浅谈我国商业银行利率风险受到利率市场化的影响

巩屹

摘要：改革开放以来，我国国民经济迅速发展，并呈现出前所未有的发展态势。在经济发展的巨大推动力作用下，迎来了利率市场化的巨大变革。利率市场化从1996年开始至今，经过了八年的发展变化进程，并不断的走向完善和成熟。当前利率市场化在发展进程中也经历了各种各样的问题，对我国的商业银行造成了重大的影响，有机遇也有挑战，发展机遇与挑战并存。基于利率市场化带来的巨大冲击，我国各大商业银行采取合理措施和方法进行利率风险控制和管理是当前工作的重点。

关键词：商业银行 利率市场化 利率风险控制 措施

利率市场化是在社会公平竞争条件下不断产生和发展的，是我国市场经济发展的必然产物。由于市场经济发展过程中自身的缺陷，存在盲目性和滞后性等特点，导致的社会利益恶意竞争等问题，在一定程度上阻碍了利率市场化的顺利开展，呈现出利率市场化进程中的各种问题。然而漫长的利率市场化进程对我国经济发展以及各大商业银行也带来了深远的影响，我国各大商业银行面临如此冲击，科学合理的进行利率风险控制和管理是当前商业银行急需解决的问题。本文将主要阐述了当前我国利率市场化进程中面临的难题以及利率市场化对我国各大商业银行造成的重大影响，并在此基础上为我国商业银行有效的进行利率风险控制与管理提出了指导性的意见和建议。

一、当前我国利率市场化进程中面临的问题

所谓利率市场化是指“人民银行减少行政手段，不再干预国家的利率水平，而是完全通过市场机制价格的影响和运作来自动调节国家的利率水平。”实际上是减少了国家对经济的行政干预，发挥市场机制或其他金融机构的作用来实现市场资源的优化配置，是市场经济发展到一定阶段的必然产物。然而在市场经济发展的作用下，利率市场化的发展进程并不完善，出现了各种各样的问题。下面将从以下几个方面介绍一下利率市场化面临的问题。

（一）市场不公平竞争问题

市场竞争的发展逐渐促使了利率市场化的发展，因此，银监会对金融机构的平等约束，是我国各大商业银行之间实现公平竞争的基础。然而，由于我国的金融机构银行性质各不相同，且种类较多，没办法实现他们之间的统一，再加上银监会对不同银行的要求不同，从而国家也实行不同的政策标准，这样每个商业银行的要求和政策都不相同，使得各大商业银行站在不同的起跑线上，造成了市场不公平、不平等的市场竞争。

（二）商业银行的自主定价能力削弱

一般来讲，商业银行的主要目标是盈利，应该把盈利作为银行的中心重点工作，然而现阶段，我国各大商业银行不太关注和重视银行的盈利能力，而是把以银行占有市场份额的多少来作为银行考核的目标。这在很大程度上限制了银行自身利率的自主发展，长时间的依赖市场利率管制，不能为银行实现利率自主定价提供支持，导致商业银行自主定价能力的削弱，当然不能准确计算银行的收益水平。

（三）利率结构畸形发展

稳定的利率结构是保障国家经济发展和各项经济活动顺利进行的基础。利率结构畸形发展主要反映在以下两个方面，首先，我们国家政府采取行政手段对利率的干预工作虽然在一定程度上有利于商业银行的发展，但是不利于商业银行自身对利率风险进行控制与管理，削弱了商业银行抵御利率风险的能力。其次，利率风险结构呈现出畸形的发展状态，不能清楚的反映利率风险的种类或趋势，不为商业银行提供准确可靠的决策依据，不利于商业银行采取利率风险控制措施。

二、我国商业银行受到利率市场化的冲击和影响

（一）商业银行盈利水平降低

现阶段我国实行利率市场化管理机制，减少了政府对商业银行过多的行政干预，在很大程度上解放了商业银行，促进了商业银行的自主经营和发展。然而受我国长期采用利率管理机制的影响，商业银行没有完全的自主经营和管理权，不注重商业银行各种金融理财产品的开发，只重视商业银行外在的规模建设等，因而商业银行没有其他多余的收入来源，主要还是靠商业银行贷款的利息来维持盈利水平。然而我国商业银行种类和数量居多，各大商业银行之间的竞争异常激烈，在利率市场化的影响作用下，各大商业银行为了使自己在竞争中处于有利地位，赢得更多的市场份额，不得不采取适当提高存款利率和稍微降低贷款利率的措施，这样一来，商业银行的利息收入水平就相应的减少了很多，导致了商业银行的盈利水平降低。并且这是一个恶性循环的过程，部分商业银行因承受不了市场竞争的压力，最终就会导致银行的破产。

（二）商业银行规避利率风险的控制和管理能力降低

从根本上来讲，商业银行盈利水平=商业银行贷款利息-商业银行存款利息-商业银行其他费用，从这个公式可以明确的看出，商业银行获得高额的贷款利息是维持商业银行盈利水平的基础，贷款利息收入是商业银行收入的主要来源。由于商业银行没有其他收入的金融产品等形式，因此商业银行要想规避利率风险，提高盈利水平，只能通过提高贷款利率，而商业银行贷款利率的上调就又会相应的减少市场份额的占有率，对商业银行提高利率水平的作用微乎其微。由于商业银行长期把贷款利息作为收入的主要来源，因而规避利率风险控制与管理的能力降低。

（三）商业银行吸收的存款量显著减少

现阶段，随着市场经济的不断发展和完善，金融行业呈现出一片繁荣发展的景象。具有时间周期短、高收益特点的债券、基金、股票、期货等金融产品及其金融衍生品的大量出现，给传统的商业银行带来了巨大的冲击和影响。加上现代人们的投资理念和意识越来越强，人们不再简单的把多余的资金存在银行，更多的而是去投资其他金融产品。这样商业银行吸收的存款资金越来越少，占有的市场份额也越来越少，彻底动摇了传统商业银行靠吸收社会大量的闲置资金来存款的垄断地位，当前商业银行的发展面临前所未有的挑战和冲击。

三、商业银行规避利率风险的具体措施

在利率市场化的影响作用下，我国各大商业银行生存面临巨大的挑战。为了使商业银行在现代金融市场中占有一席之位，商业银行就必须相应的做出调整和政策业务转变，有效的进行利率风险控制与管理，实现规避利率风险的目的。

（一）对商业银行资产期限进行调整

众所周知，商业银行的重要资产是贷款，同时商业银行的主要收入也是靠贷款业务来实现的。在这样的条件下，就需要我国商业银行时刻关注市场利率动态变化，并不断的进行自身利率水平的期限调整，当未来预期利率下降时，就要尽量的增加长期贷款的比例，减少短期贷款的比例，反之亦然。通过这样的利率调整来适当增加贷款利息的收入。

（二）商业银行充分开发金融衍生品

现阶段，我国金融市场不断走向成熟和完善，各种金融衍生品层出不穷。各大商业银行要充分挖掘金融衍生品的潜力和效用，协调利用近期利率和远期利率等利率工具，加强商业银行对未来市场的利率预期变化，来进行相应的利率调整，从而来转移并规避利率风险。

（三）商业银行转变业务形式，综合发展银行业务

目前，我国大部分商业银行的主要收入是通过吸收社会上的闲置资金，并通过为客户提供贷款来获得利息收入，这在业务形式上比较单一。商业银行要提高大客户的金融服务水平，相应的下调贷款利率的比例，在客户选择上要重点选择信誉高、业务繁忙的大中型企业；另外还要深入挖掘黄金、白银、现货等现代理财业务，发行短期、中期、长期债券等。通过这样的形式，使银行发展与现代金融产品紧密联系在一起，扩大商业银行的业务，变单一业务为综合业务。

四、结束语

综上所述，我国在市场经济的发展影响下，利率市场化进程不断发展，并为商业银行的发展造成了巨大的影响和冲击。面对利率市场化的影响，我国商业银行的唯一出路就是不断转变业务，加强内部调整来有效的规避利率风险。

参考文献：

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