商业银行理财产品的风险及防范措施探讨

【摘 要】在社会经济发展形势下，金融业的发展势头正猛，理财产品受到广大人民群众的广泛关注。个人理财产品相对于单纯的银行存款来说，获利较高，很多人选择投资理财产品。商业银行理财产品带来较高利润的同时，也伴随着一定的风险。如何妥善地处理理财市场发展中存在的问题，完善商业银行理财产品风险管理体系，对促进我国商业银行理财产品的发展具有重要意义。本文以提高商业银行对理财产品的管理为切入点，通过加强对理财产品的监管，降低理财产品的风险，并以此作为防范措施，促进商业银行理财产品健康、有效、规范的发展。

【关键词】理财产品；风险管理；防范措施

一、前言

目前，从国内的经济发展形势来看，改革开放以来，我国国民经济实现了跨越式的发展，人们手中的财富增加，对理财产品也越发关注起来。但相对于国民经济发展来看，国家金融体系尚处于成长期阶段，我国商业银行个人理财产品相关制度管理并不成熟。商业银行理财产品具有一定的风险性，这就需要广大人民群众在购买理财产品的时候需要谨慎，避免造成太大的经济损失。同时，商业银行对此也应该加强监管机制，对理财产品的风险进行探讨，完善理财风险管理体系，提高对理财业务的监管，促进商业银行理财业务能够在规范中取得快速发展。

二、目前我国商业银行理财产品发展的现状

目前来看，我国商业银行理财产品分为两类，一类是按照标价货币分类，一类是按照收益类型分类。标价货币分类的理财产品主要是支付收益的货币类型，例如美元、港币等外币购买，人民币理财产品只能用人民币购买。外币理财产品结果多样，创新能力强，其主要方面是新兴市场股票、水资源篮子股票等。人民币理财产品大多数购买国债、金融债券和央行票据，其投资方向在于债券型、信托型等理财产品。收益类型的理财产品主要有保证收益类理财产品和非保证收益类理财产品。保证收益类理财产品是商业银行按照约定条件向客户承诺支付的固定收益，其风险由商业银行承担。而非保证收益理财产品又分为保本浮动收益理财产品和非保本浮动收益理财产品。其中保本浮动收益理财产品指商业银行保证客户本金不变，利润变动风险由客户承担。非保本浮动收益理财产品则指商业银行根据相关约定，以实际收益情况向客户支付收益，并不保证客户本金安全。

从我国商业银行推出的理财产品发展情况来看，尤其是美国经济危机阶段，国内部分商业银行的理财产品出现了“零收益”和“负收益”的状况，大部分客户非但没有得到相应的收益，反而因此赔了一笔，大部分发售这种理财产品的银行遭到了客户投诉。从这些事例当中我们不难看出，目前我国商业银行理财产品风险管理方面存在很多缺陷。

三、商业银行理财产品存在的风险

我国商业银行理财产品已经得到了一定程度的发展，但依旧存在很多风险，其主要风险有以下几个方面：

第一，产品设计风险管理机制不健全。商业银行发行的理财产品，有一部分不能按照与客户约定的利益和风险承担能力达成一致，没有从资产配置和风险承受能力适应性原则方面进行产品开发，并且投资组合设计方面没有以科学合理的方法进行预算，这在很大程度上引发了理财产品的风险性。

第二，没有对客户进行风险评估。由于部分商业银行为了达到业绩，只注重理财产品的出售，没有对客户进行风险评估，从而在不了解客户财务状况的情况下，推荐客户购买了不适合的理财产品，导致客户负收益。

第三，银行控制理财产品风险能力较弱。理财产品具有综合性，其风险涉及到了产品和交易的多个层面。银行控制理财产品风险能力较弱，这让银行在面对市场风险时，应对能力脆弱，很容易受到市场波折而引发财务风险。

四、商业银行理财产品风险的防范措施

针对于商业银行理财产品存在的风险，为了确保商业银行理财业务又好又快的发展，商业银行在进行理财产品销售过程当中，要从以下几个方面来预防和规避理财产品出现的风险问题：

第一，开发设计环节。理财业务以及理财产品是一个产品组合，它的投资过程是多种因素的组合开发过程，理财产品的设计，要符合相关管理规定，并且事前对理财产品进行风险评估。

第二，符合客户投资要求。理财产品的推介，要根据客户的实际情况，客观评价客户的风险承受能力和投资意向，做好一个投资顾问的角色，确保理财产品能够满足客户需求。

第三，营销合理。营销环节是理财产品销售过程，也是理财产品风险产生的开端，在这个阶段要注意防范法律风险和合约风险，避免错误销售和不当销售出现，这对于防范理财产品产生风险具有重要意义。

第四，投资操作环节。投资操作环节十分重要，要严格控制操作风险，与客户进行合约签订过程当中，要严格执行相关操作标准，并根据客户指示进行资产管理活动，不能出现任何纰漏。

第五，后续服务环节。理财产品销售成功后，要保证文件和数据完整、相关资料的准确性，并且根据理财产品的发展情况，披露相关信息。

五、结束语

我国理财产品的推行尚处于发展阶段，与发达国家相比存在着很大的差距，营销模式相对滞后，专业性理财人员缺乏。对此，我们更应该注重理财产品的风险防范，加强对理财产品的监控措施，并制定相关的政策法规确保理财产品的健康有序发展。理财产品在我国蓬勃发展，我们要在发展过程中不断进行探索，掌握理财产品发展的规律，规避理财产品存在的相关风险，促进商业银行理财产品在未来发展过程中能够健康发展。

参考文献：

[1]王兴峰.我国商业银行开展理财业务的风险管理问题[J].2010，10（04）：121-126.

[2]佟翠玲，我国商业银行个人理财业务营销策略研究[J].西南财经大学博士论文.2009，10（050：152-156.

作者简介：

孙嘉（1992-），女，籍贯：黑龙江省齐齐哈尔市，东北农业大学经济管理学院会计专业。endprint