基本养老保险政策与职工退休福利

刘志辉

摘要：近年来，基本养老保险制度的可持续发展受到各国的广泛关注。作为社会保障体系的一个重要组成部分，基本养老保险制度的可持续发展具有重大意义。有鉴于此，本文首先简要介绍了相关政策的主要内容，然后通过具体事例详细演示了养老保险的计算方式，最后通过对该事例的具体分析，得出结论。

关键词：基本养老保险 职工退休 福利

2005年，国务院发布的《国务院关于完善企业职工基本养老保险制度的决定》（国发[2005]38号），进一步完善了企业职工基本养老保险制度。对于新的基本养老保险政策，企业及个人上缴金额多少对个人退休福利有多大影响，本文试解读如下。

一、政策主要内容

1.上缴比例：企业按在职职工月平均工资总额的20%按月缴纳，职工按本人上年度月平均工资的8%缴纳。职工个人月平均工资高于所在地上年度职工月平均工资300%的，个人和企业均以所在地市上年度职工平均工资的300%为基数缴纳基本养老保险费；低于60%的均以60%为基数缴纳基本养老保险费。

2.退休后计发方法：月基本养老金=基础养老金+个人账户养老金=[（当地上年度月社平工资+个人指数化月平均缴费工资）/2]×缴费年限%+个人账户总额/[（平均预期寿命-退休年龄）×12月]

其中，基础养老金来源于单位按工资的20%上缴进入社会统筹账户的资金；个人账户养老金来源于个人按工资8%上缴时划入个人账户的资金（含利息）；个人平均每月缴费指数=个人每月缴费指数之和÷缴费月数之和，个人每月缴费指数=本人当年平均月工资÷社会当年平均月工资。

3.职工退休后，基本养老保险个人账户储存额已领取完毕时，其基本养老金由社会保险事业管理局从基本养老保险基金中支付，直至其死亡。

4、新规定实施后到达法定退休年龄但缴费年限累计不满15年的人员，不发给基础养老金，个人账户储存额一次性支付给本人，终止基本养老保险关系。

二、实例计算

为计算方便，现举个较为简单理想化的例子：

实例：假设刘小姐25岁，于2011年1月1日参加工作，至2041年1月1日刘小姐满55岁，经批准退休。假定退休时中国女性预测平均寿命为75岁，该市社会月平均工资恒定为3000元，下面计算当单位每年的月平均工资为3000元、4500元、6000元、7500元、9000元（也即当缴费指数分别为1、1.5、2、2.5、3）时，刘小姐退休后领取的基本养老保险情况。

1.当缴费指数为1，也即单位和个人缴费基数（3000元）与当地社平工资一致时，领取基本养老金的计算

（1）个人缴纳养老保险费及退休后领取个人账户养老金的计算

刘小姐个人每月交的基本养老保险费为：3000×8%=240元。在不考虑个人账户累计金额利息的情况下，刘小姐个人账户30年后累计金额有：3000×8%×12×30=86400元。因此退休后每月可从个人账户领取的“个人账户养老金”=个人账户总额/[（平均预期寿命-退休年龄）×12月]=86400/（20×12）=360元。

实际上就是将自己工作期间从工资中扣取后缴纳的社保资金分月还给了个人。

（2）企业为职工缴纳养老保险费及基础养老金的计算

经计算，刘小姐退休后领取的“基础养老金”为900元，计算过程为：

个人平均每月缴费指数=3000/3000=1

个人指数化月平均缴费工资=退休前上年度社会平均月工资×个人平均每月缴费指数=3000×1=3000元

基础养老金=[（当地上年度在岗职工月平均工资+本人指数化月平均缴费工资）/2]×缴费年限%=[（3000+3000）/2]×30%=900元。

若刘小姐的寿命刚好是75岁，则刘小姐20年总共领取基础养老金为20×900×12=216000元，与企业累计为刘小姐30年交的养老保险费总额完全一致。

综上，当缴费指数为1时，刘小姐退休后领取的“月基本养老金”=基础养老金+个人账户养老金=900+360=1260元。

2.当缴费指数为1.5，也即单位及个人缴费基数4500元时领取基本养老金的计算

（1）个人缴纳养老保险费及退休后领取个人账户养老金的计算：

刘小姐每月个人缴纳保险费为：4500×8%=360元

30年下来累计金额有：4500×8%×12×30=129600元

退休后从个人账户每月可领取“个人账户养老金”=129600/（20×12）=540元。

（2）企业为职工缴纳养老保险费及基础养老金的计算：每月可领取的“基础养老金”为1125元，计算过程为：

个人平均每月缴费指数=4500/3000=1.5

个人指数化月平均缴费工资=退休前上年度社会平均月工资×个人平均每月缴费指数=3000×1.5=4500元

基础养老金=[（当地上年度在岗职工月平均工资+本人指数化月平均缴费工资）/2]×缴费年限%=[（3000+4500）/2]×30%=1125元。

假设刘小姐的寿命刚好是75岁，则刘小姐20年总共领取基础养老金为20×1125×12=270000元，而我们很容易计算出企业30年共上缴的保险金为32.4万元，因此刘小姐并未充分享受企业为其缴纳的养老金（少5.4万元）。

综上，当缴费指数为1.5时，刘小姐退休后领取月基本养老金=基础养老金+个人账户养老金=1125+540=1665元。

3.同理，我们可分别计算出当单位发放工资为6000、7500、9000元时，个人退休后每月可领取的基本养老金分别为2070元、2475元、2880元。

三、分析与结论

上例是在不考虑缴费工资低于社平工资的情况，且社平工资恒定不变的前提条件下计算的。实际生活中，社平工资总是在不断上涨，十年前的社平工资是3000元，十年后的社平工资或许就是6000元甚至更高，退休后领取基础养老金是以“即时”社平工资来计算的，由于“即时”社平工资总是要大于过去上缴时的社平工资，因此，退休后实际所领取的基础养老金要大于上述模型计算的数据结果，但我们如假设缴费时的社平工资与退休后的社平工资购买力一致，换言之，当通货膨胀与社平工资的涨幅一致时，则假设社平工资恒定不变计算出的结果，仍然具备普遍意义。

（一）企业超过社平工资缴费对退休福利影响的分析

根据上述实例，下面将在各种缴费指数情况下，企业上缴的基本养老费若全额返还给职工与个人实际领取的基础养老金进行对比，具体情况见表1。

根据表1分析可见，企业超出当地社平工资交的基本养老费纳入社会统筹账户后，有一半将在退休后返还给个人，另一半被统筹给社会其他成员。

（二）个人超过社平工资缴费对退休福利影响的分析

在企业多交养老保险的同时，个人也需要同步多扣工资，扣取比例为企业缴费的40%（8%/20%），我们把个人缴费等同于投资，退休后个人缴费逐月返还等同于还本，领取基础养老金实际上等同于退休福利分红，继续以上述实例计算，分红收益见表2。

从表2中可见，当个人缴费与社平工资一致时，收益最大，能获得2.5倍的收益，随后个人多缴费收益率会相应降低，但收益绝对额继续增加。当缴费是社平工资的3倍时，退休后的获利倍数是1.667倍。进一步分析，个人超出社平工资多缴费部分的收益率是1.25倍。按可投资（缴费）的最高限计，个人每月多投资720元，退休后能多拿到分红900元。看似很划算，但实际上我们还应考虑资金的时间价值。这是一项超长期投资，承上例，实际平均投资期限长达25年，这笔资金根据现行政策仅给付一年期定期存款利息，存在巨大贬值空间。假如按年均5%复利计算，720元在25年后的现值是212元，贬值了508元，因此为了获得更多分红，个人多投资（缴费）720元，退休后实际分红并没有900元。对于略懂投资的人，少交的720元保险费用于投资，25年后获利超过900元（1.25倍）的概率是很大的。

（三）不同缴费年限与退休后领取年限分析

上述分析是基于一般缴费年限及预期寿命下的分析，实际上按基本养老保险政策，只要交满15年以上就可按上述公式领取基础养老金。现实中，每个人情况不一样，有交19年保费领取30年基本养老金的情况，也有交35年保费，退休后只领取了10年就死亡的情况，通过进一步举例进行数据分析，假设某企业按社平工资3000元缴费，不同缴费年限，不同的寿命所领取的基础养老金数额见表3。

（四）结论

1.基础养老金的实质，就是通过法律手段强制企业为职工退休后存一笔资金，退休后按社平工资的涨幅还给个人，当企业超过社平工资多缴费时，多交部分的50%也在退休后按社平工资的涨幅返还给个人。因此在企业有能力承受的情况下，多交养老保险费职工多受益。

2.养老保险政策中个人缴费部分，实质上是职工为了获得企业在早期为个人的缴费，让渡部分（企业缴费的40%）现金即时使用权。但存在较大贬值风险，交得越多贬值越大。

3.考虑到企业超出社平工资缴费部分个人并未获得全额对等利益，若个人具备投资渠道，即15年以上且收益能超过1.25倍的长期投资，应该尽量少缴费（接近社平工资缴费）为好。

4.退休后领取20年基础养老金，是能否充分享受到企业为职工所缴纳的养老保险费的临界点。超过20年期限继续领取基础养老金可获得额外收益，未满20年早逝则不能充分享受企业为个人所缴的养老保险；若职工超过当地平均预期寿命，在领取完个人账户储存额后，其基本养老金由社保局从基本养老保险基金中支付。因此，健康长寿能享受到超额养老金福利。

（作者单位：江西中烟工业有限责任公司）