浅谈理财渠道之一

陈丽娥

【摘要】经历数年发展，P2P网贷行业终于跻身“万亿”级别理财市场行列。如今“万亿”级别的P2P市场正从小众走向主流，在理财市场也将占据着一席之地。

【关键词】理财 P2P

在大数据技术的发展下，互联网对于传统行业的颠覆终于涉及到金融行业，P2P平台的崛起成为互联网金融的重大突破。网贷之家最新数据显示，从2016年4月底到2017年4月底，网贷行业累计成交量增长近2.5万亿元；截至4月底，网贷行业贷款余额近万亿元。

一、常见的理财方式

1.银行储蓄。现银行储蓄存款的利息较低。如果考虑通货膨胀等因素，存款是在不断贬值的。因此储蓄不可作为主要的理财方式。

2.股票。投资股票要注意的就是高风险。

3.银行理财。银行理财是现较热门的方式之一。银行的理财产品的收益率会在5%-6%左右。

4.债券。国债利息比银行略高，风险性小，也不交利息税，因此可作为抗风险性投资。

5.保险。保障型保险重在保障，投资型保险还拥有投资功能。投资收益中等，一般在保险条款中有详细的分红和投资收益分账计划。

6.基金。它更适合进行长期投资，在我们看排行榜时，最好不要只看近一个月或者半年，至少要将它延长到两年之上去看。

7、房地产。股市风险难测，房产成为人们投资的有效途径。但是房地产投资成本高，不是一般的理财渠道。

互联网不仅改变了我们的理财习惯，更带来了无限选择和可能。随着互联网金融的传播，网络借贷模式逐步实现可能，这使民间借贷市场通过互联网变革成为可能。P2P网贷理财作为一种新型理财方式出现在百姓中。信誉好的P2P理财产品安全性较高，年化利率一般在10%左右，几乎远胜过银行理财产品。但是何为P2P网贷，如何选择选择P2P理财产品，除了收益外，还要关注哪些要点，是投资者要了解的内容。

二、P2P网贷理财

“P2P”是英文“peer-to-peer”的缩写，意思是“点对点”，P2P在最初时表示个人对个人的网络借贷模式。P2P将小额资金聚集起来，借贷给有资金需求的人群或小微企业，是一种民间小额借贷模式。简言之，P2P是个人对个人的小额信贷信息中介服务平台，也称为P2P网贷。

在进行P2P理财投资时，需要过具备相应功能的专业平台来进行操作，从而为借贷双方建立借贷关系并完成与之有关的交易手续。其中，贷款人向P2P平台提交借款申请，包括金额、利息、还款方式及期限等，P2P平台审核通过后进行项目发布，推出给投资者；投资人则根据项目信息，通过对金额、利息、还款方式及期限的了解，决定是否参与，从而实现理财投资。

国内的P2P贷款分两种模式：一种是纯线上模式，另一种是线上+线下模式（抵押、担保、加盟）。两种模式各有利弊，纯线上模式――通过互联网的技术创新，基本不需线下的人工参与，成本只占传统业务的20%。而线上+线下（加盟、抵押、担保）的模式通过实地考察借款人信息，能拿到一手资料，降低坏账率，但模式过重，借款周期长而且用户体验很差。

网贷之家数据显示，截止2017年2月份，全国累计网贷平台正常运营平台数量为2335家。陆金所，人人贷，微贷网、拍拍贷、恒大金福、付融宝等等都是较著名的P2P网贷平台。

三、P2P理财的优缺点

1、优点：从收益来看，P2P平台能够提供更高的利率差异化产品，高收益+本金保障计划对于普通投资者而言具有强烈的吸引力。据统计数据显示，目前P2P平台提供的产品投资收益率在8%-20%，这远远高于银行理财产品、货币基金和信托的收益率。

P2P平台的产品门槛很低，相较于银行理财产品几万以上的起购金额，P2P平台的门槛则低至1元。这一方面是由于互联网的普及，线上支付和交易技术走向成熟；另一方面，则是线上金融交易成本更低，P2P信贷企业行业投入的成本门槛低，一次投资者的入门门槛也较低。

2、缺点：民间P2P网贷出现发生多起兑付风险、平台倒闭的事件，这引发了投资者对于P2P借贷风险的担忧。

P2P理财风险主要来源于外部政策和监管风险、借款人信用风险、以及公司的信用与经营风险。

四、P2P理财方式的选择

1.首选资金安全有保障的平台，尽量不要选择提现需要审核的平臺。目前有很多针对P2P网贷平台的第三方评级报告，比如融360网贷评级等，选取网贷评级排名靠前的平台进行投资。

资金安全有保障的网贷平台，一般具备2个条件，一是平台不碰钱，即在技术上通过第三方资金托管将自有平台资金和用户资金隔离，让平台彻底没有再挪用投资人资金的可能。二是平台有良好的风控团队，能通过严格有效的风控体系将平台的逾期和坏账率控制到最低。

据统计，出事的140多家网贷，都没有实行资金托管的不碰钱平台，且都打着年收益20%以上高息来吸引投资用户，而正规网贷平台的年收益是不可能高于18%的，可见首选一个资金安全有保障的平台有多重要。

2.要选择资金流动性强的平台

理财，很关键的安全指标是资金流动性好坏。一个网贷平台的资金流动性，通常取决于借款期限、本金复投和退出条件、借款产品转让方式等综合因素，通常来说流动性越强就代表着资金周转越快、安全退出可能性越大，流动性越差就代表资金周转越慢退出越危险。

3.选择透明度高的平台

应注重平台透明度，透明度是指产品投向和风险大小，资金用途，借款人还款能力，交易对手的实力，资金是否被平台挪用到其他用途了等。

结论：理财是规避经济风险的 “防火墙，但在资本积累中，走向财务自由是目的，任何一项投资都会有风险，所以投资要注意风险和收益的关系。对于P2P网贷方式理财，要精选多家投资，不要太分散或集中，不要光重视利率，忽略了风险。

参考文献：

[1]p2p理财什么意思？手把手教你读懂P2P.礼德财富.

[2]互联网金融之行业分析.经济研究导航.2014年.17期

[3]史上最强的P2P理财攻略.中国日报网.东方财富网

[4]严耿城.互联网金融P2P网贷平台将何去何从.信息化论坛，2014.04期