文/邓大洪
新规利剑高悬寿险业如何蝶变
文/邓大洪
保监会134号文被业内人士称为“史上最严新规”,该文严格规定,两全保险和年金保险2017年10月1日后必须要保单生效满5年以后才能开始领取第一笔保险金,而且每次领取的年金金额都不能超过已付保费的20%。
同时,万能险及投连险不得以附加险形式存在。保监会要求,各保险公司的人身险产品都要回归传统的设计思路及设计理念,对于不符合文件中产品设计要求的,要求在2017年10月1日前完成自查及整改等工作。
业界普遍认为,以上新规定意味着寿险行业将面临着又一轮洗牌。
“保监会134号文实施后,首当其冲的是银保渠道,进而影响到整个行业的2018年开门红,”业界一位不愿意公开身份的人士告诉记者。过去两三年里,趸交万能险和快速返还年金险几乎占据了大部分的银保市场。保监会134号文生效后,对银保渠道以及主要靠银保渠道冲击开门红险企自然影响较大。
险企财报数据显示,上半年以来,多家险企银保渠道保费出现了明显下滑。比如,平安人寿银保渠道新保保费同比下降37.4%,新华保险银保首年保费同比下降81.9%。新华保险半年报指出,主要原因是产品结构调整所致。同方全球人寿相关人士也对记者表示,134号文件对公司的影响主要在银保渠道,目前正在进行新产品的备案,确保10月1日后业务的平稳过渡。
需要指出的是,银保之所以受到影响,并不在于缺乏合规产品,而是新的合规产品与银保渠道的特性难以兼容。“银保的客户都是奔着理财需求去的,多喜欢短平快产品。现在一下子要转型卖长期保障性产品,无论是银行还是银保消费者,一下子都难以适应,需要不断进行磨合。”一家合资险企产品人士告诉记者。
与银保渠道相反,个险渠道所受影响并不大。注重开发个险渠道的主要是大型险企,比如平安人寿等。实际上,这些险企早在前几年就已开始转型,长期产品的比例有所提升,所以134文件对其影响并不大。相关数据显示,上半年6家AH股上市险企(中国人寿、平安人寿、太平洋保险、新华保险、中国太平、中国人保)的首年期缴保费同比增长均在10%以上。
“下一步人身险的保费规模将增加,而重点监管的万能险和投连险比重将下降。”中研普华研究员孙玉娇表示。
据悉,目前已有部分险企对外推出了新产品。上述外资险企人士表示,新产品的具体形态目前还没有大规模出来,“新产品要经过精算模型测算、保监会报备审批等流程,从设计到上市需要一段时间。”
比如,新产品报备恢复正常的前海人寿近期推出“前海融耀年金保险(分红型)”,该产品在被保险人的第五个保单周年至64周岁按基本保额的8%返还年金,65-69周岁按所交保费20%返还,70周岁至终身每年返还保额18%。另外,华润银行理财经理表示,华润银行近期刚刚上架的横琴人寿“横琴优品赢家年金保险”,其年金返还从第11个保单周年至第19个保单周年号,且每次返还金额为已交保费的7%。
此外,记者从同方全球人寿处获悉,该险企将会在10月1日后推出新产品“同方全球‘乐无忧’ (B款)年金保险(分红型)”。相关资料显示,该产品的生存年金领取区间为“第五个保单周年号起至被保险人身故”,给付比例为基本保额的50%。以40岁的消费者为例,年缴保费10万元,缴费5年后每年可领取生存年金10470元,在已缴保费中占比为2.09%,远低于134号文件规定的20%上限。
但是,一些银行理财经理、泰康人寿、平安人寿、中意人寿、工银安盛人寿、太平洋人寿等险企均表示,目前暂时没有新产品出来。“产品形态的方向也不便透露。”
新产品除了期限拉长之外,在形态组合上也有所创新。比如,在去掉万能险“附加型”这一形态后,险企将会对产品进行“双主险”的改造。
某位不愿具名的险企产品人士对记者表示:“未来大部分公司可能会采取年金+万能险的双主险模式进行新产品的开发。另外,年金险的返还或红利若转入万能险账户,以后必须要收取相关的费用。”但是,另一险企产品人士对此却并不认可,他说:“一个产品不能有两个主险,否则便有规避风险之嫌。万能险和年金险双主险的形态,是不允许的。”
另外,为了倒逼万能险回归本源、引导长期储蓄,10月1日后万能险账户的资金领取不再像之前那样提供免费次数,而是根据领取时间进行费率的收取。据悉,同方全球人寿在10月1日上市的另一款产品“同方全球年金保险(万能型)”显示,从万能险个人账户领取资金要收取一定比例的费用。若第一年领取的费率为5%,第二年至第六年则逐渐递减,分别为4%、3%、2%、1%、0%。
从目前来看,市场上还没有出现“双主险”的产品。但在同一被保险人之间的返还年金若要进入万能账户,接下来则要进行费率的收取。比如,上述同方全球人寿的两款产品,若年金险的返还年金要进入万能险账户,将要收取1%的手续费。
中国人寿武汉分公司作为大型央企在武汉的分支机构,武汉国寿相关负责人表示,为了更好地践行全国金融工作会议提出的“要促进保险业发挥长期稳健风险管理和保障的功能”工作要求与认真贯彻落实保监会下发的系列文件精神,公司全员从思想上转变,从行动上下功夫:一是做好市场调研,深层次了解江城市民的保障及健康养老需求。二是针对市民新的需求,对全体员工做好培训,以提升服务水平。三是进一步加强对全体销售人员的诚信教育,严厉打击销售误导。
据了解,目前市场上主流的保险产品均以主险分红型年金+附加万能账户的形式销售,具有快速返还、收益高的特点。
如中国人寿的“鸿福至尊”保险组合计划,具有年金给付多、满期领取早、收益节节高等特点,为解决家庭子女教育、养老、理财等资金需求提供了多元化方案。按照政策要求,此类产品从10月1日开始均要求停售,未来的保险产品将更加凸显保险保障和退休生活保障等功能。
险企实现蝶变仍需不断酝酿新品