论如何构建中小企业财务激励约束机制

裴雪梅 范火盈

摘要：目前，要发展社会经济就离不开中小企业这一主力军。中國自改革开放以来，无论什么行业都可以看到很多中小企业的影子，这些中小企业将其旺盛的生命力，撒向中国市场经济的潮流中。基于眼下日趋激烈的市场竞争，使得不少中小企业的经营管理需要接受更严格的考验。怎样应对环境的变换，改善中小企业的财务管理，成立财务激励约束体制，是目前管理者必需要解决的一个棘手的难题。

关键词：财务机制；财务管理；中小企业

一.分析与财务激励约束体制有关的定义

1，财务激励约束体制的定义

财务激励约束体制指使用可行的财务约束与激励的方法，改善企业管理者和领导者两者间代理与委托关系的一种体制。治理公司的主要内容也包括成立财务激励约束体制。

2，财务激励约束体制的方式

企业法人凭借对约束和激励企业管理者的行为来完成其企业利润最大化的目标。通过以下两种方式表现出来：首先，直接的约束或激励体制，它包括企业领导者通过制定行政约束与薪酬方案等方式，来直接规划调整的掌控公司职员的体制；其次是不直接的约束与激励体制，它主要包括借助于像法制环境或竞争激烈的经理人才市场等企业非企业内部的市场竞争氛围，来决定企业管理者的发展前程，充分竞争的经理人员市场。

二.中小企业经营的特点

一，企业法人与经营管理者一体化。中小企业内，经营者一般都是该公司持有最多股票的人。自己个人投资，自我管理，这样不仅可以确保准确及高效的企业决策，有着确切的经营目方向和迫切寻求最佳利益值，股东利益同管理者有着相同的目的；另外，企业缺少对公司进行外部监督的机构，只是资金未能得到合理利用，对企业日后的发展不利。

二，经营通常是私人负全责的管理机制。企业的管理者经常根据个人对市场的了解来制定经营方案，所以说，公司的前途与其领导者的个人魅力连在一起。这种管理除了具有集权和专制的特性外，还易对企业内部产生激励作用，很少产生管理者的“代理费用”，管理者形成了成本思想并带有机动性，敢于承担风险，责任感强、富有创新精神。

三，少有启动资金和流动资产。企业运营的初始资金主要来自私人储蓄或借款，数额小，另外，其个人的融资能力有限，导致中小企业主要因为因资金链中断而阻碍其发展，这在某种程度上也会影响到资本增值，这使得中小企业只能在中小资本可周转的活动范围内运营，不然会有较严重的经济损失。

三.国内中小企业存在财务管理的缺陷

经过了解国内中小企业经营特征，我们知道了，国内中小企业不存在较好的外部经营氛围，难以筹资，同时又不看重内部的财务管理，使得中小企业面临着很多制约其发展的问题。

第一，较低的财务管理水平。中小企业通常将会计视为一个表露信息的媒介或登记自己流通的工具，从未将其视为管理工具。而会计在等级款项的时候常常忽视公司现有的现状，偶尔还会出现不准确的数据，从而造成决策者作出错误的判断，有时，管理者在发现财务报表没有正确反馈信息时，也不予以更改，他们不会借助财务来开展管理工作。

第二，不完备的财务管理制度。就目前的情况而言，不少中小企业基本上就没有账本，即使企业有账本，也是交由其骑术管理、会计出纳统一、财务管理无序等现象。就中小私营企业来讲，企业自身有着强烈的追求盈利的渴望，这些年，他们依靠其灵活的经营方式这类有利条件与社会职能，在市场经济浪潮里顺势而行，快速成长。然而，若与规范的现代企业体制相比，它还存在很多财务管理上的缺陷

第三，不能对资本进行很好的投资决策预算。因为中小企业的经营活动中的财务活动很少扫涉及投资决策内容，所以，决策者通常不关注对资本的规划和预算。中小企业的规划与活动经常一近期计划为主，很多的企业决策都是经营者根据个人的经验来制定。此外基于中小企业没有完备的组织结构，缺乏财务工作者，他们常常疲于处理常规的财务内容，却未投放太多精力来处理这方面的事务。

四.构建中小企业财务激励约束体制

因为逐步深化的改革，国内的经济生活越来越离不开中小企业，强化对中小企业财务的管理，成立财务激励约束体制对加快中小企业的发展有着重要意义。

第一，创建当代企业制度，科学分配财务管理职权

中小企业许需要有参照当代企业制度来调整其内部组织框架，企业的组织结构有职工、财务经理、总经理、董事会和股东大会等，而后四个都和财务管理联系紧密。所以，要依据其管理体制的特性来创建有效的平衡体制，分清每个财务活动主体的权利与义务。

第二，健全公司内部财务体系

财务管理需要财务制度为其提供服务，只有按制度才能确保有章可循，这样才能很好进行管理。所以，成立完善的内部财务管理体系是公司进行自我督查的关键环节，要多加关注才是。财务制度是公司进行常规的财务管理时必须参考的行为准则，按照它的具体内容将其划分为三点。

1.筹资管理制度。从理论上来说，中小企业资金来源有三种渠道：一是通过直接融资方式融资。直接融资方式主要有发行股票、债券等，资金供需双方直接进行交易，或者在中介机构帮助下实现直接交易；二是通过间接融资方式融资，即企业通过金融媒介（银行）所进行的融资；三是依靠企业自有资金进行积累。但在实际操作中，中小企业的筹资渠道十分单一，大部分中小企业自有资产少，财力薄弱，难以获得在证券市场上发行债券或股票的资格。在间接融资方面，企业规模、资信问题、担保不足也成为中小企业很难从银行贷款的主要原因，中小企业在贷款上很难获得长期固定资金贷款，一般只能从银行取得生产急需的短期贷款。

2.投资管理制度。中小企业创业者往往具有某一方面的专业技能，在创办之初，自身拥有一定的原始资本积累，往往凭借自身的经验，将资金投入到经营活动中，缺乏严密的资金使用计划。

五.制定合理的薪酬考核制度

从中小企业经营管理角度来看，不同层次的代理人的报酬形式是不同的，合理的薪酬制度会产生巨大的激励作用，不仅要有利于企业目前的发展，还要有利于企业的长期发展；为此在薪酬制度的设计上既要能激励经营者，又不至于影响普通员工和管理者的积极性。中小企业在进行薪酬制度设计时要进行岗位分析，对经理层管理人员实行以固定收入为基础加财务管理效绩的利益激励机制，加强中小企业经营管理人员的财务管理意识，即把企业经理人员的报酬分为两部分，一部分以工资形式作为固定收入，形成职业保障基数；另一部分则按照他们的理财效绩（利润或股价）以风险收入的形式获得报酬，如期权、期股等。企业正是通过财务管理的统筹安排和统一协调将内部形式上相互隔离但内容上紧密相关的各项决策过程结合起来，以面对变幻莫测的市场环境。在这种巨大的外在压力作用下，业主及高层管理者应重视财务专业人才的作用，安排专职财务管理人员有能力的企业应专设财务管理机构并赋予应有的权力和手段，实现合理筹集资金有效运用资金，加强有效的财务分析与监督。

结束语：良好的财务机制是中小企业经营发展制胜的法宝，而激励约束机制是中小企业财务机制的“制动器”，是中小企业财务机制的重要组成部分。建立中小企业财务激励约束机制要通过建立现代企业制度完善企业内部组织结构，合理分配企业财务管理权限，完善企业内部财务制度，并通过制定合理的薪酬和内部监督来完善内部的财务激励约束机制。（作者单位：大连财经学院）

参考文献

[1] 冯建，《企业财务制度论》，清华大学出版社，2013.5

[2] 万兴亚，《中小企业成长原理与方略》，北京：人民出版社，2012.2

[3] 许群，《小企业内部会计控制与会计错弊的审查》，北京：经济科学出版社，2011.9