中小企业商业信用风险及对策

翟青梅

中小企业商业信用风险及对策

翟青梅

市场经济中，企业采取信用交易方式是大势所趋。信用交易是把双刃剑，一方面可以激发市场的活力，促进经济的繁荣。但另一方面，因此产生的信用风险也威胁着企业的利益和健康发展。因此，适当运用商业信用，规避信用风险成为了企业持续发展应当关注的重要内容。

商业信用；信用风险；管理对策

一、商业信用的成本

（一）隐形成本

1.与供货单位及客户关系紧张。当中小企业自身无法按期归还上游供货商的欠款时，供货商可能会采取措施来保护自己的利益，比如中断产品的供应或提高产品价格，这样一来，企业的利益也遭受损失。当下游客户没有按期归还赊销欠款时，企业就不能保证自己资金的充足，遇到好的投资项目时，也只能望洋兴叹。

2.企业信用水平下降。商业信用以来的就是企业自身的良好信用，如果频繁发生拖欠赊销款项，那么在以后的交易当中供货商可能更多的要求支付预收款或是全额付现，这样一来企业的生产就要受到威胁。同时，当企业的信用水平下降时，像商业银行或金融机构贷款时，也很难以较低的利率贷到大额借款，企业的融资成本更大。

（二）显性成本

放弃现金折扣的成本代价，企业为促进购货方提前付款而提供现金折扣。折扣条件的存在使商业信用成本进一步复杂化，也使购销双方的决策更为复杂。现金折扣的表示方式为“2/10，n/60”，表示10天之内还款就给予2%的折扣，60天为截止期。如果未能在对方规定的折扣期内支付货款，将丧失折扣失去价格优惠，相当于一种机会成本。这种机会成本的大小取决于折扣率的高低以及付款期超过折扣期的时间长短。企业对是否放弃现金折扣应通过比较成本和和收益要进行权衡决策。

二、商业信用风险的成因

（一）大企业的单向选择

当中小企业为大企业提供产品和劳务时，由于大企业处于整个供应链的中心地位，具有定价权和绝对的话语权。对于大企业而言，他们的投资机会更多，需要的资金越多，那么占用上游中小企业资金的可能性就越大，这种占用相当于中小企业给予大企业的无息贷款。正因为大企业可以选择中小企业来做自己的供货商，而中小企依赖大企业生存，所以很多时候中小企业的商业性用风险就产生了。

（二）片面追求竞争，忽视内部控制

市场竞争激烈是商业信用产生的重要原因。市场的竞争机制作用迫使企业以各种方法扩大销售。赊销作为企业扩大销售的主要手段，它除了可以向客户提供所需要的商品外，还在一定时期内向客户提供资金。货币信用政策使企业获得了竞争上的有利条件，但同时也带来应收账款风险。在内部控制上，很多企业将销售额度和个人奖励绩效挂钩，使得销售人员放松对客户的信用测评而将产品销售给客户。

（三）应收账款等项目回收难度大

中小企在市场经济竞争中本属于比较弱势的，在自身利益没有很好保障的条件下，中小企业将面临更大的风险。现阶段，我国企业应收账款的回收基本上是靠企业自身，应收账款的催收代理机制很少，那么应收账款收回的时效较差，企业自身的资金就难以满足生产经营的扩大。

三、中小企业商业信用风险存在的问题

（一）奖励机制设置不合理

对于中小企业，都想把自己的企业做大做强，最好的体现就是在销售收入和利润上，往往就会将员工的绩效考核和销售业绩联系在一起，这样在销售过程中，客户的信用评估就会降低，增大了企业的赊销风险。赊销虽然能产生较多的利润，但是企业的现金流入并未真正增加，反而使企业不得不运用有限的流动资金来垫付各种税金和费用。企业应该建立合适的奖励机制，不要把销售业绩看做是唯一，将更多的指标纳入员工绩效考核中，重视员工的全面发展。

（二）拒绝赊销的恶果

过度赊销给企业带来坏账的损失，但不意味着说拒绝赊销是好事。在市场竞争中，赊销是必然的，最简单的，销售业务和结算收款的程序分离就会形成交货与收款时间上不对成，这是短期的交易自然形成的。其次，任何一个企业对其客户都要求现金结算，对客户缺乏信用依赖和资金运用的灵活性，客户会更愿意和愿意赊销的替代企业合作，这样一来，企业的销售业绩会很难看，产品的市场份额也会随之降低，这也是商业信用风险的极端化。

（三）融资成本

中小企业的融资主要是向商业银行、金融机构和类金融机构融资，目前我国的中小企业融资困难是大家有目共睹的事实，一个主要的原因就是信用问题，中小企业的信用不能让金融机构相信他们能够按期还款。当企业长期不能按期归还供应应付账款或应付票据时，企业的信誉就会受到影响，融资的难度就会加大，即使融资成功，金融机构承受的风险大，自然要求更高的回报率，那么对企业来说融资的资本成本也会加大。

四、商业信用风险的管理对策

（一）加强内部控制及管理

在企业的销售与收款循环中，客户订购单只有在符合企业管理层的授权标准时才被接受，信用管理部门的职员在收到销售管理部门的销售后，应将销售单与该客户已被授权的赊销信用额度以及至今尚欠的账款余额加以比较，因此信用管理部门与销售部门不能是同一部门，信用批准控制的目的是为了降低坏账风险。

（二）制定严格的欠款催收制度

企业在应收账款发生后，应该有专人负责按期收回账款，要掌握应收款项的动态变化，并且要尽量争取提前收回；对快到期的应收账款，要注意及时与客户联系，希望其尽早还款。

（三）建立完善合理的奖励机制

企业过分要求员工提高销售业绩，并将工资绩效与其挂钩，将导致信用风险的增大。因此，企业应将考核的范围扩大，不仅仅局限于销售业绩这个单纯的数字上，赋予其他项目更大的权重，比如：出勤情况、工作态度等，这样企业销售人员盲目地追求订单而导致企业商业信用风险的扩大。

五、结论

对于任何一家中小型企业，商业信用风险是不可避免的，过小则使企业难以发展壮大，过大则使企业资金匮乏，造成损失，所以对于商业信用风险的评估与管理是必不可少的。由于企业与企业之间在治理方式、战略、所处行业存在很大的差别，对于商业信用风险额的管理没有一个统一的定论和管理对策。每一个企业应该在了解商业信用风险产生原因及存在的问题的基础上，制定出符合自身的对策方案。

［1］刘力.财务管理.财务管理学［M］.企业管理出版社，2000.

［2］詹雷.商业信用成本之探讨［J］.会计之友，2001（4）：26-26.

［3］张涛，郑小三.基于信用风险与ABC分类方法分析的应收账款研究［J］.财会通讯，2012，30.

（作者单位：中南财经政法大学会计学院）