影响商业银行的经营。而且互联网金融是虚拟的交易，又会给金融市场造成不稳定的影响。

四、互联网金融在发展过程中遇到的问题

（一）法律不完善，缺乏监管机构。

互联网金融是一个刚发展起来的行业，相关法律法规还没有出台，监管力度太小。避免不了有一部分商家为了赚更多的钱而钻法律空子，损害客户的资金安全。银行有银监会监管，保险行业有保监会监管，证券业有证监会监管，但是互联网金融目前还没有专业部门来监管。遇到问题了客户也不知道该去哪里反应，互联网金融行业没有统一的行业标准，因为行业准入的要求较低，所以没有统一的标准来衡量互联网金融企业是否具有营业资格。

（二）征信系统不完备，信用差。

许多商家出现问题就跑路，反映出互联网金融的信用问题。由于我国的征信体系不完备，而且违约成本较低，所以容易引发金融欺诈。而且许多互联网企业没有营业牌照，其是否有能力经营是一个问题。

（三）互联网金融企业的工作人员缺乏专业知识和职业素养。

我们都知道如果想要进入银行工作，都要考取银行从业资格才有资格进去工作，只有具备了扎实的专业知识才能更好的胜任所从事的工作。然而互联网金融企业对员工的要求不高，在招录员工的时候并没有举行相关考试来甄别人才，有时候会因为员工的不专业让客户损害客户的利益。而且有的员工没有好的职业素养和道德修养，利用工作便利挪用客户的资金，更严重一点的就是携款潜逃。

五、针对互联网金融遇到的问题的对策

（一）完善相关法律文件

尽快出台互联网金融行业的法律文件，有一套标准的行业规范，使互联网金融企业的组织形式、业务范围等都受到约束。设立专门研究和监管互联网金融的机构，使客户的权益得到保障，明确互联网金融企业的责任和义务，降低金融风险，有利于金融市场合法有序的发展。

（二）互联网金融征信系统有待完善

将互联网金融的客户交易的相关信息录入到咱们央行的征信系统。客户注册的时候都要进行实名制注册，这样方便将责任落实。同时，互联网金融行业的企业都必须执照经营，没有经营执照的不允许进入该行业。

（三）对员工进行专业知识培训和职业素养教育

员工都必须有从业资格才能进入该行业工作，也对员工进行培训，提高他们的业务技能，同时也要加强员工的职业素养教育，使客户更放心的在他们跟前办理业务。在客户办理业务之前，也要如实告诉客户他们所有办理的业务具有的风险，不能因为追求利润而夸大美化了他们的业务收益，避免客户损失更多的利益。

六、商业银行怎样融合互联网技术

互联网技术的发展很快，人们已经离不开互联网，商业银行应该跟上社会发展的脚步，改善自身的经营。运用互联网技术，促进银行服务的网络化。具体措施如下：

（一）培养专业的计算机技术人员

商业银行可以利用自身的信誉和资金优势吸引大量计算机专业技术人才，重视对技术人员的培养，成立自己的技术研发部门。将银行本来就拥有的客户数据资源通过大数据处理技术和云计算等功能进行数据有效分析整合，为前台窗口提供有效的客户信息。分析客户的交易记录，总结客户的交易习惯，找出潜在客户。除此之外，完善网上交易平台的建立，实现网上交易平台的多功能于一体，比如说，建立金融超市、融资平台，要让客户的所有交易都可以在同一家网站完成，不用再去第二家。我国目前各商业银行的互联网金融产品如表1所示：

（二）将传统商业银行发展较好业务逐渐网络化

我国传统商业银行应利用互联网技术快速发展的契机，将自身的优势业务不断的网络化，让客户足不出户就可以办理业务。有些边远地区可能因为人口较少，设置银行物理网点成本较高，所以就没有设置银行网点，这样既不方便边远地区的投融资，也不利于银行客户的延展。商业银行业务逐渐网络化不仅体现了商业银行为客户着想，服务到位，更提高了运营效率，客户自然就会越来越多。

（三）搭建自己的电商平台

银行自己的电商平台和我们平常所说的网购平台不一样，每家银行的网上商城只允许自己家的信用卡客户和一卡通客户消费。我们在银行的网上商城购物时，可以参加分期付款、团购、限时抢购等优惠活动，享有更便宜的价格。所以说银行自己的电商平台更看重对客户的服务，而不是赚更多的利润。近几年，银行业开始向电商领域延伸自己的业务。搭建自己的电商平台，更能留住客户，绑定客户，让金融创新更能适合市场的需求。银行可以积累交易数据，分析客户的信用额度，实现网络信贷，为实现小微企业信贷做好基础，而且银行可以利用技术手段和完善的风控系统保障客户的交易安全。

（四）学习互联网金融，提升自己

互联网金融企业依靠大数据处理技术，掌握了丰富的信息资源，商业银行可以向互联网金融企业取经，学习它的计算机技术，实现数据共享，为前台窗口的服务提供有效信息。同时，可以收购部

分第三方支付平台，壮大自己的信息库，利用商业银行的国外分支机构拓展海外的互联网金融市场，把我国商业银行的互联网金融推向国际，加强国际竞争力。商业银行和互联网金融之间虽然存在竞争，但是双方通过合作，分别弥补自身的短板，可以实现互利双赢的目标。互联网金融企业的客户信息资源多和互联网技术比较熟练；而商业银行的品牌效应好、风险管理做的比较到位，而且资本积累比较庞大。两者可以在融资业务、销售渠道等方面进行合作，利用优势互补和资源共享来实现双赢。

七、结束语

随着经济全球化和金融一体化的发展，我国商业银行必须通过转型来增强自身的竞争力，克服金融业务单一、分散这一短板。互联网金融的快速发展对商业银行来说，既有好处也有坏处。两者可以借鉴对方比自己做的更好的地方，不断完善、提升自己。与此同时，互联网金融是一个新兴领域，毕竟是虚拟金融，目前的市场信用度不够高，法律监管措施不够完善，还有待提高。针对互联网金融发展过程中的问题提出的解决措施，以及为商业银行如何借鉴互联网金融提的几个建议，希望能够为促进我国金融市场的发展起到作用。

同时，本文也存在很多不足。因为自身能力不足和一些数据难以获得，所以在给商业银行如何借鉴互联网金融提建议的时候，可能考虑的不周到。其次，因为专业的原因，本文大部分是从金融角度来分析的，对互联网技术方面涉及的较少，还有待完善。（作者单位为中国社科院）

作者简介：胡莹莹，女，1993年8月出生，安徽阜阳人，中国社科院在读研究生，研究方向为金融学；